MSCI 전 세계 지수(ACWI)

MSCI 전 세계 지수란 무엇입니까?

MSCI 전 세계 지수(ACWI)는 광범위한 글로벌 주식 시장 성과를 추적하도록 설계된 주가 지수입니다. MSCI( Morgan Stanley Capital International )가 관리하는 이 지수는 23개 선진국과 25개 신흥 시장 에서 온 거의 3,000개 기업의 주식으로 구성 됩니다.

펀드 매니저는 MSCI ACWI를 자산 배분 을 위한 가이드이자 글로벌 주식 펀드의 성과에 대한 벤치마크로 사용합니다. 지수는 상장지수펀드 (ETF) 와 같은 투자 상품을 만들기 위한 기초로도 사용됩니다 .

MSCI All Country World 지수 이해하기

투자자는 다양한 방법으로 포트폴리오 보유를 다각화할 수 있습니다. 포트폴리오 관리자 또는 투자자는 서로 낮거나 음의 상관관계 가 있는 다양한 개별 주식을 구매할 수 있습니다.

반면에 더 저렴하고 효율적인 투자 방법은 DJIA( Dow Jones Industrial Average ) 또는 S&P 500 지수 와 같은 지수의 성과를 복제하는 ETF를 소유하는 것일 수 있습니다. 글로벌 주식에 노출되기를 원하는 투자자에게는 MSCI ACWI 지수가 좋은 선택이 될 수 있습니다.

기관 투자자 는 MSCI ACWI를 벤치마크로 사용하여 포트폴리오 성과를 측정하고 지리적 다각화 지침을 사용할 수 있습니다. 개인 투자자는 ACWI를 벤치마크로 사용하여 위험 조정 수익률 이 가장 좋은 펀드를 비교할 수도 있습니다.

MSCI ACWI 지수 vs. iShares ACWI ETF

일반적으로 투자자는 MSCI ACWI와 같은 지수를 직접 구매할 수 없습니다. 이는 다양한 부문, 국가 및 주식 보유의 성과 및 특성 측정을 나타내도록 설계되었기 때문입니다.

대신 투자자는 지수의 구성과 성과를 추적하거나 반영하는 ETF를 구매할 수 있습니다. 다음은 MSCI ACWI 지수와 Blackrock의 iShares MSCI ACWI ETF(일부 상위 국가, 부문 및 포트폴리오 보유 포함)를 비교한 것입니다.

MSCI ACWI 지수 국가 및 부문 가중치

MSCI ACWI 지수의 총 시가총액이 가장 높은 국가는 미국(61.31%), 일본(5.54%), 중국(3.62%), 영국(3.6%), 캐나다(2.9%)입니다. 아래는 12월 기준 업종별 가중치이다. 2021년 3월 31일.

• 정보기술: 23.58%

• 재정: 13.86%

• 임의소비재: 12.4%

• 의료: 11.69%

• 산업재: 9.64%

• 통신 서비스: 8.58%

• 필수 소비재: 6.8%

• 재료: 4.67%

• 에너지: 3.4%

• 유틸리티: 2.7%

• 부동산: 2.7%

MSCI ACWI 지수 상위 보유 종목

아래는 12월 기준 지수 내 포트폴리오 가중치별 상위 10개 종목입니다. 2021년 3월 31일:

• 애플 Inc: 4.18%

• 마이크로소프트: 3.42%

• 아마존닷컴: 2.16%

• 테슬라: 1.27%

• 알파벳 A: 1.24%

• 알파벳 C: 1.19%

• 메타 플랫폼 A: 1.14%

• 엔비디아: 1.05%

• 대만 반도체 제조: 0.78%

• 유나이티드헬스 그룹: 0.67%

상위 10개 종목은 지수 가중치의 17.10%를 나타냅니다.

iShares MSCI ACWI ETF

현재 운용 자산 (AUM) 이 거의 175억 달러입니다. 2022년 2월 25일.

이 ETF는 지수에서 2,332종목을 보유하고 있으며 1월 기준 사업비율은 0.33%이다. 비용 비율은 Blackrock이 펀드를 관리하는 데 투자자가 부담하는 비용을 나타냅니다.

iShares ETF는 1월 현재 MSCI ACWI 지수와 거의 동일한 포트폴리오 가중치를 가진 동일한 섹터 및 상위 10개 종목을 보유하고 있습니다. 2022년 12월 25일. 아래는 12월 기준 MSCI ACWI 지수 대비 펀드의 성과입니다. 2021년 3월 31일.

TTT

출처: Blackrock Inc.

글로벌 주식을 위한 MSCI ACWI의 대안

다각화 하려는 투자자 는 23개 선진 시장과 25개 신흥 시장에서 15,000개 이상의 주식을 보유하고 있는 MSCI ACWI All Cap Index를 추적하는 ETF에 자금의 일부를 투자할 수 있습니다. 이것은 광범위한 글로벌 주식에 대한 노출을 제공하지만 더 많은 중소형 주식을 포함합니다.

투자자들은 해외 주식을 포함하는 지수에 미국 주식도 포함될 수 있다는 점을 인지해야 합니다. 결과적으로 투자자들은 포트폴리오의 상당 부분을 이미 미국 주식에 할당했다면 미국 주식에 과다 노출되었는지 여부를 모니터링해야 합니다. 귀하의 투자 요구와 장기적인 재정 목표에 가장 적합한 자산 배분 전략을 결정하려면 자격을 갖춘 재정 고문 과 상담하십시오.

##하이라이트

• MSCI ACWI 지수는 글로벌 주식형 펀드의 벤치마크 및 자산배분 기준으로 활용됩니다.

• MSCI ACWI는 48개 선진국 및 신흥 시장 국가의 거의 3,000개 주식을 추적하는 주가 지수입니다.

• MSCI ACWI 지수 구성요소의 시가총액은 70조 달러 이상입니다.

• 개인 투자자는 성과를 복제하는 ETF를 통해 지수에 접근할 수 있습니다.