Fjarlægja

Hvað er Expunge?

Expunge er aðgerðin til að útrýma formlegri kvörtun viðskiptavinar sem lögð var fram á hendur verðbréfamiðlara úr opinberum gögnum Fjármálaiðnaðarins (FINRA). Þessar skrár um miðlara eru geymdar í Central Registration Depository (CRD) kerfinu sem leið til að fylgjast með faglegri framkomu miðlara.

Miðlari sem telur að ósanngjörn kvörtun hafi verið skráð í CRD á hendur þeim getur gripið til aðgerða til að fá svarta merkið eytt. Hvaða miðlari sem er myndi vilja hafa hreina skrá til að hjálpa til við að sinna viðskiptamálum sínum.

Hvernig stækkun virkar

Kvartanir viðskiptavina sem hafa verið sendar FINRA um siðlausa framkomu miðlara eru færðar inn í CRD kerfið, settar á opinbera BrokerCheck vefsíðu FINRA og skráðar á eyðublað miðlarans U-4. Hvort sem þessar fullyrðingar eru settar fram á ósanngjarnan hátt eða ekki, eru kvartanir á hendur miðlara birtar óháð því hvort komið hefur verið í ljós að miðlarinn hafi í raun framið rangt.

Jafnvel þótt kvörtun sé síðar felld niður eða FINRA gerðardómarar komist að þeirri niðurstöðu að kvörtun sé ekki tilhæfulaus, mun kvörtunin samt birtast í FINRA BrokerCheck. Það verður áfram þar nema miðlarinn fái FINRA til að eyða kvörtuninni. Þetta er oft hægara sagt en gert.

Hindranir í stækkunarferlinu

Ferlið til að eyða kvörtun er stjórnað af FINRA reglum 12805 og 2080. FINRA kallar brottnám „óvenjulega ráðstöfun,“ svo miðlari byrjar á því að stara á háan vegg til að klifra. Miðlari verður að halda persónulega eða símafund með gerðardómi til að flytja mál sitt; þessi nefnd verður þá að samþykkja að senda málið áfram til annars hóps dómara og ef þeir eru sammála verður miðlarinn að fara aftur til FINRA til að leitast við að fjarlægja óæskilega skráninguna. Allt ferlið getur tekið allt að 10 mánuði.

Frá og með febrúar 2018 hafði FINRA lagt til breytingar á borðinu fyrir brottnám. Þessar breytingar, verði þær samþykktar, munu gera það enn erfiðara fyrir að fella kvörtun út. Meðal nýrra reglna eru eftirfarandi:

• Eingöngu heyrn í eigin persónu (engar yfirheyrslur með símafundi)

• Greiðsla á gjaldi að minnsta kosti $1.575

• Eins árs frestur til að koma með beiðni um brottnám

• Krafa um samhljóða ákvörðun öfugt við núverandi meirihlutaákvörðun

• Þarftu að sannfæra gerðardóminn um að kvörtun viðskiptavina "hafi enga fjárfestavernd eða reglugerðargildi." Ósvífni þessarar lýsingar eykur aðeins hæð veggsins.

Til varnar FINRA hafa miðlarar sem elta peninga fyrir framfærslu sýnt fram á að þeir bregðast ekki alltaf við siðferðilega. Hugsanlegar langvarandi (eða jafnvel varanlegar) færslur í BrokerCheck sem myndu endurspegla þær illa þjóna sem fælingarmátt gegn ófaglegri hegðun. Þetta er kannski ástæðan fyrir því að brottnámsferlið fyrir miðlara er nú þegar ógnvekjandi og FINRA stefnir að því að gera það enn meira.

##Hápunktar

• FINRA reglur 12805 og 2080 lúta að deilum viðskiptavina á hendur fjármálafulltrúum og hugsanlega brottvísun.

• Að eyða út er að hreinsa formlega skrá sína af kvörtun, broti eða sakfellingu.

• Fyrir skráða fjármálaráðgjafa hefur FINRA kerfi til að eyða kvörtunum viðskiptavina eða eftirlitsaðgerðum, þó það sé sjaldgæft.