Collateralizzazione incrociata
Che cos'è la garanzia incrociata?
La garanzia incrociata è l'atto di utilizzare un bene che è garanzia per un prestito iniziale come garanzia per un secondo prestito. Se il debitore non è in grado di effettuare in tempo i rimborsi programmati del prestito, i prestatori interessati possono eventualmente forzare la liquidazione del bene e utilizzare i proventi per il rimborso.
La cross collateralization può essere applicata a diverse forme di finanziamento, dai mutui alle carte di credito.
Come funziona la garanzia incrociata
La collateralizzazione incrociata è comune nei prestiti immobiliari. Ad esempio, stipulare una seconda ipoteca su un immobile è considerata una forma di garanzia incrociata. In tal caso, l'immobile viene utilizzato come garanzia per l'ipoteca originaria. La seconda ipoteca attinge quindi al patrimonio che il proprietario della proprietà ha accumulato come garanzia.
C'è una circostanza inversa in cui entra in gioco la collateralizzazione incrociata. Più proprietà immobiliari potrebbero essere elencate come garanzia per un prestito, che è in genere il caso di un mutuo quadro.
I prestiti coinvolti nella garanzia incrociata non devono essere necessariamente dello stesso tipo. La garanzia incrociata include anche l'utilizzo di un bene, come un veicolo, per garantire vari altri tipi di finanziamento o strumenti finanziari, come le carte di credito.
I rischi della garanzia incrociata
Le clausole di collateralizzazione incrociata possono essere facilmente trascurate, lasciando le persone inconsapevoli dei molteplici modi in cui potrebbero perdere la loro proprietà. Le istituzioni finanziarie spesso garantiscono proprietà incrociate se un cliente stipula uno dei suoi prestiti e poi fa seguito ad altri finanziamenti dalla stessa banca. (Anche se lo faranno se tutto rimane all'interno dell'azienda, c'è una riluttanza tra le banche a garantire una garanzia incrociata di un pezzo di proprietà che è già utilizzato per garantire finanziamenti con un'altra istituzione.)
Ad esempio, i consumatori che ottengono finanziamenti da una cooperativa di credito per l'acquisto di un veicolo potrebbero firmare un contratto di prestito che utilizza il veicolo come garanzia. Ciò di cui il consumatore potrebbe non essere a conoscenza è che il contratto di prestito può prevedere che il veicolo sarà utilizzato anche come garanzia per garantire qualsiasi altro prestito o credito che prende con quella cooperativa di credito. Il privilegio che viene posto sull'auto dal prestito iniziale si applicherebbe quindi a tutti gli altri conti di finanziamento che il consumatore apre con tale istituto.
Questa situazione potrebbe portare a una sfortunata circostanza in cui un consumatore che è in ritardo con il pagamento della fattura della carta di credito, una carta emessa dall'unione di credito, ha la propria auto recuperata, anche se è in regola con i pagamenti del prestito auto.
Vantaggi della garanzia incrociata
La collateralizzazione incrociata offre agli investitori l'opportunità di sfruttare le proprie risorse esistenti, attingere al capitale e potenzialmente finanziare più operazioni contemporaneamente o spostarsi rapidamente su una proprietà calda o ad alto rischio. Non devi inventare nuove garanzie o fondi; puoi utilizzare investimenti o beni che già possiedi.
La garanzia incrociata può anche fornire finanziamenti a coloro che hanno un credito non brillante o che altrimenti potrebbero non beneficiare di un prestito. I prestiti incrociati collaterali possono anche avere tassi di interesse migliori, perché i mutuatari essenzialmente scambiano attività per un prestito.
A livello logistico, i prestiti cross-collateral sono spesso facili da realizzare: la configurazione del prestito può essere completata in una semplice transazione, riducendo al minimo commissioni e costi. A seconda dell'istituto finanziario e del tipo di prestito, è possibile che il mutuatario debba effettuare una sola rata mensile invece di più rate.
Collateralizzazione incrociata e fallimento
I consumatori che dichiarano fallimento mentre alcune delle loro proprietà sono vincolate a una garanzia incrociata potrebbero tentare di stipulare accordi di riaffermazione per tutti i finanziamenti garantiti da tale garanzia. Avrebbero quindi continuato a effettuare pagamenti su quei prestiti al fine di mantenere il possesso della proprietà.
Un'altra opzione è consentire il recupero della garanzia. I debiti garantiti da tale garanzia sarebbero stati estinti al termine del fallimento, ma la proprietà non sarebbe più stata in loro possesso.
Mette in risalto
I prestiti possono essere dello stesso tipo, come in una seconda ipoteca, ma la garanzia incrociata prevede anche l'utilizzo di un bene, come un veicolo, per garantire un altro tipo di finanziamento, come una carta di credito.
La collateralizzazione incrociata consente alle persone di sfruttare efficacemente le proprie risorse esistenti, avere un processo di prestito più semplice e possibilmente ottenere un tasso di interesse migliore.
La garanzia incrociata implica l'utilizzo di un bene che è già garanzia per un prestito come garanzia per un secondo prestito.
Le clausole di collateralizzazione incrociata possono essere facilmente ignorate, lasciando le persone inconsapevoli dei molteplici modi in cui potrebbero perdere la loro proprietà.
FAQ
Perché la collateralizzazione incrociata è negativa?
La collateralizzazione incrociata non è intrinsecamente negativa, ma comporta alcuni rischi unici. Significa che se hai un problema nel ripagare un debito o obbligo, il prestatore può attingere o sequestrare l'attività con garanzie incrociate, come prelevare fondi dal tuo conto corrente per pagare un conto della carta di credito. Può anche vincolare la rivendita di attività: ad esempio, un prestatore potrebbe impedirti di scambiare la tua auto, anche se la possiedi gratuitamente e in chiaro perché funge da garanzia per un altro prestito. Infine, la garanzia incrociata potrebbe influire negativamente sulla tua capacità di ottenere nuovi finanziamenti perché molti dei tuoi beni hanno "vincoli legati" ad essi.
Come funzionano le garanzie per un prestito?
La garanzia è un bene, qualcosa di valore, che funge da garanzia, o supporto, per l'importo che prendi in prestito. Cioè, se sei inadempiente sui rimborsi del prestito, il prestatore può sequestrare la garanzia e venderla per recuperare alcune o tutte le sue perdite. In breve, la garanzia funge da forma di protezione per il prestatore contro il tuo non poter rimborsare il debito.
Che cos'è un prestito incrociato?
Un prestito cross-collateral è quello in cui le attività che fungono da supporto per un prestito vengono utilizzate per garantire contemporaneamente un altro prestito. In genere, entrambi i prestiti provengono dallo stesso istituto finanziario, spesso un'unione di credito.
