Concedente Retained Annuity Trust (GRAT)

Che cos'è un fondo di rendita trattenuta da concedente (GRAT)?

Un fondo di rendita trattenuta da concedente (GRAT) è uno strumento finanziario utilizzato nella pianificazione successoria per ridurre al minimo le tasse sui grandi doni finanziari ai membri della famiglia. In base a questi piani, viene creato un trust irrevocabile per un determinato periodo o periodo di tempo. L'individuo che forma il trust stabilisce un valore di dono quando viene creato il trust. I beni sono posti sotto il trust e quindi una rendita viene pagata ogni anno al concedente. Quando il trust scade e viene effettuato l'ultimo pagamento della rendita, il beneficiario riceve i beni e paga poche o nessuna tassa sulle donazioni.

Comprensione dei fondi di rendita trattenuta dal concedente (GRAT)

Un fondo di rendita trattenuta dal concedente è un tipo di fondo di donazione irrevocabile che consente a un concedente o a un trustmaker di trasferire potenzialmente una quantità significativa di ricchezza alla generazione successiva con un costo minimo o nullo dell'imposta sulle donazioni. I GRAT sono stabiliti per un determinato numero di anni.

Quando si crea un GRAT, un concedente contribuisce con beni in trust ma conserva il diritto a ricevere (per la durata del GRAT) il valore originale dei beni conferiti al trust guadagnando un tasso di rendimento specificato dall'IRS (noto come 7520 Vota). Alla scadenza del termine del GRAT, le attività residue (essenzialmente qualsiasi apprezzamento delle attività originali meno il tasso di rendimento ipotizzato dall'IRS) vengono assegnate ai beneficiari del concedente.

Ai sensi di un GRAT, i pagamenti delle rendite provengono da interessi guadagnati sulle attività sottostanti il trust o come percentuale del valore totale delle attività. Se la persona fisica che costituisce il trust muore prima della scadenza del trust, i beni entrano a far parte del patrimonio imponibile della persona fisica e il beneficiario non riceve nulla.

GRANDI usi

I GRAT sono più utili per le persone facoltose che devono affrontare una significativa responsabilità fiscale sulla successione alla morte. In tal caso, un GRAT può essere utilizzato per congelare il valore del loro patrimonio trasferendo una parte o tutto l'apprezzamento sui loro eredi. Ad esempio, se una persona aveva un bene del valore di $ 10 milioni ma si aspettava che crescesse fino a $ 12 milioni nei prossimi due anni, potrebbe trasferire la differenza ai propri figli esentasse.

In caso di decesso del concedente durante la durata del GRAT, nel patrimonio del concedente è compreso anche il valore della quota residua. Tuttavia, il concedente può trasferire il diritto a ricevere eventuali pagamenti di rendita residua al coniuge superstite per qualificarsi per la detrazione dell'imposta sulla successione coniugale, che potrebbe eliminare qualsiasi responsabilità fiscale sulla successione relativa ai beni GRAT.

I GRAT sono particolarmente apprezzati dalle persone che possiedono azioni in società di avvio, poiché l'apprezzamento del prezzo delle azioni per le azioni IPO di solito supera di gran lunga il tasso di rendimento ipotizzato dall'IRS. Ciò significa che è possibile trasferire più denaro ai bambini senza consumare l'esenzione a vita del concedente dalle tasse sulla successione e sulle donazioni.

GRANDE Storia

I GRAT hanno visto un grande aumento di popolarità nel 2000 a seguito di una sentenza favorevole della Corte Tributaria degli Stati Uniti che ha coinvolto la famiglia Walton famosa di Walmart Inc.. Audrey J. Walton v. Commissioner of Internal Revenue ha visto la sentenza del tribunale a favore dell'uso da parte di Walton di due GRAT, in cui i pagamenti delle rendite sono stati stabiliti per restituire tutti i beni originali al concedente e lasciare solo il valore stimato ai beneficiari.

Attraverso questa impostazione, il valore del dono originariamente affidato viene ridotto a zero e l'eventuale valore residuo nel trust viene trasferito al beneficiario esentasse. L'uso dei GRAT in questo modo è noto come "GRAT azzerato" o "Walton GRAT".

Esempio di GRAT

Il fondatore di Facebook Mark Zuckerberg ha inserito le azioni pre-IPO della sua azienda in un GRAT prima che diventassero pubbliche. Sebbene i numeri esatti non siano noti, la rivista Forbes ha pubblicato numeri stimati e ha ottenuto un numero impressionante di $ 37.315.513 come valore delle azioni di Zuckerberg.

Mette in risalto

• I fondi di rendita trattenuta dal concedente (GRAT) sono strumenti di pianificazione successoria in cui un concedente blocca i beni in un trust da cui guadagna un reddito annuo.

• Alla scadenza, il beneficiario riceve i beni con un'imposta sulle donazioni minima o nulla.

• I GRAT sono utilizzati da persone facoltose per ridurre al minimo le passività fiscali.