Serie 3

Hvad er serie 3?

Series 3 er en eksamen, også kendt som National Commodities Futures Examination, administreret af Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) på vegne af National Futures Association (NFA). Kandidater, der består eksamen, er berettiget til at registrere sig hos NFA og sælge fremtidige råvarekontrakter og optioner på råvareterminskontrakter. Series 3 er en af en række eksamener for investeringsprofessionelle, der administreres af FINRA, herunder Series 7,. General Securities Representative Exam, som er påkrævet for mæglere, der ønsker at sælge virksomheds-, stats- eller andre typer værdipapirer.

Sådan fungerer serie 3

Series 3-eksamenen dækker emner, som råvaremæglere har brug for at kende, såsom optioner, futures, hedging og marginkrav samt markeds- og regulatoriske regler. Eksamenen består af 120 multiple-choice spørgsmål i to dele, og kandidaterne har to timer og 30 minutter til at gennemføre den. I modsætning til Series 7-eksamenen behøver kandidater ikke at være sponsoreret af et firma for at tage Series 3.

Kandidater skal opnå en score på omkring 70% i hver del for at bestå eksamen. (Der er ingen officiel beståelsesprocent, men den almindeligt accepterede beståelsesprocent er omkring 70%.) De, der ikke består, kan tage eksamen igen, selvom de kan være underlagt en ventetid. Eksamen koster $130.

Enhver, der ønsker at sælge råvareterminskontrakter, skal generelt bestå serie 3-eksamenen.

NFA, en selvregulerende organisation for det amerikanske derivatmarked, kræver, at alle "der ansøger om NFA-medlemskab som futures commission merchant (FCM), detailforhandler af udenlandsk valuta (RFED), introducerende mægler (IB), råvarepuljeoperatør ( CPO),. eller råvarehandelsrådgiver (CTA), gearingstransaktionshandler (LTM) eller som en tilknyttet person (AP) af disse enheder, for at opfylde kompetencekravene."

I de fleste tilfælde skal personer, der søger NFA-medlemskab eller registrering som tilknyttet person, bestå Series 3-eksamenen inden for to år, før de ansøger. Det er medmindre:

• Personen er i øjeblikket registreret som etagemægler

• Individet bestod Series 3 mere end to år forud for ansøgningen og har siden den dato ikke haft et kontinuerligt registreringsgab i mere end to år som AP eller FB eller FCM, IB, CPO, CTA eller LTM, der er medlem af NFA.

For at tilmelde sig enhver fremtidsindustrieksamen skal en ansøger ansøge online på FINRA-webstedet. Typisk vil FINRA give direkte besked til NFA om, at en person har bestået en af futuresindustriens eksamener. I nogle tilfælde kan NFA dog anmode kandidater om at fremlægge bevis for, at de har bestået.

Alternativer til serie 3

I stedet for Series 3 kan enkeltpersoner være berettiget til at tage andre eksamener og forfølge andre registreringsmuligheder baseret på deres registreringsstatus og arten af den virksomhed, de driver. Disse omfatter:

• Futures Managed Funds Examination (Serie 31)

• Begrænsede Futures Examination-Regulations (Serie 32)

Andre certificeringseksamener relateret til Series 3 er Series 30 (NFA Branch Manager Examination) og Series 34 (Retail Off-Exchange Forex Examination).

Series 3 betragtes ikke som en forudsætning eller en forudsætning for nogen af disse andre eksamener.

For mere information om Series 3 og andre futures brancheeksamener, besøg NFAs side med færdighedskrav. Og for flere detaljer om at tage testen, besøg FINRAs ressourceside på dagen for din kvalifikationseksamen.

##Højdepunkter

• Som et alternativ til Series 3 er der flere andre eksamener, enkeltpersoner kan tage for at blive berettiget til at arbejde på råvare- og futuresmarkederne.

• Kandidater, der består serie 3-eksamenen, kan registrere sig hos NFA for at sælge råvarefutureskontrakter og optioner på råvarefutureskontrakter.

• Series 3 er en eksamen administreret af Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) på vegne af National Futures Association (NFA), en selvregulerende organisation for det amerikanske derivatmarked.