Pirâmide
O que é pirâmide?
O termo pirâmide refere-se a uma estratégia de negociação que aumenta as posições em tÃtulos usando lucros não realizados de negociações bem-sucedidas. Como tal, a pirâmide envolve o uso de alavancagem para aumentar as participações,. fazendo uso de um valor não realizado aumentado das participações atuais. Essa estratégia é considerada muito agressiva, mas pode resultar em grandes ganhos se executada corretamente. Por envolver alavancagem em vez de dinheiro para executar negociações, a pirâmide é uma estratégia mais arriscada e deve ser usada apenas por traders muito experientes.
Como funciona a pirâmide
Os investidores têm à sua disposição uma série de estratégias de negociação para ajudar a aumentar suas posições em seus tÃtulos e ajudar a aumentar seus lucros. Algumas dessas técnicas são bastante conservadoras, o que significa que são seguras e envolvem riscos mÃnimos. Outros podem ser bastante arriscados. A pirâmide é uma dessas estratégias complicadas e arriscadas.
A pirâmide funciona começando com uma pequena posição e, em seguida, adicionando-a quando o ativo tiver um bom desempenho e continuar a mostrar potencial de valorização. Isso significa que os traders adicionam várias posições à s suas participações. Como tal, os comerciantes podem obter grandes lucros quando sua posição cresce. Um investidor que faz pirâmide usa margem adicional do preço crescente do tÃtulo em sua carteira para comprar mais do mesmo ativo.
Como mencionado acima, a pirâmide é geralmente considerada uma estratégia de negociação arriscada para traders inexperientes, por isso só deve ser executada por aqueles que têm um histórico comprovado de sucesso e estão mais bem equipados para controlar e lidar com os riscos que acompanham a pirâmide porque:
funciona para grandes tendências e somente quando você entra na posição com antecedência suficiente
a estratégia requer o uso de alavancagem ou capital emprestado
os investidores devem ter capital significativo em suas contas, mantendo pelo menos 25% do valor total dos tÃtulos como margem de manutenção
Quer a pirâmide envolva apenas um ou alguns tÃtulos, o risco de concentração de carteira aumenta com cada nÃvel da pirâmide. Se a tendência ou impulso não continuar - especialmente durante perÃodos de venda de pânico - o trader pode sofrer grandes perdas. Como tal, os traders experientes geralmente diversificam suas participações em diferentes setores para minimizar o risco.
Mantenha suas emoções sob controle se e quando usar estratégias como a pirâmide.
Pirâmide em Opções
Uma opção é um tipo de derivativo baseado no valor do tÃtulo subjacente. Os compradores de contratos de opções têm a escolha, mas não a obrigação, de comprar ou vender o ativo subjacente. Ao integrar a pirâmide em suas estratégias de opções, você entrega uma quantidade mÃnima de ações anteriormente detidas para pagar uma parte do preço de exercÃcio. Esses fundos entregues são usados para comprar mais ações.
As ações são então devolvidas à empresa para que o processo se repita com mais fundos adicionados cada vez que a ação for concluÃda até que o preço total da opção seja pago. O trader fica com um pequeno número de ações igual ao spread da opção. Como a pirâmide depende da alavancagem para obter uma exposição maior a uma negociação especÃfica, ganhos e perdas serão ampliados.
Esquemas de pirâmide versus esquemas de pirâmide
A pirâmide é uma estratégia comercial legÃtima e muito legal, e não deve ser confundida com esquemas de pirâmide, que são ilegais em muitos paÃses. Esquemas de pirâmide são golpes de investimento fraudulentos que colocam os investidores em hierarquias, tirando dinheiro de novos investidores para pagar retornos aos já existentes.
Em vez de vender produtos ou serviços, os esquemas de pirâmide atraem os investidores prometendo-lhes grandes retornos,. geralmente superiores aos investimentos tradicionais no mercado. Aqueles que investem cedo geralmente recebem esses retornos prometidos à medida que novos investidores são recrutados. Mas esses esquemas acabam entrando em colapso quando não conseguem atrair novos investidores. Os que estão na base da pirâmide raramente recuperam seu capital, muito menos qualquer retorno.
A pirâmide é uma forma de calcular a média, que envolve a compra de tÃtulos que você já possui a um preço mais alto.
Exemplo de pirâmide
Vamos usar um exemplo hipotético simples para mostrar como funciona a pirâmide. Suponha que você tenha uma conta de margem com $ 25.000 e esteja procurando uma ótima oportunidade de lucrar usando a pirâmide. Para este exemplo, vamos supor que você possa usar todo o saldo de sua conta para fazer seu investimento.
Você percebe que o preço da ação da Empresa X caiu de $ 25 para $ 4 e há boas notÃcias no horizonte para a empresa. Você usa 30% do seu capital (US$ 7.500) para entrar em uma posição e o estoque salta para US$ 10 após o lançamento de um novo produto. Você usa o dinheiro que ganhou para comprar mais ações da empresa quando o preço das ações salta mais de 2%, adicionando outros 10% de seu capital restante (US$ 1.750) à sua posição. Você continua adicionando à sua posição cada vez que a ação sobe,
Destaques
Pyramide é uma estratégia de negociação que envolve o uso de alavancagem para aumentar o tamanho da posição de um trader.
A pirâmide de opções envolve a entrega de uma quantidade mÃnima de ações anteriormente detidas para pagar uma parte do preço de exercÃcio.
Funciona adicionando uma posição lucrativa quando um ativo apresenta bom desempenho e continua a mostrar potencial de alta.
Os comerciantes experientes têm um melhor controle sobre como usar a alavancagem e são mais capazes de sustentar os riscos associados à pirâmide.
Esta não é uma estratégia destinada a traders iniciantes.
