Välgörenhetsgåva Livförsäkring

Vad är välgörenhetspresentlivsförsäkring?

Livförsäkring för välgörenhetsgåvor avser en livförsäkring där förmånstagaren är en registrerad välgörenhetsorganisation. Därmed betalar givaren premierna på livförsäkringen, med avsikten att intäkterna från försäkringen ska betalas ut till en eller flera välgörenhetsorganisationer vid givarens död.

Bidragstagaren eller förmånstagarna som väljs måste vara en kvalificerad 501(c)(3) välgörenhetsorganisation som uppfyller Internal Revenue Service (IRS) definition av en ideell organisation.

Hur välgörenhetsgåvalivsförsäkring fungerar

Livförsäkring för välgörenhetsgåvor kan vara ett praktiskt medel för filantropi av flera skäl. Till att börja med kan dödsfallsersättningen som betalas ut vid givarens död exkluderas från deras skattepliktiga kvarlåtenskap. Givaren får dock inget skatteavdrag för de premier som betalats varje år före deras död .

Dessa policyer kan också vara till hjälp för att göra det helt klart var givaren vill donera sina medel. När allt kommer omkring, att lista en välgörenhetsorganisation som förmånstagare av ett livförsäkringsavtal eliminerar all tvetydighet om hur givaren avsåg att deras pengar skulle användas. På detta sätt kan livförsäkring för välgörenhetsgåvor bidra till att minska risken för rättsliga tvister bland givarens efterlevande familjemedlemmar.

Viktigt

Livförsäkring för välgörenhetsgåvor kan struktureras så att den omfattar flera förmånstagare och kan skrivas för att säkerställa att givarens eller förmånstagarnas identitet är anonym, även efter givarens död. Detta kan hjälpa till att undvika tvister om bouppteckning.

Särskilda överväganden

Beroende på detaljerna i försäkringsavtalet kan givaren ha eller inte behålla rätten att byta mottagare av livförsäkringen före sin död. Genom att lista en välgörenhetsorganisation som försäkringens återkallbara förmånstagare kan givaren njuta av flexibiliteten att ändra sig om deras ekonomiska situation förändras.

Samtidigt kan givare njuta av flexibilitet genom att ta ut kontanter från sina försäkringar eller till och med låna mot eget kapital i deras försäkringsavtal. Naturligtvis skulle dessa aktiviteter komma till en kostnad, genom att minska mängden pengar som är tillgängliga för bidragsmottagaren vid givarens död.

Välgörenhetsryttare

Ett annat alternativ är att inkludera en välgörenhetsryttare som kan kopplas till en livförsäkring, som instruerar försäkringsgivaren att betala en viss procent av försäkringens nominella värde till en kvalificerad välgörenhetsorganisation som försäkringstagaren väljer, även om det ibland finns begränsningar på maximivärdet. tillåtet gåvobelopp. En ryttare är en försäkringsbestämmelse som lägger till förmåner till eller ändrar villkoren för en grundförsäkring.

Välgörenhetsryttare kommer vanligtvis utan extra kostnad och minskar ofta inte försäkringens kontantvärde eller dödsfallsförmån och eliminerar effektivt behovet av att skapa, betala för och administrera separata gåvofonder fram till den försäkrades död.

I stället för att namnge en välgörenhetsorganisation som en förmånstagare eller lägga till en ryttare som har liknande effekt, kan handlingen att ge en livförsäkring avsevärt minska givarens beskattningsbara egendom, vilket kan spara tusentals dollar i fastighetsskatt för högre inkomstskattebetalare.

Verkliga exempel på välgörande gåva livförsäkring

Mary överväger olika alternativ för att stödja tre framstående välgörenhetsorganisationer i hennes samhälle. Förutom att donera direkt till dessa välgörenhetsorganisationer varje år, är ett annat alternativ för henne att ta en livförsäkring där dessa tre välgörenhetsorganisationer är listade som förmånstagare. Mary skulle sedan betala premierna på denna livförsäkring. När hon dör skulle dödsfallsersättningen från försäkringen betalas ut till dessa välgörenhetsorganisationer.

Även om premierna som betalas på försäkringen inte kommer att vara avdragsgilla, kommer själva dödsfallsförmånen att vara avdragsgill för fastighetsplaneringsändamål. Att stödja välgörenhetsorganisationerna på detta sätt kommer dessutom att ha den extra fördelen att göra det mycket tydligt för hennes överlevande familjemedlemmar att pengarna i fråga är avsedda för dessa specifika välgörenhetsorganisationer. Av denna anledning kan livförsäkring för välgörenhetsgåvor vara ett bra sätt att minska risken för tvister om bouppteckning.

Höjdpunkter

• Livförsäkring för välgörenhetsgåvor är en form av filantropi där en välgörenhetsorganisation anges som förmånstagare av ett livförsäkringsavtal.

• Givaren betalar premierna som är förknippade med kontraktet fram till deras död.

– En försäkring kan utformas för att ge givaren flexibilitet, till exempel genom att tillåta dem att byta förmånstagare före sin död.