SEC 양식 N-14AE

SEC 양식 N-14AE란 무엇입니까?

SEC 양식 N-14AE는 더 이상 개방형 펀드와 관련 하여 증권 거래 위원회 (SEC)에 등록 서류를 제출하는 데 사용되지 않습니다. 이 구식 양식은 SEC 양식 N-14 로 대체되었습니다.

SEC 양식 N-14AE 이해하기

SEC Form N-14AE는 개방형 관리 투자 회사 의 증권 등록 발효일을 규정하는 SEC Rule 488을 충족하기 위해 작성되었습니다.

이는 규칙 488에 따라 자동으로 효력이 있는 증권을 등록하는 개방형 펀드에 필요한 진술이었습니다. 그 규칙 자체는 다음 과 같이 이전에 제외된 상황에서 증권을 제공한 투자자에게 1933년 증권법 의 보호를 적용하게 한 규칙 145의 결과였습니다. 합병 및 사업결합 거래.

규칙 488은 규칙 145에 따른 거래에서 발행된 증권의 유효 등록 날짜에 대한 기준을 지정합니다.

SEC는 2006년에 SEC 양식 N-14AE 및 N-14AE/A를 중단할 것이며 이전에 이러한 양식을 제출해야 했던 기업이 SEC 양식 N-14 및 N-14/A에 따라 즉시 제출을 시작할 수 있다고 발표했습니다. 규정 488에 따라 등록 진술서를 작성할 수 있습니다.

최근 Form N-14/A 제출물은 Form N-14 제출물과 마찬가지로 SEC에 의해 온라인으로 게시됩니다.

등록 명세서의 섹션

1933년 증권법은 1929년 주식 시장 붕괴 에 대한 대응책이었습니다. 이 매우 중요한 법률은 무엇보다도 모든 미국 기업이 공모 전에 SEC에 등록 진술서를 제출해야 한다고 규정했습니다.

SEC Form N-14AE가 한 유형이었던 모든 등록 명세서는 두 섹션으로 구성됩니다.

• 투자설명서 , 장래 투자자에게 제공되어야 합니다. 여기에는 회사의 사업, 자산, 경영진, 전망 및 회사의 성과에 영향을 미칠 수 있는 모든 위험에 대한 자세한 공개가 포함됩니다.

• SEC에 제출해야 하지만 반드시 투자자와 공유할 필요는 없는 정보가 포함된 섹션.

개방형 펀드의 안내서에는 회사가 아닌 펀드의 모든 투자자가 관심을 가질 만한 정보가 포함되어 있습니다. 펀드의 목표, 전략, 위험, 수수료 및 분배 정책을 설명합니다.

SEC의 EDGAR(Electronic Data Gathering, Analysis, and Retrieval) 시스템에는 회사와 개인이 제출한 수백만 건의 서류가 포함되어 있습니다. 모든 투자자가 무료로 액세스할 수 있습니다.

투자자가 펀드를 평가하는 가장 좋은 방법 중 하나는 투자 설명서를 읽는 것입니다.

등록 명세서 액세스

증권 거래 위원회는 일반 대중이 무료로 사용할 수 있는 SEC 제출 자료 데이터베이스를 유지 관리합니다. 전자 데이터 수집, 분석 및 검색 시스템을 위한 EDGAR로 알려진 이 파일에는 회사와 개인이 제출한 수백만 건의 파일이 포함되어 있습니다. 데이터베이스에는 회사 신고서 외에도 뮤추얼 펀드, 단기 자금 시장 펀드, 상장지수펀드(ETF), 변동 연금 및 개인이 제공하는 정보가 포함됩니다 .

EDGAR 소개

투자자가 미국에서 등록 명세서에 액세스하는 가장 쉬운 방법은 SEC의 EDGAR 온라인 제출 시스템을 이용하는 것입니다. 효과적인 투자를 위해서는 시기적절한 정보가 중요하기 때문에 EDGAR는 등록 내역서를 포함한 필요한 정보를 최대한 빨리 투자자와 분석가의 손에 전달합니다.

즉, EDGAR 파일에서 정보를 추출할 때 학습 곡선이 있습니다. EDGAR에 대한 SEC 제출은 일관된 구조를 가지고 있지만 특정 데이터 포인트를 훑어보기 어려울 수 있습니다. 회사와 펀드에서 발행하는 분기별 및 연간 보고서에는 동일한 정보가 많이 포함되어 있으며 확실히 더 읽기 쉬운 형식으로 제공됩니다.

하이라이트

• 구식 SEC Form N-14AE가 SEC Form N-14로 대체되었습니다.

• N-14 양식은 주식을 무제한으로 발행할 수 있는 뮤추얼 펀드 또는 헤지 펀드와 같은 개방형 펀드에 관한 필수 제출에 사용됩니다.

• 모든 투자자는 SEC에서 관리하는 EDGAR 데이터베이스에서 공개 기업 및 투자 펀드에 대한 풍부한 정보를 찾을 수 있습니다.