Relativiti Kecukupan Modal Terbaik (BCAR)
Apakah Relativiti Kecukupan Modal (BCAR) Best?
Relativiti Kecukupan Modal Terbaik (BCAR) ialah penarafan kekuatan kunci kira-kira syarikat insurans. Juga dikenali sebagai Nisbah Kecukupan Modal Terbaik, BCAR, meneliti leveraj penanggung insurans, aktiviti pengunderaitan dan prestasi kewangan dan menggunakan maklumat ini untuk menguji pelbagai senario untuk melihat bagaimana setiap satu akan memberi kesan kepada kunci kira- kira penanggung insurans.
Memahami Relativiti Kecukupan Modal (BCAR) Best
Syarikat insurans menjalankan perniagaan yang rumit. Mereka memberi jaminan untuk membuat pembayaran untuk pemegang polisi mereka untuk menampung kerosakan yang mungkin dialami oleh pemegang polisi seumur hidup. Untuk memastikan mereka berada dalam kedudukan kewangan untuk membuat pembayaran ini, syarikat insurans dan pengawal selia memerlukan pelbagai peraturan untuk dipenuhi dan ujian dijalankan. Kebanyakan ujian ini termasuk nisbah kecukupan modal ; ujian yang memastikan syarikat insurans berada dalam kedudukan kewangan untuk memenuhi kewajipannya.
Relativiti Kecukupan Modal (BCAR) Best telah dibangunkan oleh AM Best, sebuah agensi penarafan yang memberi tumpuan kepada industri insurans. BCAR menggambarkan hubungan kuantitatif antara kekuatan kunci kira-kira syarikat insurans dan risiko operasinya. Sebagai asas keselamatan kewangan, kekuatan kunci kira-kira adalah penting untuk penentuan keupayaan unit penarafan untuk memenuhi obligasi semasa dan berterusannya.
BCAR menekankan kunci kira-kira kerana ia menunjukkan sama ada penanggung insurans akan dapat memenuhi obligasi polisinya. Amalan pengunderaitan, khususnya pengunderaitan leverage,. menentukan sama ada penanggung insurans menaja jamin polisi yang sepatutnya ditaja jamin atau jika ia mengambil terlalu banyak risiko.
BCAR mengambil kira premium yang ditulis oleh penanggung insurans, perlindungan insurans semula dan rizab kerugian. Dengan mewujudkan garis panduan untuk modal bersih yang diperlukan yang diperlukan untuk menyokong kekuatan kunci kira-kira, BCAR boleh membantu penganalisis dalam membezakan antara kekuatan kewangan penanggung insurans dan dalam menentukan sama ada permodalan unit penarafan sesuai untuk profil risikonya.
Formula asas untuk BCAR adalah seperti berikut:
BCAR = Lebihan Pemegang Polisi Terlaras (APHS) / Modal Diperlukan Bersih (NRC)
APHS mengambil kira premium tidak terperoleh,. aset, rizab kerugian,. insurans semula (pelarasan ekuiti), nota lebihan, keperluan perkhidmatan hutang (pelarasan hutang) dan pelarasan lain, seperti potensi kerugian bencana dan kerugian operasi masa hadapan. Komponen NRC termasuk sekuriti pendapatan tetap, ekuiti, kadar faedah, kredit, rizab perbelanjaan kerugian dan pelarasan kerugian, premium bersih bertulis dan item luar kunci kira-kira.
Had Relativiti Kecukupan Modal Terbaik (BCAR)
Analisis BCAR sahaja tidak menentukan penilaian kekuatan kunci kira-kira. Faktor lain yang boleh memberi kesan kepada analisis kekuatan kunci kira-kira termasuk kecairan,. kualiti modal, pergantungan pada insurans semula, kualiti dan kesesuaian insurans semula, pemadanan aset/liabiliti, kecukupan rizab, ujian tekanan, model modal dalaman dan tindakan atau keadaan kewangan sesebuah gabungan dan/atau syarikat induk, yang mungkin termasuk pengiraan BCAR di peringkat syarikat induk/disatukan.
Begitu juga, penarafan adalah lebih daripada penilaian kekuatan kunci kira-kira dan termasuk penilaian prestasi operasi unit penarafan, profil perniagaan dan pengurusan risiko perusahaan.
Krisis kewangan 2007-2008 melanda syarikat insurans dengan teruk. Ramai daripada mereka salah menilai risiko, yang menyebabkan penanggung insurans mengambil lebih banyak risiko daripada yang mereka mampu untuk melindungi dengan rizab mereka. Kekurangan pelaporan yang mencukupi, ketelusan kewangan dan pematuhan kawal selia menyebabkan pengawal selia insurans tidak memahami bagaimana syarikat insurans terdedah, dan dengan itu tidak memantau risiko insolvensi mereka dengan betul.
Bank-bank juga dipegang kepada nisbah kecukupan modal untuk memastikan bahawa mereka mempunyai rizab yang mencukupi untuk memenuhi situasi kewangan yang buruk serta permintaan pelanggan untuk deposit.
##Sorotan
Untuk mengira BCAR, seseorang akan membahagikan lebihan pemegang polisi yang diselaraskan dengan modal bersih yang diperlukannya.
Relativiti Kecukupan Modal Terbaik (BCAR) ialah penarafan yang menilai kekuatan kunci kira-kira syarikat insurans.
Matlamat penilaian kunci kira-kira, termasuk analisis BCAR, adalah untuk memastikan syarikat insurans menetapkan harga risiko dengan betul, menghalang mereka daripada mengambil lebih banyak risiko daripada yang boleh mereka tanggung dengan rizab mereka.
BCAR hanyalah satu aspek dalam menganalisis baki syarikat insurans dan mesti dilihat bersama dengan metrik lain, seperti padanan aset/liabiliti, kecairan dan kualiti modal.
BCAR melihat leveraj syarikat insurans, aktiviti pengunderaitan dan prestasi kewangan, menggunakannya untuk menguji senario kewangan yang berbeza dan cara syarikat insurans akan terjejas.
