Investor's wiki

Удалить

Удалить

Что такое удаление?

Удаление — это действие по удалению официальной жалобы клиента, поданной против брокера по ценным бумагам, из общедоступных записей Управления по регулированию финансовой индустрии (FINRA). Эти записи о брокерах хранятся в системе Центрального регистрационного депозитария (ЦРД) как способ контроля за профессиональным поведением брокеров.

Брокер, который считает, что в CRD была зарегистрирована несправедливая жалоба против него, может принять меры для удаления черной метки. Любой брокер хотел бы иметь чистую репутацию, чтобы помочь выполнять свои деловые дела.

Как работает удаление

Жалобы клиентов, которые были поданы в FINRA на неэтичное поведение брокера, вводятся в систему CRD, размещаются на общедоступном веб-сайте FINRA BrokerCheck и регистрируются в Форме U-4 брокера. Независимо от того, являются ли эти претензии несправедливыми или нет, жалобы на брокеров раскрываются независимо от того, было ли установлено, что брокер действительно совершил какие-либо правонарушения.

Даже если жалоба впоследствии будет отклонена или арбитры FINRA придут к выводу, что жалоба необоснованна, жалоба все равно появится в FINRA BrokerCheck. Он останется там, если брокер не заставит FINRA удалить жалобу. Это часто легче сказать, чем сделать.

Препятствия на пути к удалению

Процесс удаления жалобы регулируется Правилами FINRA 12805 и 2080. FINRA называет удаление «чрезвычайной мерой», поэтому брокер начинает с того, что смотрит на высокую стену, чтобы взобраться на нее. Брокер должен провести личную или телефонную сессию с арбитражной комиссией, чтобы отстаивать свое дело; затем эта комиссия должна согласиться передать дело другой группе судей, и, если они согласятся, брокер должен вернуться в FINRA, чтобы добиться удаления нежелательной записи. Весь процесс может занять до 10 месяцев.

По состоянию на февраль 2018 года FINRA предложила отменить поправки. Эти поправки, если они будут приняты, еще больше усложнят удаление жалобы. Среди новых правил следующие:

  • Только очные слушания (без телеконференций)

  • Оплата сбора в размере не менее 1575 долларов США

  • срок в один год для подачи запроса на удаление

  • Требование единогласного решения в отличие от текущего решения большинства

  • Необходимо убедить арбитражную комиссию в том, что жалоба клиента «не имеет значения для защиты инвесторов или регулирования». Неопределенность этого описания только увеличивает высоту стены.

В защиту FINRA скажу, что брокеры, гоняющиеся за деньгами, продемонстрировали, что они не всегда действуют этично. Потенциальные длительные (или даже постоянные) записи в BrokerCheck, которые могут плохо отразиться на них, служат сдерживающим фактором для непрофессионального поведения. Возможно, это причина того, что процесс удаления для брокера уже является сложным, и FINRA стремится сделать его еще более сложным.

Особенности

  • Правила FINRA 12805 и 2080 касаются споров клиентов с финансовыми представителями и возможного удаления.

  • Исключить означает официально очистить свою запись от жалобы, нарушения или осуждения.

  • Для зарегистрированных финансовых консультантов у FINRA есть механизм удаления жалоб клиентов или действий регулирующих органов, хотя это редко.