消去

##消去とは何ですか？

金融業界規制当局（FINRA）の公的記録から証券ブローカーに対して提出された正式な顧客の苦情を排除する行為です。ブローカーに関するこれらの記録は、ブローカーの専門的な行動を監視する方法として、中央登録保管所（CRD）システムに保持されます。

不当な苦情がCRDに登録されていると感じたブローカーは、ブラックマークを抹消するための措置を講じることができます。どんなブローカーも彼らの業務を遂行するのを助けるためにきれいな記録を持ちたいと思うでしょう。

##拡張のしくみ

非倫理的なブローカーの行為についてFINRAに提出された顧客の苦情は、CRDシステムに入力され、FINRAの公開BrokerCheck Webサイトに配置され、ブローカーのフォームU-4に記録されます。これらの請求が不当に行われたかどうかにかかわらず、ブローカーが実際に不正行為を行ったと判断されたかどうかに関係なく、ブローカーに対する苦情は開示されます。

苦情が後で取り下げられた場合、またはFINRA仲裁人が苦情にメリットがないと結論付けた場合でも、苦情はFINRABrokerCheckに表示されます。ブローカーがFINRAに苦情を抹消させることに成功しない限り、そこに残ります。多くの場合、これは口で言うほど簡単ではありません。

##拡張プロセスへのハードル

苦情を抹消するプロセスは、FINRAルール12805および2080に準拠しています。FINRAは抹消を「特別な措置」と呼んでいるため、ブローカーは高い壁を見つめて登ることから始めます。ブローカーは、彼らの訴訟を弁護するために、仲裁パネルとの対面または電話セッションを開催する必要があります。次に、このパネルは、ケースを別の裁定人に渡すことに同意する必要があり、ブローカーが同意した場合は、FINRAに戻って、不要なレコードの削除を求める必要があります。プロセス全体で最大10か月かかる場合があります。

2018年2月の時点で、FINRAは抹消のための修正案を提案していました。これらの修正案が可決された場合、苦情を抹消することはさらに困難になります。新しいルールには次のものがあります。

-対面のみの聴聞会（電話会議による聴聞会はありません）

-少なくとも$1,575の料金の支払い

-抹消請求を提出するための1年の期限

-現在の多数決とは対照的に、全会一致の決定の要件

-顧客の苦情には「投資家保護や規制上の価値がない」ことを仲裁委員会に納得させる必要があります。この説明の荒々しさは、壁の高さを増すだけです。

FINRAの弁護において、生計を立てるためにお金を追いかけるブローカーは、彼らが常に倫理的に行動するとは限らないことを示しました。 BrokerCheckの潜在的な長期的（または永続的）なエントリは、それらにあまり反映されないため、専門外の行為に対する抑止力として機能します。これがおそらくブローカーの抹消プロセスがすでに困難である理由であり、FINRAはそれをさらに困難にすることを目指しています。

##ハイライト

-FINRAルール12805および2080は、財務担当者に対する顧客の紛争および抹消の可能性に関するものです。

-抹消することは、苦情、違反、または有罪判決の記録を正式にクリアすることです。

-登録済みのファイナンシャルアドバイザーの場合、FINRAには、まれですが、顧客の苦情や規制措置を抹消するメカニズムがあります。