자금 비용

자금 비용은 얼마입니까?

자금 비용이라는 용어는 은행과 금융 기관이 고객에게 대출할 자금을 확보하기 위해 지출하는 금액을 나타냅니다. 간단히 말해서 자금 비용은 은행이 연방 준비 은행에서 돈을 빌릴 때 지불해야 하는 이자율 을 나타냅니다. 자금 비용과 차용자에게 부과되는 이자율 간의 스프레드 는 많은 금융 기관의 주요 수익원 중 하나입니다. 자금 비용이 낮으면 일반적으로 은행이 차용인에 대한 단기 및 장기 대출에 사용될 때 더 나은 수익을 얻을 수 있습니다. 비용이 높으면 차용인에게 전가되며, 이는 신용에 접근하기 위해 더 높은 이자를 지불해야 함을 의미합니다.

자금 비용 이해

돈을 빌리는 것은 당신이 첫 주택을 위한 모기지를 찾고 있는 독신 개인이든 아니면 그 사람에게 대출을 제공하고자 하는 대형 은행이든 상관없이 돈이 듭니다. 은행에서 대출과 관련된 비용을 자금 비용이라고 합니다. 간단히 말해서 은행이 소비자에게 대출하기 위해 돈을 빌리기 위해 지불해야 하는 이자입니다. 자금 비용은 은행 및 기타 금융 기관에서 연방 준비 은행에 지불합니다.

은행, 신용협동조합 등의 대출기관의 경우 예금, 정기예금 등 금융상품에 대해 예금자에게 지급하는 이자율에 따라 자금비용이 결정된다. 이 용어는 금융 산업 전체에서 자주 사용됩니다. 따라서 대부분의 기업은 대출 시 자금 비용의 영향을 크게 받습니다.

자금 비용과 순이자 스프레드 는 개념적으로 많은 은행이 돈을 버는 주요 방법입니다. 상업 은행은 소비자, 기업 및 대규모 기관이 필요로 하는 대출 및 기타 상품에 이자를 부과합니다. 이러한 대출에 대해 은행이 부과하는 이자율은 초기에 자금을 확보하기 위해 지불하는 이자율, 즉 자금 비용보다 높아야 합니다.

특별 고려 사항

자금 비용과 이자율 간의 관계는 미국 경제를 이해하는 데 기본이 됩니다. 이자율은 여러 가지 방법으로 결정됩니다. 공개 시장 활동이 중요한 역할을 하는 동안 연방 기금 금리 (연준 기금 금리)도 중요합니다.

연준에 따르면 연방기금 금리는 “예금 기관이 밤새 다른 예금 기관에 준비금을 대출하는 이자율”입니다. 이것은 요구되는 규정된 준비금을 유지하기 때문에 가장 크고 신용도가 높은 기관에 적용됩니다. 준비금 요건 은 연방 준비 은행이 설정한 한도로서 은행이 예금에 따라 금고나 가장 가까운 연방 준비 은행에 얼마를 보유해야 하는지를 설명합니다.

이것은 연방기금 금리가 미국의 다른 모든 금리가 결정되는 기준 금리임을 의미합니다. 이는 미국 경제의 건전성을 나타내는 핵심 지표입니다. 연준의 연방공개시장위원회 (FOMC)는 건전한 경제를 유지하기 위한 통화 정책의 일환으로 경제 상황에 따라 원하는 목표 금리를 발표합니다.

예를 들어, 80년대 초 인플레이션이 만연한 시기에 연방기금 금리는 20%까지 치솟았습니다. 2007년 대공황과 뒤이은 글로벌 금융 위기( 유럽 국가 부채 위기 로 이어짐) 이후, FOMC는 성장을 촉진하기 위해 0%에서 0.25%의 낮은 목표 금리를 유지했습니다.

연준은 2022년 3월 FOMC 회의 이후 금리를 인상할 것이라고 발표했습니다. 목표 범위는 인플레이션 상승을 막기 위해 0%에서 0.25%로 0.25%에서 0.50%로 25bp 인상됩니다. 중앙은행이 기준금리를 인상한 것은 2018년 이후 처음이다.

자금 비용이 결정되는 방법

금융 기관이 접근하고 비용을 지불할 수 있는 자금 출처는 여러 범주로 나눌 수 있습니다. 주요 자금 출처는 은행 예금이며, 이를 핵심 예금이라고도 합니다. 이들은 일반적으로 당좌예금 또는 저축예금 형태로 제공되며 일반적으로 낮은 이율로 제공됩니다. 기타 범주는 다음과 같습니다.

• 주주 지분

• 부채 발행

• 단기 금융시장에서 발견되고 은행에서 빌려주는 도매화폐 또는 현금

은행은 다양한 대출을 발행하며 소비자 대출은 미국에서 가장 큰 비중을 차지합니다. 부동산 담보 대출, 주택 담보 대출, 학자금 대출, 자동차 대출 및 신용 카드 대출은 변동, 조정 또는 고정 이자율로 제공될 수 있습니다.

대출을 통해 얻은 평균 이자율과 예금 및 기타 자금(또는 자금 비용)에 대해 지불한 평균 이자율과의 차이를 순이자 스프레드라고 하며, 이는 금융 기관의 이익을 나타내는 지표입니다. 이익 마진과 마찬가지로 스프레드가 클수록 은행은 더 많은 이익을 실현합니다. 반대로 스프레드가 낮을수록 은행의 수익성이 떨어집니다.

자금 비용 대 자본 비용

비용은 자본 비용과 동일하지 않습니다 . 자금 비용은 은행이 고객에게 대출할 자금을 확보하기 위해 지불하는 금액을 나타냅니다. 그러나 자본 비용은 기업이 운영에 필요한 자금을 확보하는 데 필요한 총 금액입니다.

비즈니스에 자금(또는 자본 비용)이 필요할 때 자금을 조달하기 위해 하나 이상의 출처를 찾을 수 있습니다. 자본을 대출할 수 있는 은행으로 전환할 수 있습니다. 일부 기업은 운영 자금을 조달하고 목표를 달성하기 위해 자기 자본 으로 전환하기도 합니다.

하이라이트

• 자금 비용이 낮다는 것은 은행이 자금을 차용인에게 대출하는 데 사용할 때 더 나은 수익을 볼 수 있음을 의미합니다.

• 자금 비용과 차용인에게 부과되는 이자율의 차이는 많은 은행의 주요 수익원 중 하나입니다.

• 자금비용은 금융기관이 자금을 조달하기 위해 지불해야 하는 금액입니다.

• 자금은 일반적으로 연방 준비 은행에서 차입됩니다.

• 소비자는 일반적으로 자금 비용이 높을수록 더 많은 이자를 지불해야 합니다.