Banca d'affari
Che cos'è una banca d'affari?
Il termine banca d'affari si riferisce a un istituto finanziario che svolge servizi di sottoscrizione,. prestito, consulenza finanziaria e raccolta fondi per grandi società e individui con un patrimonio netto elevato (HWNI). Le banche d'affari sono esperte nel commercio internazionale, il che le rende specialisti nel trattare con le multinazionali. A differenza delle banche al dettaglio o commerciali,. le banche d'affari non forniscono servizi finanziari al pubblico in generale. Alcune delle più grandi banche d'affari del mondo includono JP Morgan Chase, Goldman Sachs e Citigroup.
Capire le banche d'affari
Le banche d'affari sono istituzioni finanziarie e società che si occupano di finanza internazionale per società multinazionali. Queste banche differiscono da altri tipi di istituzioni finanziarie. In quanto tali, non si occupano del pubblico in generale. Non forniscono servizi finanziari quotidiani come conti correnti, pagamenti di fatture o investimenti di base e non accettano depositi o prelievi per i loro clienti.
Sebbene non si rivolgano al grande pubblico, alcune delle più grandi banche d'affari hanno anche operazioni bancarie al dettaglio e commerciali.
Invece, le banche d'affari tradizionalmente effettuano finanziamenti e sottoscrizioni internazionali, inclusi immobili,. finanza commerciale e investimenti esteri. Possono essere coinvolti nell'emissione di lettere di credito (LOC) e nel trasferimento di fondi. Possono anche consultare su operazioni e tecnologia di trading. Le banche d'affari utilizzano forme di finanziamento più creative. In genere lavorano con aziende che potrebbero non essere abbastanza grandi per raccogliere fondi dal pubblico attraverso un'offerta pubblica iniziale (IPO). Le banche d'affari aiutano le società a emettere titoli attraverso collocamenti privati,. che richiedono una minore divulgazione normativa e vengono venduti a investitori sofisticati.
Le banche d'affari possono anche essere coinvolte nell'organizzazione di altre transazioni internazionali. Diciamo che la società ABC, con sede negli Stati Uniti, vuole acquistare la società XYZ in Germania, assumerebbe una banca d'affari per facilitare il processo. Quella banca consiglierebbe la società ABC su come strutturare la transazione. Può anche aiutare ABC nel processo di finanziamento e sottoscrizione.
Il termine banca d'affari è usato per descrivere le banche di investimento nel Regno Unito, ma ha un focus più ristretto negli Stati Uniti. Le banche d'affari possono agire come banche di investimento negli Stati Uniti, ma tendono a concentrarsi su servizi su misura per le multinazionali e le persone con un patrimonio netto elevato che operano in più di un paese.
Considerazioni speciali
Se una multinazionale opera in molti paesi diversi, una banca d'affari può finanziare operazioni commerciali in tutti quei paesi e gestire i cambi di valuta man mano che i fondi vengono trasferiti e fornire i fondi per effettuare l'acquisto utilizzando una lettera di credito. Utilizzando l'esempio sopra, i venditori in Germania ricevono un LOC emesso dalla banca d'affari assunta dalla società ABC come pagamento per l'acquisto. Il commerciante può anche aiutare la società ABC a risolvere le questioni legali e normative necessarie per fare affari in Germania.
Banche d'affari contro banche di investimento
C'è una linea molto sottile tra banche d'affari e banche di investimento. Le banche d'investimento sottoscrivono e vendono titoli al pubblico attraverso IPO. I clienti della banca sono grandi società disposte a investire il tempo e il denaro necessari per registrare i titoli per la vendita al pubblico. Le banche di investimento forniscono anche servizi di consulenza alle società su fusioni e acquisizioni (M&A) e forniscono ricerche di investimento ai clienti.
Mentre le banche d'affari sono basate su commissioni, le banche di investimento hanno una doppia struttura del reddito. Possono riscuotere commissioni in base ai servizi di consulenza che forniscono ai loro clienti, ma possono anche essere basati su fondi, il che significa che possono guadagnare da interessi e altri contratti di locazione.
Indipendentemente da come una società vende i titoli, ci sono alcuni requisiti minimi di divulgazione per informare gli investitori. Sia le IPO che i collocamenti privati richiedono una revisione aziendale da parte di una società esterna di revisione legale dei conti pubblica (CPA), che fornisce un parere sul bilancio. I bilanci certificati devono includere diversi anni di dati finanziari insieme alle informazioni integrative. I potenziali investitori possono utilizzare queste informazioni sui rischi e sui potenziali benefici dell'acquisto dei titoli.
Mette in risalto
Non forniscono servizi per il pubblico in generale come conti correnti.
Alcune delle banche più grandi del mondo includono JP Morgan Chase, Goldman Sachs e Citigroup.
Le banche d'affari conducono servizi di sottoscrizione, prestito, consulenza finanziaria e raccolta fondi per grandi società e individui con un patrimonio netto elevato.
