Investor's wiki

Förväntad innehavsperiod

Förväntad innehavsperiod

Vad Àr en förvÀntad innehavsperiod?

En förvÀntad innehavsperiod avser hur lÄng tid ett kommanditbolag (LP) förvÀntar sig att inneha en specifik tillgÄng. Efter den angivna tidsperioden kommer partnerskapet vanligtvis att sÀlja innehavet, och det investerade kapitalet kommer att Äterbetalas till investerarna genom en engÄngsutdelning. Den förvÀntade innehavsperioden hjÀlper till att berÀkna tillgÄngens avkastning, Àven kÀnd som innehavsperiodens avkastning.

FörstÄ en förvÀntad innehavsperiod

Ett kommanditbolag (LP) Àr ett formellt arrangemang av tvÄ eller flera parter för att leda och driva ett företag och dela dess vinster. LP:er bestÄr av en komplementÀr , en person eller ett företag som ansvarar för den dagliga förvaltningen av verksamheten och kommanditdelÀgare,. delÀgarna som bidrar med ekonomiska resurser och sedan bara luta sig tillbaka och samla in deras andel av vinsten frÄn investeringen. Majoriteten av hedgefonder och private equity-fonder Àr strukturerade som kommanditbolag (LPs).

Eftersom generalpartnern Àr ansvarig för att övervaka verksamheten och fatta beslut, Àr de fullt ansvariga för alla skulder och skulder som partnerskapet Ädrar sig, inklusive stÀmningar. De tysta kommanditdelÀgarna Àr under tiden endast ansvariga upp till beloppet av sin investering, liknande aktieÀgare i ett börsnoterat företag.

Under ledning av generalpartnern investerar LPs ofta kapital i kortsiktiga projekt och tillgÄngar som fastigheter. PÄ grund av de snabba vÀndningarna av deras affÀrer, den ibland illikvida karaktÀren hos deras innehav, strukturen i dessa verksamheter och det faktum att de vanligtvis bildas under en förutbestÀmd tidsperiod, Àr LP-bolagen skyldiga att avslöja den förvÀntade innehavsperioden för tillgÄngar i deras prospekt.

Fördelar med att kÀnna till den förvÀntade innehavsperioden

FörvÀntade innehavsperioder Àr anvÀndbara att veta av mÄnga anledningar. Framför allt gör de det möjligt för investerare att identifiera nÀr de kommer att fÄ tillbaka det kapital de investerade frÄn början, samt förhoppningsvis en vinst. Innan du gör en investering kommer en investerare att ha en uppfattning om vad den förvÀntade avkastningen kommer att bli; Att kÀnna till detta ungefÀrliga antal och den förvÀntade innehavsperioden kan hjÀlpa till med ekonomisk planering.

HÄllperioder tjÀnar ett antal andra anvÀndbara syften. De kan till exempel anvÀndas för att faststÀlla beskattningen av kapitalvinster eller de totala förlusterna pÄ tillgÄngar. En lÄngsiktig innehavsperiod kategoriseras av Internal Revenue Service (IRS) som ett Är eller mer utan utgÄng. Alla tillgÄngar som innehas under denna period beskattas mindre förmÄnligt som en kortsiktig vinst.

HÄllperioder hjÀlper ocksÄ investerare att rÀkna ut en positions avkastning och jÀmföra dem mellan investeringar som hÄlls under olika tidsperioder. Den totala avkastningen pÄ en investering under den tid den hÄlls kallas innehavsperiodens avkastning/avkastning. Uttryckt i procent rÀknar det in den inkomst en investering genererar plus dess vÀrdeförÀndring.

Formeln ser ut sÄ hÀr:

SÀrskilda övervÀganden

Innan en mÀklare rekommenderar en potentiell investering till en individ som sÀljer, bör de utvÀrdera och avslöja företagets förvÀntade innehavsperioder pÄ underliggande tillgÄngar. Den förvÀntade innehavstiden för tillgÄngar kan pÄverka hur investeringar graderas och dÀrmed hur de rekommenderas till kunder. Till exempel kan den förvÀntade innehavstiden för underliggande tillgÄngar pÄverka andelsklasserna i vÀrdepappersfonder.

Financial Industry Regulatory Agency (FINRA) upprÀtthÄller regler som styr mÀklare-handlare, inklusive att de mÄste ha "rimliga skÀl" för att tro att en rekommenderad transaktion/investering Àr lÀmplig för en kund baserat pÄ deras ekonomiska situation, behov och investeringsmÄl.

##Höjdpunkter

  • Den förvĂ€ntade innehavstiden för tillgĂ„ngar kan pĂ„verka hur investeringar graderas och dĂ€rmed hur de rekommenderas till kunder.

  • Att faststĂ€lla skatteskulder underlĂ€ttas ocksĂ„ av att kĂ€nna till den förvĂ€ntade innehavsperioden, eftersom IRS beskattar kortsiktiga innehav mindre förmĂ„n Ă€n lĂ„ngsiktiga innehav.

  • Efter den angivna tidsperioden kommer partnerskapet vanligtvis att sĂ€lja innehavet, och det investerade kapitalet kommer att Ă„terbetalas till investerarna genom en engĂ„ngsutdelning.

  • En förvĂ€ntad innehavstid avser hur lĂ„ng tid ett kommanditbolag (LP) förvĂ€ntar sig att inneha en specifik tillgĂ„ng.

  • Kommanditbolag (LP) kommer att offentliggöra sin förvĂ€ntade innehavstid för tillgĂ„ngar genom sitt prospekt.

  • Att kĂ€nna till den förvĂ€ntade innehavsperioden gör det möjligt för investerare att identifiera nĂ€r de kommer att fĂ„ tillbaka det kapital de ursprungligen investerade.