Försäkringskonsortium

Vad är ett försäkringskonsortium?

Ett försäkringskonsortium är en grupp företag eller organisationer som går samman för att tillhandahålla försäkringsskydd. Samarbetet möjliggör stordriftsfördelar och ökad effektivitet eftersom de grupper som ingår i konsortiet kan fördela administrationskostnaderna och få bättre rabatter genom volym.

Förstå ett försäkringskonsortium

Försäkringskonsortier finns i både den privata och offentliga sektorn. De tillåter grupper som vanligtvis självfinansierar eller köper kommersiella policyer att slå samman resurser för att få bättre priser.

Detta är särskilt viktigt med sjukförsäkring. Sjukvårdsutgifterna har vuxit snabbt under flera decennier, vilket tvingar företag och organisationer att ägna en större del av sina budgetar till försäkringar, vilket gör att pengar som istället skulle kunna ägnas åt tillväxtdrivare har sörjts bort.

Försäkringskonsortier styrs i allmänhet av en styrelse (B of D) som sammanträder flera gånger om året - vanligtvis kvartalsvis. Styrelsens karaktär beror på typen av konsortium. När det är möjligt kommer det att innehålla röstberättigade medlemmar från varje deltagande företag eller organisation, vilket ger varje representant en röst.

En administratör anlitas också vanligtvis, eventuellt från en tredje part, för att sköta konsortiernas dagliga funktioner.

Typer av försäkringskonsortium

Försäkringskonsortier kan komma i flera former.

Helförsäkrat konsortium

Ett fullt försäkrat konsortium köper ett kontrakt från ett försäkringsbolag som ansvarar för att samla in premier och administrera planen.

Självfinansierat konsortium

Ett självfinansierat konsortium, å andra sidan, samlar ihop ekonomiska resurser från medlemsorganisationer för att täcka skador. Den samlar in premier och administrerar även planen själv.

Viktigt

För att skydda sig mot allvarliga anspråk köper ett självfinansierat konsortium vanligtvis en försäkring för att täcka förluster över en viss gräns.

Exempel på ett försäkringskonsortium

Ett skoldistrikt har mött flera år av snabbt ökande premier och som ett resultat kämpar det för att behålla samma nivå av täckning för sina anställda. Den har valet att fortsätta att spendera mer på försäkringar, skära ned täckningen eller överföra de högre premierna till anställda i form av högre egenavgifter.

Andra skoldistrikt i hela staten står inför liknande problem. Istället för att ändra förmåner, samlar skoldistrikten medel för att köpa sjukförsäkringar.

Mer specifikt bildade Ohio Municipal League (OML) och South Central Ohio Insurance Consortium (SCOIC) ett partnerskap 2017 för att skapa ett försäkringskonsortium. Konsortiet kallas South Central Ohio Insurance Consortium.

Begränsningar för ett försäkringskonsortium

Det finns många fördelar med att gå med i ett försäkringskonsortium, såväl som en handfull varningar. En anmärkningsvärd nackdel är risken att ett självfinansierat konsortium finner att de fordringar som det är ansvarigt för att betala plötsligt överstiger de premier som det samlar in.

Under denna typ av scenario kan konsortiet registrera en ekonomisk förlust och kämpa för att hålla sig flytande. Utsikten till en kraftig fluktuation i skadeutbetalningarna innebär att det är en nödvändig extra kostnad att köpa ytterligare stop-loss-försäkring,. som begränsar det belopp som det självfinansierade konsortiet är ansvarigt för att betala.

Ett annat potentiellt hinder är ett lagkrav på att behålla en reservfond. Dessa medel är nödvändiga för att säkerställa att det finns tillräckligt med kontanter till hands för att täcka oväntade förluster. Ibland kan tillsynsmyndigheter dock vara överdrivet strikta och kräva att en till synes orimlig summa pengar ska läggas åt sidan.

Särskilda överväganden

Under de senaste åren har försäkringskonsortier gått samman för att ta till sig ny teknik som erbjuder lägre kostnader för medlemmarna. Ett exempel är blockchain. Dokumentationstekniken bakom Bitcoin -nätverket kan skapa en källa för lätt delbar data som i stort sett är fri från informationsavvikelser och behov av avstämning.

Marknaden för blockchain inom sjukförsäkring förutspås växa med en sammansatt årlig tillväxttakt (CAGR) på mer än 70 % från 2020 till 2027.

Enligt Research And Markets förväntas marknaden för blockchain inom sjukförsäkring uppvisa den snabbaste tillväxttakten över applikationer, tack vare dess förmåga att minska IT- och driftskostnader i försäkringsprocesser och utplåna sjukvårdsrelaterade bedrägerier som kostar branschen miljarder dollar varje år.

Genom att göra det kan de begränsa tillväxten av premier genom skala eftersom de kan sprida risker över ett större antal anställda. Genom att slå sig samman kan skoldistrikten också minska kostnaderna för att administrera försäkringsplanerna genom att centralisera upphandlings- och övervakningsprocesserna.

Höjdpunkter

– Ett försäkringskonsortium är en grupp företag eller organisationer som går samman för att tillhandahålla försäkringsskydd.

• Samarbete möjliggör stordriftsfördelar och ökad effektivitet, vilket gör det möjligt att fördela administrationskostnaderna och få bättre rabatter genom volym.

– Detta är särskilt fördelaktigt för sjukförsäkringar, där kostnaderna har skjutit i höjden under de senaste decennierna.

– Det finns två huvudtyper av försäkringskonsortium: Helförsäkrade konsortier och egenfinansierade konsortier.