資本の返還

##資本利益率（ROC）とは何ですか？

キャピタルゲインとは見なされない元の投資の一部を受け取ったときに発生します。資本の返還により、投資家の調整後のコストベースが減少することに注意してください。株式の調整後コスト基準がゼロに引き下げられると、その後のリターンはキャピタルゲインとして課税されます。

##資本の返還はどのように機能するか

個人が投資するとき、彼らは利益を生み出すことを期待して元本を働かせます—コストベースとして知られている金額。元本が投資家に返還されるとき、それは資本の返還です。利益（または損失）が含まれていないため、課税対象とは見なされません。元のお金を取り戻すのと似ています。

資本の収益は、資本の収益と混同しないでください。後者は、投資された資本から得られる収益です（課税対象です）。

一部の種類の投資では、投資家は税務上の利益（または損失）を受け取る前に最初に資本を受け取ることができます。例としては、 401（k）プランやIRAなどの適格な退職金口座や、終身保険契約から蓄積された現金があります。これらの製品は先入れ先出し法（FIFO）の例です。これは、投資家が利益に触れる前に最初のドルを受け取るためです。

コストベースは、投資家が投資に対して支払った総コストとして定義され、株式のコストベースは、株式の配当、株式の分割、および株式を購入するための手数料のコストに合わせて調整されます。投資家とファイナンシャルアドバイザーは、各投資のコストベースを追跡して、資本支払いのリターンを特定できるようにすることが重要です。

投資家が投資を購入して利益を得るために売却する場合、納税者は個人の確定申告でキャピタルゲインを報告する必要があり、売却価格から投資のコストベースを差し引いたものが売却のキャピタルゲインになります。投資家がコストベース以下の金額を受け取った場合、支払いはキャピタルゲインではなく資本のリターンです。

###株式分割と資本の返還の例

たとえば、投資家がXYZ普通株式100株を1株あたり20ドルで購入し、その株式が2対1の株式分割であるため、投資家の調整後の保有株式は1株あたり10ドルで合計200株であるとします。投資家が15ドルで株式を売却した場合、最初の10ドルは資本の返還と見なされ、課税されません。 1株あたり5ドルの追加はキャピタルゲインであり、個人の確定申告で報告されます。

###パートナーシップの資本還元を考慮に入れる

パートナーシップとは、2人以上の人が資産を提供し、利益を共有するために事業体を運営する事業として定義されます。当事者は、パートナーシップ契約を使用してパートナーシップを作成します。パートナーシップの資本利益率を計算するのは難しい場合があります。

エンティティに対するパートナーの関心は、パートナーの資本勘定で追跡され、勘定は、パートナーの利益のシェアとともに、パートナーによって提供された現金または資産によって増加します。パートナーの利益は、引き出しまたは保証された支払い、およびパートナーのパートナーシップ損失の割合によって減少します。パートナーの資本勘定残高までの引き出しは、資本の返還と見なされ、課税対象のイベントではありません。

ただし、資本勘定残高全体がパートナーに支払われると、追加の支払いはパートナーへの収入と見なされ、パートナーの個人納税申告書に課税されます。

##ハイライト

-資本は、たとえば、退職金口座や終身保険契約で返還されます。通常の投資口座は最初に利益を返します。

-投資は、リターンを生み出すはずの元本で構成されています。この金額がコストベースです。資本の返還は元本の返還のみであり、投資の結果としての利益または損失ではありません。

-資本の返還（ROC）は、課税対象とは見なされず、所得として課税されない投資から受け取った支払いまたは返還です。