Formulário SEC U-5S

O que era o Formulário U-5S da SEC?

O Formulário U-5S da SEC era um arquivamento com a Securities and Exchange Commission ( SEC) que precisava ser apresentado anualmente por todas as empresas holding de serviços públicos registradas. O formulário deveria conter informações sobre a controladora, todas as subsidiárias estatutárias, número de ações ordinárias possuídas, percentual de poder de voto e valor contábil das ações, bem como resumos de aquisições, vendas, diretores, diretores, contribuições, contratos e demonstrações financeiras.

A SEC usou essas informações para monitorar as participações, finanças e operações do sistema de utilidade pública registrado.

Entendendo o Formulário SEC U-5S

O formulário U-5S, também conhecido como "relatório anual", era exigido pela Seção Cinco, Regra Um da Lei de Companhias de Utilidade Pública de 1935. A lei de 1935 regulava as companhias controladoras de concessionárias de eletricidade e gás natural. O formulário U-5S exigia divulgações específicas de empresas de serviços públicos, incluindo informações detalhadas sobre empresas do sistema e investimentos, bem como aquisições. O formulário U-5S foi obrigatório além do relatório padrão de 10-Qs e 10-Ks para empresas registradas na SEC.

A lei de 1935 foi revogada em 8 de agosto de 2005, com a aprovação da Lei de Política Energética de 2005. A lei de 2005 foi focada principalmente em novos incentivos fiscais e empréstimos para o setor de serviços públicos. Não incluiu disposições para arquivamentos U-5S adicionais no setor de serviços públicos. Como tal, o ato de 2005 tornou o Formulário U-5S obsoleto.

Formulário U-5S da SEC vs. Formulário U-5 da FINRA

O Formulário U-5 da Autoridade Reguladora do Setor Financeiro (FINRA) é o Aviso de Rescisão Uniforme para Registro do Setor de Valores Mobiliários. Corretores, consultores de investimento e emissores de valores mobiliários usam o Formulário U-5 para relatar a rescisão e separação firme de um indivíduo nas jurisdições apropriadas ou com uma antiga organização autorreguladora (SRO).

Um ex-empregador deve apresentar o Formulário U-5 à FINRA sempre que um representante registrado deixar uma empresa patrocinadora por qualquer motivo. O formulário deve ser preenchido em até 30 dias após a separação. Os arquivadores devem responder a todas as perguntas e enviar todas as informações solicitadas, a menos que indicado de outra forma nas instruções específicas para cada elemento do Formulário U-5. O formulário geralmente é arquivado através do Web CRD da FINRA.

Existem três tipos de Formulário U-5 que podem ser arquivados. A data do depósito U-5 pode ser importante porque inicia a janela de dois anos para manutenção do registro que um representante tem disponível se não começar imediatamente a trabalhar com outra empresa. Uma vez arquivados, os detalhes enviados com o Formulário U-5 podem estar sujeitos a verificações de antecedentes e visualização pela FINRA, SEC e outras partes interessadas.

3 Tipos de Arquivamento do Formulário U-5

1. Completo: Se um indivíduo for rescindido, o empregador deverá preencher o Formulário U-5 para rescisão integral. O empregador deve preencher a Seção Três, escolher sim sob rescisão total e fornecer o motivo da rescisão.

2. Parcial: Uma rescisão parcial encerra o relacionamento do representante registrado com SROs selecionados ou em jurisdições selecionadas. O empregador deve preencher a Seção Cinco do Formulário U-5, que inclui a Seção 5A: Rescisão Parcial da SRO e a Seção 5B: Rescisão Parcial da Jurisdição.

3. Emenda: Um Formulário U-5 de emenda pode ser arquivado para fazer atualizações em um Formulário originalmente arquivado. As seções que podem ser alteradas incluem divulgação, data da rescisão, motivo da rescisão e informações residenciais.

Seções do Formulário U-5

A seguir estão as diferentes seções que precisavam ser preenchidas no Formulário U-5.

1. Informações gerais

2. Endereço residencial atual

3. Rescisão total

4. Data de término

5. Rescisão parcial

6. Rescisão de empresa afiliada

7. Perguntas de divulgação

8. Assinatura

9. Páginas de relatórios de divulgação

Destaques

• A SEC também exigiu a divulgação de aquisições, vendas, executivos, diretores, contribuições, contratos e demonstrações financeiras.

• O Formulário U-5S da SEC foi um arquivamento com a Securities and Exchange Commission (SEC) dos EUA que deveria ser arquivado anualmente por todas as empresas holding de serviços públicos registradas.

• O Public Utility Holding Company Act de 1935, que exigia o Formulário U-5S, foi revogado em 2005 com a aprovação do Energy Policy Act de 2005, que tornou o Formulário U-5S obsoleto.

• O formulário exigia informações sobre a controladora, todas as subsidiárias estatutárias, número de ações ordinárias detidas, percentual de poder de voto e valor contábil das ações

• O antigo formulário U-5S não deve ser confundido com o Formulário U-5 da Autoridade Reguladora do Setor Financeiro (FINRA), que é o Aviso de Rescisão Uniforme para Registro do Setor de Valores Mobiliários que exige que corretores, consultores de investimento e emissores de títulos arquivem ao rescindir Um empregado.