Uniform Securities Act

Vad är Uniform Securities Act?

Den enhetliga värdepapperslagen är en modelllag skapad som utgångspunkt för värdepappersreglering på statlig nivå. Syftet med Uniform Securities Act är att hantera värdepappersbedrägerier på delstatsnivå och att bistå Securities and d Exchange Commission (SEC) med verkställighet och reglering.

Uniform Securities Act förklaras

Eftersom inte alla investeringar täcks federalt och inte alla investeringshandlare är registrerade på federal nivå, kan SEC inte skydda alla investerare och fullfölja alla säkerhetsöverträdelser. Detta skapade behovet av regleringar på statlig nivå såsom Uniform Securities Act för att ytterligare skydda investerare. Varje stat har sina egna säkerhetslagar som i dagligt tal kallas " blå himmelslagen."

Hur Uniform Securities Act tillämpas

Uniform Securities Act är ett ramverk som vägleder stater i utformningen av sin egen värdepapperslagstiftning. Lagen utvecklades genom en rad ändringar på grund av att tidigare förordningar inte antogs konsekvent över hela landet. Vissa jurisdiktioner antog inte varje värdepapperslag som infördes av Uniform Law Commissioners. Genom efterföljande revideringar och ersättningar av tidigare bestämmelser, skapade Uniform Securities Act mer paritet till den federala och statliga implementeringen av värdepappersskydd .

En av problemen med att reglera värdepapper från två olika förvaltningsnivåer är risken för dubbelarbete. Uniform Securities Act beskriver myndighet och roll för statliga och federala tillsynsmyndigheter i hanteringen av värdepappersbedrägerier. Till exempel sker många bedrägliga handlingar på lokal nivå med pyramidspel och andra bedrägerier. Det innebär att verkställighet genom statlig lag är nödvändig för att ta itu med sådana brott.

Lagen ger mer struktur och konsistens i verkställighetsmyndigheten över stater såväl som i samordning med federal myndighet när det gäller lagföring av värdepappersbedrägerier.

Avsikten med värdepappersregleringar, oavsett om det är på statlig eller federal nivå, är att förhindra bedräglig försäljning av värdepapper till investerare. Regulatoriska ansträngningar härrör från tre primära element. Registrering krävs för börsintroduktioner. De som handlar med värdepapper, särskilt investeringsrådgivare, mäklare-handlare och deras representanter och agenter, måste också vara registrerade. För att förbjuda och förhindra värdepappersbedrägerier måste tillsynsmyndigheter också ha tillsynsbefogenheter för att ta itu med sådana åtgärder. Det inkluderar att ges möjligheten att fastställa regler och regler för värdepapperstransaktioner och att ha kapacitet att väcka åtal för brottsliga och civila överträdelser till domstol .

Uniform Securities Act fungerar som struktur som inkluderar befogenhet på statlig nivå att vidta åtgärder i dessa frågor.