Strategisk standard
Vad Àr en strategisk standard?
En strategisk standard Àr ett avsiktligt beslut av en lÄntagare att sluta göra betalningar pÄ en skuld. Beslutet fattas av gÀldenÀren, inte lÄngivaren.
Det strategiska standardalternativet vÀljs ibland av bolÄneinnehavare av bostads- eller kommersiella fastigheter som har analyserat kostnaderna och fördelarna med att fallera i stÀllet för att fortsÀtta att göra betalningar och har funnit det mer fördelaktigt att fallera.
FörstÄ strategisk standard
LÄntagaren som strategiskt fallerar har vanligtvis en inteckning i en fastighet som Àr " under vattnet ". Det vill sÀga att fastigheten Àr vÀrd mindre pengar om den sÀljs Àn vad lÄntagaren Àr skyldig pÄ bolÄnet. I mÄnga fall Àr den person eller företag som strategiskt fallerar i en viss ekonomisk nöd och Àr oförmögen eller ovillig att hÄlla ut det tills marknadsförhÄllandena eller deras egna ekonomiska situationer förbÀttras.
DÀrför kan lÄntagaren besluta att strategisk fallissemang Àr ett bÀttre ekonomiskt beslut Àn att fortsÀtta betala bolÄnet. Det Àr ett sÀtt för fastighetsÀgare att minska sina förluster nÀr vÀrdet pÄ deras fastighet sjunker under det belopp de Àr skyldiga pÄ den.
Bankers kallar husÀgare som anvÀnder denna strategi gÄngvÀgar. Processen att utföra en strategisk standard kallas vanligen jinglemail, eftersom promenader vanligtvis skickar sina nycklar till banken nÀr de överger sina fastigheter.
"Jingle Mail"
LÄngivares jargong för nycklar till fastigheter som skickas tillbaka till banken av förfallna bolÄneinnehavare.
Vem anvÀnder strategiska standardvÀrden?
Strategiska fallissemang frÄn enskilda husÀgare var vanliga under Ären efter den amerikanska fastighetsbubblans sprÀngning 2006-2007 och den stora lÄgkonjunkturen som följde pÄ den. De förblev vanliga i nÄgra Är efter, sÀrskilt i de hÄrdast drabbade regionerna dÀr bostadsvÀrdena inte ÄterhÀmtade sig tillrÀckligt snabbt för att befria mÄnga gÀldenÀrer frÄn bördan av negativt eget kapital.
I tuffa ekonomiska tider Àr strategiska fallissemang ocksÄ vanliga bland företags- och företagslÄntagare som ser vÀrdet pÄ investeringsfastigheter rasa. Till exempel, 2010, föll fastighetsutvecklarna Tishman Speyer Properties och BlackRock Realty strategiskt in pÄ bolÄn vÀrda 4,4 miljarder dollar som de hade för tvÄ lÀgenhetskomplex pÄ Manhattan. Fastigheterna hade sjunkit i vÀrde med mer Àn hÀlften.
Konsekvenser av strategisk standard
Strategisk konkurs kan vara en sista utvÀg för en gÀldenÀr som Àr i allvarlig ekonomisk nöd. Det kan erbjuda en flykt frÄn en nedÄtgÄende spiral och befria gÀldenÀren frÄn en övervÀldigande skyldighet. Oundvikligen orsakar det ocksÄ betydande skada pÄ den strategiska försumarens kreditvÀrdighet. En bolÄneinnehavare kan förlora upp till 160 kreditpoÀng till följd av strategiska fallissemang.
GÀldenÀrer som inte redan Àr i ekonomisk nöd kan planera för strategiska fallissemang genom att spara pengar, öppna nya kreditkort eller ta ett nytt billÄn eller till och med en inteckning i en annan fastighet innan de vÀljer att strategiskt fallera.
Att försumma kommersiella fastigheter har en liknande inverkan pÄ ett företag eller en investerare. En historia av fallissemang gör det svÄrare och dyrare för företaget att fÄ ny kredit.
PoÀngen
Strategiska fallissemang uppstĂ„r nĂ€r en lĂ„ntagare slutar göra betalningar pĂ„ en skuld. Ăven om den var vanligt förekommande under fastighetsbubblan och den stora lĂ„gkonjunkturen, anses denna strategi vara en sista utvĂ€g. Det kan ha betydande negativa effekter pĂ„ din kredit och möjlighet att lĂ„na i framtiden.
Höjdpunkter
â Ett strategiskt fallissemang Ă€r ett beslut av en lĂ„ntagare att sluta betala tillbaka en bolĂ„neskuld.
â IstĂ€llet för att vĂ€nta pĂ„ att förutsĂ€ttningarna ska Ă€ndras gĂ„r bolĂ„nehavaren ifrĂ„n fastigheten och skulden.
â Beslutet tas vanligtvis nĂ€r marknadsvĂ€rdet pĂ„ en fastighet har sjunkit under det belopp som ska betalas pĂ„ bolĂ„net.
Vanliga frÄgor
Kan jag köpa ett annat hem efter en strategisk standard?
Ett strategiskt fallissemang kan göra det mycket svÄrare att fÄ ett nytt bolÄn. För det första kommer din kreditpoÀng att sjunka med en hel del, vilket gör dig mindre attraktiv för lÄngivare. Fannie Mae har ytterligare infört restriktioner för dem som strategiskt fallerar, vilket gör dem inte kvalificerade för ett nytt Fannie Mae-stödt hypotekslÄn under en period pÄ minst sju Är frÄn datumet för utmÀtningen.
Hur stor procentandel av fallissemang Àr strategiska?
Antalet strategiska fallissemang kommer att variera beroende pĂ„ ekonomins tillstĂ„nd, lokal bostadsmarknad, rĂ€ntor och sĂ„ vidare. I kölvattnet av finanskrisen 2008-09 blev det allt vanligare att gĂ„ bort frĂ„n sitt hem. ĂndĂ„ har forskning visat att endast cirka 10 % av alla fallissemang under den perioden involverade de som kunde men inte ville betala.
Vilka Àr nÄgra alternativ till en strategisk standard?
Om ditt hem Àr under vattnet och du inte har rÄd med dina bolÄnebetalningar, kan en strategisk standard vara vettig; men det finns nÄgra andra alternativ som du kanske vill övervÀga först. Se om din lÄngivare kommer att samarbeta med dig för att refinansiera för att omförhandla eller Àndra dina bolÄnevillkor (t.ex. via en process som kallas forbearanc e ). En blankning Àr ett annat alternativ som gör att husÀgaren kan sÀlja fastigheten för mindre Àn marknadsvÀrdet för att tillfredsstÀlla bolÄnet.
