Formulaire SEC U-5S

Qu'est-ce que le formulaire SEC U-5S ?

Le formulaire SEC U-5S était un dépôt auprès de la Securities and Exchange Commission ( SEC ) qui devait être soumis chaque année par chaque société de portefeuille de services publics enregistrée. Le formulaire devait contenir des informations sur la société mère, toutes les filiales statutaires, le nombre d'actions ordinaires détenues, le pourcentage de droits de vote et la valeur comptable des actions, ainsi que des résumés des acquisitions, des ventes, des dirigeants, des administrateurs, des apports, des contrats. , et états financiers.

La SEC a utilisé ces informations pour surveiller les avoirs, les finances et les opérations du système de service public enregistré.

Comprendre le formulaire SEC U-5S

Le formulaire U-5S, également connu sous le nom de «rapport annuel», était requis en vertu de la section cinq, règle un de la loi de 1935 sur les sociétés de portefeuille d'utilité publique. La loi de 1935 réglementait les sociétés de portefeuille des services publics d'électricité et de gaz naturel. Le formulaire U-5S exigeait des informations spécifiques sur les sociétés de portefeuille de services publics, y compris des informations détaillées sur les sociétés du système et les investissements ainsi que sur les acquisitions. Le formulaire U-5S était obligatoire en plus de la déclaration standard des 10-Q et 10-K pour les sociétés enregistrées auprès de la SEC.

La loi de 1935 a été abrogée le 8 août 2005, avec l'adoption de la loi sur la politique énergétique de 2005. La loi de 2005 était principalement axée sur de nouvelles incitations fiscales et des prêts pour le secteur des services publics. Il n'incluait pas de dispositions pour les dépôts U-5S supplémentaires dans le secteur des services publics. En tant que tel, la loi de 2005 a rendu le formulaire U-5S obsolète.

Formulaire SEC U-5S contre formulaire FINRA U-5

Le formulaire U-5 de la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) est l'avis de résiliation uniforme pour l'enregistrement du secteur des valeurs mobilières. Les courtiers, les conseillers en placement et les émetteurs de valeurs mobilières utilisent le formulaire U-5 pour signaler la cessation d'emploi et la séparation d'entreprise d'un individu dans les juridictions appropriées ou auprès d'un ancien organisme d'autoréglementation (OAR).

Un ancien employeur doit déposer le formulaire U-5 auprès de la FINRA chaque fois qu'un représentant inscrit quitte une entreprise parrainante pour quelque raison que ce soit. Le formulaire doit être déposé dans les 30 jours suivant la séparation. Les déclarants doivent répondre à toutes les questions et soumettre toutes les informations demandées, sauf indication contraire dans les instructions spécifiques pour chaque élément du formulaire U-5. Le formulaire est généralement déposé via le Web CRD de la FINRA.

Il existe trois types de formulaires U-5 qui peuvent être déposés. La date du dépôt U-5 peut être importante car elle commence la fenêtre de deux ans pour le maintien de l'enregistrement dont dispose un représentant s'il ne commence pas immédiatement à travailler avec une autre entreprise. Une fois déposés, les détails soumis avec le formulaire U-5 peuvent être soumis à des vérifications d'antécédents et être consultés par la FINRA, la SEC et d'autres parties intéressées.

3 types de formulaires U-5

1. Complète : Si une personne est licenciée, l'employeur doit remplir le formulaire U-5 pour une résiliation complète. L'employeur doit remplir la section trois, choisir oui sous résiliation complète et fournir le motif de la résiliation.

2. Partielle : Une résiliation partielle met fin à la relation du représentant inscrit avec les OAR sélectionnés ou dans les juridictions sélectionnées. L'employeur doit remplir la section cinq du formulaire U-5, qui comprend la section 5A : Résiliation partielle d'un OAR et la section 5B : Résiliation partielle de la juridiction.

3. Modification : Une modification du formulaire U-5 peut être déposée pour apporter des mises à jour à un formulaire initialement déposé. Les sections qui peuvent être modifiées comprennent la divulgation, la date de résiliation, le motif de la résiliation et les informations sur le domicile.

Sections du formulaire U-5

Voici les différentes sections qui devaient être remplies sur le formulaire U-5.

1. Informations générales

2. Adresse résidentielle actuelle

3. Résiliation complète

4. Date de résiliation

5. Résiliation partielle

6. Résiliation d'une entreprise affiliée

7. Questions de divulgation

8. Signature

9. Pages de rapport de divulgation

Points forts

• La SEC a également exigé la divulgation des acquisitions, des ventes, des dirigeants, des administrateurs, des contributions, des contrats et des états financiers.

• Le formulaire SEC U-5S était un dépôt auprès de la Securities and Exchange Commission (SEC) des États-Unis qui devait être déposé chaque année par chaque société de portefeuille de services publics enregistrée.

• Le Public Utility Holding Company Act de 1935, qui exigeait le formulaire U-5S, a été abrogé en 2005 avec l'adoption de l'Energy Policy Act de 2005, qui a rendu le formulaire U-5S obsolète.

• Le formulaire exigeait des informations sur la société mère holding, toutes les filiales statutaires, le nombre d'actions ordinaires détenues, le pourcentage de droits de vote et la valeur comptable des actions

• L'ancien formulaire U-5S ne doit pas être confondu avec le formulaire U-5 de la Financial Industry Regulatory Authority (FINRA), qui est l'avis de résiliation uniforme pour l'enregistrement du secteur des valeurs mobilières qui oblige les courtiers, les conseillers en placement et les émetteurs de valeurs mobilières à déposer lors de la résiliation un employé.