Esami serie 86/87
Quali sono gli esami della serie 86/87?
Gli esami della serie 86/87 sono test che determinano la competenza degli analisti di ricerca finanziaria al livello base. Entrambi gli esami sono amministrati e richiesti dalla Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) prima che i professionisti possano ricevere la designazione dell'analista ricercatore. Una volta ottenuti, gli individui possono produrre rapporti approfonditi che gli investitori utilizzano quando prendono le loro decisioni di investimento.
I candidati devono anche superare l'esame Securities Industry Essentials (SIE) per ottenere la designazione. I professionisti che superano l'esame possono lavorare come analisti di ricerca per broker-dealer.
Capire gli esami della serie 86/87
regolamentazione del settore finanziario garantisce che gli investitori e gli altri partecipanti al mercato abbiano accesso a un mercato equo.I professionisti sono vincolati dall'etica e dagli standard che assicurano di tenere a mente i migliori interessi dei loro clienti piuttosto che il guadagno finanziario delle loro aziende o di se stessi. Ecco perché è importante che adottino le misure appropriate per ottenere la certificazione nei loro campi.
Gli esami della serie 86/87 sono requisiti per i professionisti che vogliono diventare analisti di ricerca. Creano report tempestivi sulle potenziali opportunità di investimento che vengono distribuiti al personale di vendita, agli investitori istituzionali e ad altri clienti di broker/dealer.Questi report vengono utilizzati dagli investitori quando prendono le loro decisioni di investimento. Coloro che superano la Serie 86/87 possono predisporre comunicazioni scritte o elettroniche che analizzino titoli azionari, società e settori industriali .
Chiamato anche esame di analista di ricerca, i partecipanti al test devono avere una conoscenza approfondita dei metodi di analisi dell'azienda e del settore, insieme allo studio della gestione. I candidati devono inoltre comprendere i parametri generali della domanda e dell'offerta per un determinato settore o settore. I candidati devono comprendere le metriche finanziarie, i metodi di modellazione degli utili e le dinamiche del settore alla base di report finanziari utili e accurati.
Chiunque prepari un'analisi dei titoli di capitale che può essere utilizzata come base per una decisione di investimento è tenuto a registrarsi come analista di ricerca.
Considerazioni speciali
Il test è in realtà due esami in uno:
Serie 86 (Parte I): Questo esame consiste in 100 domande a scelta multipla e 10 domande pre-test, per testare la conoscenza del campo di un individuo. I candidati hanno quattro ore e mezza per completare la serie 86.Per superare è richiesto un punteggio del 73% o superiore .
Sezione Serie 87 (Parte II): Questa sezione verifica l'amministrazione normativa e le migliori pratiche per la professione. Contiene 50 domande e cinque domande preliminari, tutte incentrate su regole ed etica. Ai candidati viene concessa un'ora e 45 minuti per completare la serie 87. Per superare è richiesto un punteggio del 74% o migliore .
La serie 86 focalizzata sull'analisi contiene le seguenti parti:
Funzione 1: Informazioni e raccolta dati
Funzione 2: Analisi, Modellazione e Valutazione
La serie 87 incentrata sulle normative e sulle migliori pratiche contiene le seguenti parti:
Funzione 3: Preparazione dei rapporti di ricerca
Funzione 4: Diffusione delle informazioni
Non ci sono punti persi per indovinare. Ma gli esami sono a libro chiuso, il che significa che i partecipanti al test non possono portare alcun materiale di riferimento .
Serie 86/87 Prerequisiti ed Esenzioni
Come accennato in precedenza, i candidati devono anche superare l'esame Securities Industry Essentials (SIE) per ottenere la designazione dell'analista ricercatore. Questo esame è sostenuto da professionisti che vogliono lavorare nel settore dei titoli. Verifica le loro conoscenze di base sui titoli, inclusi i tipi di prodotto, il rischio,. la regolamentazione e le attività vietate .
Coloro che hanno già superato sia il Livello I che il Livello II del Chartered Financial Analyst (CFA), o sia il Livello I che il Livello II del Chartered Market Technician (CMT) Certification Examination, possono richiedere l'esenzione dalla sola quota Serie 86. I candidati senza un CFA devono prima superare uno dei seguenti test prerequisiti: Serie 7, Serie 17, Serie 37 o Serie 38 .
Domande chiave
Secondo il sito web della FINRA, le seguenti sono le domande chiave che i candidati possono aspettarsi durante l'esame:
Quali requisiti di registrazione e qualifica devono possedere i supervisori degli analisti di ricerca iscritti?
Gli analisti di azioni sell-side devono registrarsi come analisti di ricerca e superare la serie 86/87?
NASD 1050 si applica a tutti coloro che lavorano nella ricerca azionaria o solo a coloro che scrivono un rapporto di ricerca che sarà visto dal pubblico?
Un analista di ricerca che è impiegato da un intermediario/rivenditore affiliato estero di un membro FINRA è tenuto a registrarsi ai sensi della regola 1050 se il membro utilizza i rapporti di ricerca di quell'analista o distribuisce negli Stati Uniti in conformità con la regola 15a-6 della SEC ?
Mette in risalto
Gli esami di Serie 86/87 sono obbligatori per chiunque voglia diventare analista di ricerca.
Gli esami sono gestiti dalla FINRA.
La serie 87 verifica la conoscenza dell'etica e delle migliori pratiche per l'industria.
La serie 86 verifica la comprensione delle metriche finanziarie, dei metodi di modellazione degli utili e delle dinamiche del settore.
