Yatırım Gelir Oranı

Yatırım Getiri Oranı Nedir?

Yatırım geliri oranı, bir sigorta şirketinin net yatırım gelirinin kazanılan primlere oranıdır. Yatırım geliri oranı, bir sigorta şirketinin faaliyetlerinden ziyade yatırım faaliyetlerinden elde ettiği geliri karşılaştırır. Bir sigorta şirketinin yatırımlarının karlılığını belirlemek için kullanılır.

Yatırım Gelir Oranını Anlama

Sigorta şirketlerinin iki ana gelir kaynağı vardır: aracılık faaliyetlerinden elde edilen primler ve yatırım gelirlerinin getirileri. Sigorta şirketleri kâr elde etmek için prim yatırır.

Sigortacılar çok çeşitli varlıklara yatırım yaparlar ve daha riskli yatırımlar yoluyla daha yüksek getiri elde etme arzusu ile üstlendikleri poliçelere karşı yapılan taleplerle ilgili yükümlülükleri karşılamak için likiditeyi koruma ihtiyacı arasında denge kurmalıdırlar. Sigortacılar hisse senetlerine, tahvillere, gayrimenkullere ve bir dizi başka varlık sınıfına yatırım yaparlar.

Yatırım geliri oranı, bir sigorta şirketinin genel performansının bir ölçüsü olan genel faaliyet oranının hesaplanmasında kullanılır. Genel işletme oranı , birleşik orana ( zarar oranı ve gider oranının toplamı) eksi yatırım gelir oranına eşittir . 100'ün altındaki bir işletme oranı, sigortacının faaliyetlerinden kar elde ettiğini gösterir.

Net yatırım geliri, yatırım gelirinin yaratılmasıyla ilgili giderleri ortadan kaldırdığı için pay olarak kullanılır. Yatırım geliri oranının paydası, yazılan primlerden ziyade kazanılan primlerdir. Yazılı primlerin kullanılması paydayı büyütür, ancak hesaplamanın hala bir yükümlülük olarak kabul edilen primleri içerdiği anlamına gelir. Kazanılan primler, bir sigortacının vergi sonrası net geliri hesaplanırken kullanılır.

Bir şirketin getirebileceği yatırım geliri miktarı, sunulan sigorta türünden etkilenir. Sorumluluk ve yanlış uygulama sigortası gibi uzun vadeli riskleri kapsayan poliçeler , primlerin tahsil edildiği zaman ile tazminatların ödendiği zaman arasında daha büyük bir boşluğa sahiptir. Bu, sigortacıya prim yatırmak için daha fazla zaman ve dolayısıyla daha yüksek bir yatırım getirisi elde etmek için daha fazla zaman verir.

Yatırım Gelir Oranı Hesaplama

Yatırım geliri hesaplaması aşağıdaki gibidir:

Yatırım Geliri Oranı = Sermaye Kazançları + Faiz Geliri - İdari Ücretler / Kazanılan Primler

Örneğin, yıl için performansını bildiren bir sigorta şirketini düşünün. Büyüme hisse senetleri ve şirket tahvillerinden oluşan bir portföye yatırım yaptı. Büyüme hisse senetleri 100.000 $'lık bir sermaye kazancı gerçekleştirdi ve şirket tahvilleri değerlerini korudu ve 20.000 $ faiz ödedi. Sigorta şirketi idari ücret olarak 15.000 $ ödedi ve 500.000 $ prim kazandı.

Formülü kullanarak, sigorta şirketinin yatırım gelir oranı:

Yatırım Geliri Oranı = (100.000$ + 20.000$ - 15.000$) / 500.000$ = %21