ميسوكورتيك
ما هو توزيع Mesokurtic؟
Mesokurtic هو مصطلح إحصائي يستخدم لوصف الخاصية الخارجية لتوزيع الاحتمالات حيث تكون الأحداث المتطرفة (أو البيانات النادرة) قريبة من الصفر. للتوزيع mesokurtic خاصية قيمة متطرفة مماثلة للتوزيع الطبيعي.
التفرطح هو مقياس للذيول ، أو القيم القصوى ، لتوزيع الاحتمالات. مع التفرطح الأكبر ، تحدث القيم القصوى (على سبيل المثال ، القيم التي تكون خمسة أو أكثر من الانحرافات المعيارية عن المتوسط) أحيانًا.
كيف تعمل توزيعات Mesokurtic
يمكن وصف التوزيعات بأنها mesokurtic أو platykurtic أو leptokurtic. توزيعات Mesokurtic لها تفرطح صفري ، مما يعني أن احتمالية البيانات المتطرفة أو النادرة أو الخارجية قريبة من الصفر. توزيعات Mesokurtic لها نفس التفرطح مثل التوزيع الطبيعي ، أو المنحنى الطبيعي ، المعروف أيضًا باسم منحنى الجرس.
في المقابل ، توزيع ليبتوكورتيك له ذيول سمينة. هذا يعني أن احتمال حدوث أحداث متطرفة أكبر من ذلك الذي يشير إليه المنحنى الطبيعي. وفي الوقت نفسه ، فإن توزيعات platykurtic ، من ناحية أخرى ، لها ذيول أفتح ، واحتمال حدوث أحداث متطرفة أقل من ذلك الذي ينطوي عليه المنحنى الطبيعي. في التمويل ، يُطلق على احتمال وقوع حدث شديد سلبي "مخاطر الذيل".
يجب أن يهتم مديرو المخاطر أيضًا بالتوزيعات الاحتمالية ذات " ذيول طويلة ". في التوزيع ذي الذيل الطويل ، فإن احتمال حدوث حدث شديد التطرف لا يكاد يذكر.
التفرطح هو مفهوم مهم في التمويل لأنه يؤثر على إدارة المخاطر. من المفترض أن يتم توزيع عوائد الاستثمار بشكل طبيعي ، أي يتم توزيعها في منحنى عادي على شكل جرس. في الواقع ، تقع العوائد في توزيع ليبتوكورتيك ، مع "ذيول سمينة" من المنحنى الطبيعي.
هذا يعني أن احتمال حدوث خسائر كبيرة أو مكاسب كبيرة أكبر مما هو متوقع إذا تطابقت العوائد مع منحنى عادي. بشكل عام ، يميل المستثمرون الأكثر كرهًا للمخاطرة إلى تفضيل الأصول والأسواق ذات التوزيعات المتدنية ، حيث تقل احتمالية أن تؤدي هذه الأصول إلى نتائج متطرفة.
يسلط الضوء
عندما يتعلق الأمر بالاستثمارات ، فإن العوائد تقع عادة في توزيع ليبتوكورتيك ، مع "ذيول سمينة" من المنحنى العادي.
توزيعات Mesokurtic مشابهة للتوزيعات العادية ، حيث تكون الأحداث المتطرفة أو الخارجية غير محتملة للغاية.
Mesokurtic هو مصطلح إحصائي يستخدم لوصف الخاصية الخارجية لتوزيع احتمالي قريب من الصفر.
