Hybride Rente
Was ist eine Hybridrente?
Eine hybride Rente ist eine Alterseinkommensanlage, die es Anlegern ermöglicht, ihre Mittel zwischen festverzinslichen und variablen Komponenten aufzuteilen. Anleger können ihre Ersparnisse zwischen konservativen Vermögenswerten, die eine niedrige, aber garantierte Rendite bieten, und risikoreicheren Vermögenswerten, die das Potenzial für höhere Renditen bieten, aufteilen. Wie bei jeder Rente besteht das Ziel darin, im Ruhestand ein stetiges Einkommen zu erzielen.
So funktioniert eine Hybridrente
Eine hybride Rente ist eine Kombination aus zwei oder mehr Renten: einem festen Rentenvertrag und einem variablen Rentenvertrag, die beide in demselben Rentenprodukt platziert sind. Sein Design ermöglicht es, einen Teil des Geldes eines Anlegers auf einem Investmentfonds-Unterkonto anzulegen, das die variable Komponente darstellt. Der Rest wird separat gehalten, um die Zahlung eines festgelegten Betrags nach Renteneintritt, also des Fixums , zu gewährleisten.
Eine hybride Rente bietet Anlegern mehr Anlagemöglichkeiten als eine Standardrente, z. B. die Kombination einer festen Rente mit einem indexierten Produkt,. um das Kapital in beiden Segmenten besser zu schützen. Tatsächlich ermöglichen sie die Hinterlegung einer Rente mit festem Zinssatz und einer Rente mit variablem Zinssatz in einem einzigen Produkt.
Hybride Renten können von jedem genutzt werden, aber sie eignen sich am besten für diejenigen, die für den Ruhestand sparen und sowohl Wachstum als auch Stabilität (über Einkommenszahlungen) oder als Absicherung gegen Inflation anstreben.
Besondere Überlegungen
Hybride Renten sind möglicherweise keine Einheitsinvestition, als die sie manchmal vermarktet werden. Sie können für diejenigen nützlich sein, die einen längeren Zeithorizont haben,. aber noch nicht im Ruhestand sind. Jüngere Anleger könnten sich auch dafür entscheiden, nur in Aktien zu investieren und wahrscheinlich langfristig eine bessere Rendite erzielen.
Die meisten Fachleute sind sich einig, dass jüngere Anleger sich für letztere Strategie entscheiden sollten, anstatt in Renten zu investieren. Im Allgemeinen sind Renten für Anleger geeignet, die ein stabiles, garantiertes Alterseinkommen anstreben. Renteninhaber können den Einkommensstrom nicht überleben, wodurch das Langlebigkeitsrisiko beseitigt wird.
Insbesondere ist der in die Rente eingezahlte Kapitalbetrag nicht liquide. Es unterliegt Rücktrittsstrafen. Annuitäten werden Anlegern, die möglicherweise Zugang zu ihrem Bargeld benötigen, nicht empfohlen. Einige Anleger möchten möglicherweise auch eine Rente mit Gewinn auszahlen, obwohl dies der Anlagestrategie hinter diesen Produkten widerspricht. Wie bei jeder Anlage sollte die Risikotoleranz eines Anlegers vor dem Kauf einer Annuität sowie eine Einschätzung seines Liquiditätsbedarfs berücksichtigt werden.
Vor- und Nachteile von Hybridrenten
Wie bei jeder Rente können Hybride sofort mit der Auszahlung beginnen oder mit festen oder flexiblen Prämien aufgeschoben werden. Hybride Renten bieten unter anderem die Möglichkeit, das Einkommen des Anlegers zu steigern und das Vermögen gegen Inflation abzusichern. Der Mix aus festen und variablen Bestandteilen senkt das Verlustrisiko.
Negativ ist, dass das duale Rahmenwerk diese Produkte komplexer macht, was viele Anleger abschreckt. Für hybride Produkte können auch höhere Gebühren anfallen, einschließlich hoher Gebühren im Back-End, wenn der Inhaber aufgibt oder die Rente einlöst. Diese Gebühren werden auch nicht prominent angezeigt, dh manchmal versteckt.
Das Hauptargument gegen Hybride ist, dass sie zu kompliziert, teuer und überdesignt sind. Tatsächlich bieten die meisten Annuitäten irgendeine Art von Wachstums- und Einkommenskomponenten. Das heißt, fast alle variablen und indexierten Rentenprodukte sind heute mit garantierten Einkommen ausgestattet. Das macht ein wichtiges Verkaufsargument von Hybriden etwas zunichte.
Höhepunkte
Eine hybride Rente besteht aus einer variablen Komponente, die es ermöglicht, Anlagekapital einem Investmentfonds-Unterkonto für Wachstum zuzuweisen, und einer festen Komponente, die eine festgelegte Höhe von Zahlungen nach der Pensionierung garantiert.
Wie bei anderen Annuitäten besteht das Ziel darin, während des Ruhestands ein stetiges Einkommen zu erzielen, und kann sofort mit der Auszahlung beginnen oder mit festen oder flexiblen Prämien aufgeschoben werden.
Sie sollen sowohl Wachstum als auch Einkommen bieten und ein Portfolio aus konservativen und riskanteren Vermögenswerten schaffen, aber die meisten Rentenversicherungen bieten diese Vorteile bereits.
Kritiker hybrider Renten argumentieren, dass sie zu kompliziert, teuer und überdimensioniert sind und dass die meisten Renten eine Art Wachstums- und Einkommenskomponente bieten.
Eine hybride Rente ist eine Alterseinkommensanlage, die es Anlegern ermöglicht, ihre Ersparnisse zwischen festverzinslichen und variabel verzinslichen Produkten aufzuteilen.
