Clause d'interverrouillage
Qu'est-ce qu'une clause d'interverrouillage ?
Le terme "clause d'interverrouillage" fait référence à une disposition figurant dans un traité de réassurance . La provision est utilisée pour déterminer comment répartir une perte entre deux traités de réassurance ou plus. La clause d'interverrouillage permet au réassuré de répartir le risque sur au moins deux périodes contractuelles. Une clause d'interverrouillage est utile lorsqu'une perte provient d'un événement unique, comme une catastrophe naturelle ou un autre événement catastrophique.
Comment fonctionnent les clauses d'interverrouillage
La façon dont les compagnies d'assurance traitent le temps est souvent compliquée. Les différences dans les années de survenance, les années de déclaration et les années de souscription ne sont que quelques-uns des facteurs qui influent sur le traitement des sinistres.
Dans certains cas, un assureur peut souscrire plusieurs traités de réassurance pour couvrir le même risque sur des périodes différentes. Lorsqu'il existe plusieurs traités de réassurance, l'assureur doit répartir les pertes entre eux. Cela est possible avec l'inclusion d'une clause d'interverrouillage.
Il y a réassurance lorsqu'un assureur transfère une partie de son portefeuille de risques à d'autres entités par le biais d'un accord visant à réduire le paiement d'une obligation importante découlant d'un sinistre.
Les clauses interdépendantes sont utilisées pour répartir ou allouer une responsabilité associée à un événement unique. Il est utile lorsque le réassuré a deux traités de réassurance parallèles supplémentaires, ou lorsqu'un traité de réassurance distinct a deux années de souscription qui peuvent être liées.
Sans la clause d'interverrouillage, le réassuré est responsable de la totalité de la rétention de chaque traité ou année de souscription. Cela pourrait avoir pour conséquence que le réassuré ne recevrait pas d' indemnité de perte.
L'aspect critique d'une clause interdépendante est la façon dont elle alloue et répartit la perte sur plusieurs années, et la façon dont les proportions attribuées sont liées à la rétention et à la couverture des pertes. La répartition de la perte sur de nombreuses périodes sans répartir la rétention et la couverture des pertes signifie qu'une perte d'un événement unique est moins susceptible de dépasser la limite de rétention.
Il s'agit du risque total qu'un assureur accepte de conserver. Le réassureur est également moins susceptible d'être responsable de toute perte, et le réassuré est plus susceptible d'être seul responsable de la couverture de la perte.
Les traités de réassurance qui n'ont pas de clause d'interverrouillage traitent toutes les pertes d'un événement unique comme s'il y avait une seule date de perte. Cela signifie que la perte ne sera pas répartie entre plusieurs traités de réassurance.
Exemple de clause d'interverrouillage
Voici une situation hypothétique pour démontrer le fonctionnement d'une clause interdépendante. Supposons qu'une compagnie d'assurance achète un traité de réassurance avec une clause d'interverrouillage pour la protéger des pertes excessives.
Le traité de réassurance couvre deux années différentes. Pour la première année, le réassureur a une couverture de 400 000 $ sur une ligne directrice de rétention de 300 000 $ et pour la deuxième année, le réassureur a une couverture de 500 000 $ sur un seuil de rétention de 200 000 $.
La plus grande société de réassurance au monde est Munich Re, avec des primes brutes de réassurance vie et non-vie souscrites de 45,8 milliards de dollars en 2020.
Les termes de l'accord répartissent et répartissent la couverture et la rétention proportionnellement. Dans ce cas, la première année prend une allocation de 25% tandis que la deuxième année prend une allocation de 75%.
Supposons que le réassuré a subi une perte de 500 000 $ la deuxième année. En raison de la répartition proportionnelle des pertes, de la couverture et de la rétention, le réassureur est responsable de 275 000 $ ou 25 % de la couverture attribuée. Si le traité de réassurance n'avait réparti la perte que sur une période, le réassureur aurait eu un passif de 175 000 $.
L'essentiel
Les clauses interdépendantes sont des dispositions trouvées dans les traités de réassurance qui déterminent comment les pertes sont réparties entre deux ou plusieurs traités de réassurance. Une clause d'interverrouillage donne à un réassureur la permission d'étaler les pertes sur deux ou plusieurs périodes d'accord, ce qui est une charge financière plus facile à supporter.
Points forts
Si un assureur a souscrit plusieurs traités de réassurance pour répartir le risque, il doit également répartir la perte entre eux.
La clause permet au réassuré de répartir le risque sur au moins deux périodes contractuelles.
Une clause d'interverrouillage est une disposition contenue dans un traité de réassurance qui sert à déterminer comment répartir un sinistre entre deux ou plusieurs traités de réassurance.
S'il n'existe pas de clause d'interverrouillage, le réassuré assume la responsabilité de la totalité de la rétention de chaque traité ou année de souscription et pourrait faire en sorte que le réassuré ne reçoive pas d'indemnité.
Les clauses interdépendantes sont particulièrement utiles lorsqu'une perte provient d'un événement unique, comme une catastrophe naturelle.
FAQ
Qu'est-ce que la réassurance ?
La réassurance est un moyen pour une compagnie d'assurance de répartir son risque en achetant plusieurs polices d'assurance auprès d'autres assureurs, ce qui limite le montant total des indemnités qu'elle devrait payer en cas d'accident ou de catastrophe. Dans sa forme la plus simple, la réassurance est une assurance pour les compagnies d'assurance.
Qu'est-ce que la réassurance par traité ?
Lorsqu'une compagnie d'assurance achète une assurance auprès d'une autre compagnie d'assurance, on parle de réassurance conventionnelle. La compagnie de réassurance assume les risques spécifiés dans le contrat en échange d'une prime d'assurance.
Que se passe-t-il s'il n'y a pas de clause d'interverrouillage ?
S'il n'y a pas de clause d'interverrouillage, la société de réassurance assume l'entière responsabilité du traité de rétention ou de l'année de souscription, ce qui pourrait éventuellement faire en sorte que la société de réassurance ne reçoive aucun paiement de perte.
Qu'est-ce que la réassurance facultative ?
Lorsqu'une compagnie d'assurance souscrit une assurance pour couvrir un seul risque ou un bloc de risques faisant partie de son activité, on parle de réassurance facultative. La réassurance facultative est un accord qui est considéré comme une transaction ponctuelle, tandis que la réassurance conventionnelle est davantage un accord à long terme qui couvrirait plusieurs risques sur une longue période.
