Всестрановой мировой индекс MSCI (ACWI)

Что такое MSCI All Country World Index?

MSCI All Country World Index (ACWI) — это фондовый индекс, предназначенный для отслеживания глобальных показателей фондового рынка. Индекс, поддерживаемый Morgan Stanley Capital International (MSCI), включает акции почти 3000 компаний из 23 развитых стран и 25 развивающихся рынков.

Управляющие фондами используют индекс MSCI ACWI в качестве ориентира для распределения активов и эталона эффективности глобальных фондов акций. Индекс также используется в качестве основы для создания инвестиционных продуктов, таких как биржевые фонды (ETF).

Понимание MSCI All Country World Index

Инвесторы могут диверсифицировать свои портфели несколькими способами. Управляющий портфелем или инвестор может приобрести ряд отдельных акций, которые имеют низкую или отрицательную корреляцию друг с другом.

С другой стороны, менее затратным и более эффективным способом инвестирования может быть владение ETF, которые воспроизводят показатели индекса, такого как промышленный индекс Доу-Джонса (DJIA) или индекс S&P 500. Для инвесторов, которые также хотят иметь доступ к глобальным акциям, индекс MSCI ACWI может быть хорошим вариантом.

Институциональные инвесторы,. в том числе управляющие взаимными и пенсионными фондами, могут использовать MSCI ACWI в качестве эталона для измерения эффективности своих портфелей и руководства по географической диверсификации. Индивидуальные инвесторы также могут использовать ACWI в качестве эталона для сравнения, какие фонды имеют наилучшую доходность с поправкой на риск.

Индекс MSCI ACWI против iShares ACWI ETF

Как правило, инвесторы не могут напрямую покупать индекс, такой как MSCI ACWI, поскольку он предназначен для измерения производительности и характеристик различных секторов, стран и пакетов акций.

Вместо этого инвесторы могут купить ETF, который отслеживает или отражает состав и показатели индекса. Ниже приведено сравнение между индексом MSCI ACWI и ETF Blackrock iShares MSCI ACWI, включая некоторые из ведущих стран, секторов и портфелей.

Индекс MSCI ACWI Взвешивание стран и секторов

Страны с самой высокой общей рыночной капитализацией по индексу MSCI ACWI — это США (61,31%), Япония (5,54%), Китай (3,62%), Великобритания (3,6%) и Канада (2,9%). Ниже приведены веса для каждого сектора по состоянию на 31 декабря 2021 г.

• Информационные технологии: 23,58%

• Финансы: 13,86%

• Потребительский дискреционный: 12,4%

• Здравоохранение: 11,69%

• Промышленность: 9,64%

• Услуги связи: 8,58%

• Потребительские товары: 6,8%

• Материалы: 4,67%

• Энергия: 3,4%

• Коммунальные услуги: 2,7%

• Недвижимость: 2,7%

Крупнейшие активы индекса MSCI ACWI

Ниже представлены десять крупнейших холдингов по весу портфеля в рамках индекса по состоянию на 31 декабря 2021 г.:

• Apple Inc: 4,18%

• Корпорация Майкрософт: 3,42%

• Amazon.com: 2,16%

• Тесла: 1,27%

• Алфавит А: 1,24%

• Алфавит C: 1,19%

• Мета-платформы A: 1,14%

• Нвидиа: 1,05%

• Тайваньский производитель полупроводников: 0,78%

• Объединенная группа здравоохранения: 0,67%

На первую десятку активов приходится 17,10% веса индекса.

ETF iShares MSCI ACWI

состоянию на 25 января 2022 года имеет активы под управлением (AUM) почти на 17,5 миллиардов долларов .

ETF владеет акциями 2332 холдингов из индекса и имеет коэффициент расходов 0,33% по состоянию на 25 января 2022 года. Коэффициент расходов представляет собой затраты инвесторов на управление фондом Blackrock.

iShares ETF имеет тот же сектор и десятку крупнейших активов с почти такими же весовыми коэффициентами портфеля, что и индекс MSCI ACWI по состоянию на 25 января 2022 года. Ниже представлены результаты фонда по сравнению с индексом MSCI ACWI по состоянию на 31 декабря 2021 года.

ТТТ

Источник: Blackrock Inc.

Альтернативы MSCI ACWI для глобальных акций

Инвестор, стремящийся географически диверсифицировать свой портфель, может инвестировать часть своих средств в ETF, который отслеживает индекс MSCI ACWI All Cap, в который входит более 15 000 акций с 23 развитых и 25 развивающихся рынков. Это обеспечило бы доступ к широкому спектру мировых акций, но включало бы гораздо больше акций компаний с малой и средней капитализацией.

Важно отметить, что инвесторы должны знать, что индекс, содержащий иностранные акции, может также включать акции США. В результате инвесторы должны следить за тем, не будут ли они чрезмерно подвержены риску акций США, если они уже вложили значительную часть своего портфеля в акции США. Пожалуйста, проконсультируйтесь с квалифицированным финансовым консультантом,. чтобы определить наилучшую стратегию распределения активов для ваших инвестиционных потребностей и долгосрочных финансовых целей.

Особенности

• Индекс MSCI ACWI используется в качестве эталона для глобальных фондов акций и в качестве руководства по распределению активов.

• MSCI ACWI — это фондовый индекс, который отслеживает почти 3000 акций в 48 развитых странах и странах с формирующимся рынком.

• Компоненты индекса MSCI ACWI имеют совокупную рыночную капитализацию более 70 триллионов долларов.

• Индивидуальные инвесторы могут получить доступ к индексу через ETF, которые воспроизводят его показатели.