Положение О

Что такое Положение О?

Положение O — это постановление Федеральной резервной системы, которое устанавливает лимиты и условия на продление кредита,. которое банк-участник может предложить своим исполнительным директорам, основным акционерам и директорам. Постановление предназначено для того, чтобы помешать директорам банков, попечителям, исполнительным директорам или основным акционерам («инсайдерам») воспользоваться преимуществами льготного кредита.

Пояснение к правилу O

Положение O регулирует предоставление кредита, которое банки-участники могут предлагать лицам, которые считаются «инсайдерами» по отношению к банку. Хотя банковским инсайдерам не запрещено брать кредиты в банке, с которым они профессионально связаны, федеральный закон тщательно регулирует отношение этого банка к инсайдерам как к клиентам. В дополнение к установлению ограничений на предоставление кредита для инсайдеров банка, Положение O требует, чтобы банки сообщали о любых продлениях, предоставленных инсайдерам, в своих ежеквартальных отчетах.

Положение О также дает четкое определение банковских инсайдеров, разделяя их на несколько уровней ассоциации, на которые распространяются различные правила предоставления кредита. Инсайдерами могут быть директора или попечители банка, должностные лица (например, президент или казначей) или основные акционеры (лица, которые владеют или иным образом контролируют более 10% публично торгуемых акций учреждения).

Вообще говоря, действующие ограничения разработаны для того, чтобы гарантировать, что инсайдерам банка не будут предоставлены более выгодные или щедрые кредитные пролонгации, чем банк предоставил бы неинсайдеру. Банк не может продлевать кредит, который он не предоставил бы клиенту, не являющемуся инсайдером, а также не может продлевать кредит сверх установленных законом или добровольно установленных кредитных лимитов. Единственным исключением из этого правила являются компенсационные пакеты, предоставляемые банками всем сотрудникам, включая лиц, не являющихся инсайдерами. Например, если в банке действует политика освобождения от определенных сборов за подачу ипотечного заявления для сотрудников, не являющихся инсайдерами (например, кассиров), то такие же сборы могут быть освобождены для президента банка, который будет инсайдером.

Внедрение и расширение

Положение О излагает требования к отчетности, включенные в два предыдущих финансовых закона: Закон о регулировании финансовых учреждений и контроле процентных ставок от 1978 года (первая версия Положения О была полностью введена в действие к 1980 году) и Закон о депозитных учреждениях 1982 года.

Банки и другие кредитные учреждения часто могут найти исключения или обходные пути для Правил O, фактически предоставляя инсайдерам льготный режим, не нарушая ни одного из правил. Одно из положений Закона Додда-Франка о реформе Уолл-стрит и защите прав потребителей предоставило расширенное определение «расширения кредита», чтобы расширить сферу действия Положения О.

Особые соображения для правила O

Недавний рост инвестиций в паевые инвестиционные фонды,. биржевые фонды (ETF) и другие инвестиционные продукты, основанные на индексах, заставил ряд компаний уделять больше внимания Положению O. Крупные компании по управлению активами становятся основными акционерами через «фондовые комплексы, "Организации, инвестирующие в фонды. Комплекс, приобретающий 10% класса голосующих ценных бумаг банковской организации, считается «крупным акционером».

Особенности

• Положение О контролирует продление кредита, которое банки-члены могут предлагать своим «инсайдерам».

• Действующие ограничения разработаны, чтобы помешать инсайдерам банка получить выгодные или щедрые кредитные пролонгации,

• Положение О определяет инсайдеров банка как директоров или доверенных лиц банка, должностных лиц или основных акционеров.

• Положение O требует, чтобы банки сообщали о любых продлениях, предоставленных инсайдерам, в своих ежеквартальных отчетах.