Serie 66 eksamen

Hvad er Series 66?

Series 66 er en eksamen og en licens, der er beregnet til at kvalificere enkeltpersoner som investeringsrådgiverrepræsentanter eller værdipapiragenter. Series 66, også kendt som Uniform Combined State Law Examination, dækker emner, der er relevante for at yde investeringsrådgivning og gennemføre værdipapirtransaktioner for kunder.

I december 2018 havde North American Securities Administrators Association (NASAA), som opretter Series 66-eksamenen, opdateret sine spørgsmål på grund af de seneste ændringer i skatteloven. Spørgsmål ved hjælp af 2018-skatteloven blev rullet ud i januar 2019.

Forstå serien 66

Series 66-certificeringen blev udviklet af NASAA baseret på anmodninger fra industrien. Eksamen administreres af Financial Industry Regulatory Authority (FINRA), som også er ansvarlig for behandling og formidling af testresultater. FINRA's Series 7 -eksamen er et medkrav til Series 66, hvilket betyder, at den skal være gennemført med succes sammen med Series 66, før en kandidat kan ansøge om at registrere sig i en stat.

Der er ingen rækkefølge, i hvilken Series 7 og Series 66 skal tages. Personer, der har bestået Series 7, kan tage Series 66 for at undgå at skulle tage den sværere Series 65 eksamen.

Serie 66 eksamensstruktur

Series 66-eksamenens indhold omfatter 100 multiple-choice-spørgsmål, der bedømmes og 10 prætestspørgsmål, der ikke bedømmes. Kandidater har en maksimal tid på 150 minutter til at gennemføre prøven.

For at opnå en bestået score skal en kandidat svare rigtigt på 73 af de 100 spørgsmål, der er scoret. Eksamensadministratoren stiller elektroniske regnemaskiner til rådighed, som kandidaterne kan bruge, og disse er de eneste lommeregnere, der er tilladt i eksamenslokalet. Der medfølger en tusch og whiteboardtavle.

Der pålægges hårde sanktioner for enhver, der bliver taget i at snyde eller forsøge at snyde ved Series 66-eksamenen.

Ingen studie- eller referencematerialer af nogen art er tilladt i eksamenslokalet, og der er hårde straffe for enhver, der bliver taget i at snyde eller forsøge at snyde. En persons arbejdsgiver kan registrere en kandidat til eksamen ved at indsende enten en formular U4 eller formular U-10 og betale eksamensgebyret på $165. FINRAs serie 66 informationsside har yderligere detaljer.

Serie 66 eksamensindhold

NASAA opdaterer oplysninger om eksamenens indhold og lægger dem online. Fra marts 2019 er eksamensspørgsmålene fordelt som følger:

• Økonomiske faktorer og forretningsoplysninger (5%): Dette afsnit indeholder fem spørgsmål om finansiel rapportering (såsom økonomiske nøgletal, SEC-indberetninger og årsrapporter), kvantitative metoder (såsom intern rente og nutidsværdi ), og typer af risici (såsom markeds-, rente-, inflations-, politiske, likviditets- og andre risici).

• Karakteristika for investeringskøretøjer (20%): De 20 spørgsmål i dette afsnit omfatter, men er ikke begrænset til: metoder, der bruges til at værdiansætte fastforrentede værdipapirer, typer og karakteristika for afledte værdipapirer, alternative investeringer og forsikringsbaserede Produkter.

• Kunde-/kundeinvesteringsanbefalinger og -strategier (30%): De 30 spørgsmål i dette afsnit inkluderer, men er ikke begrænset til: typer af kunder (herunder enkeltpersoner, virksomheder og fonde og ejendom), kundeprofilering (inklusive finansielle mål, nuværende finansiel status og risikotolerance), kapitalmarkedsteori, porteføljestyringsstrategier, skattemæssige overvejelser, pensionsplanlægning, handelskonti og præstationsmåling.

• Love, regulativer og retningslinjer, herunder forbud mod uetisk forretningspraksis (45%): Dette afsnit indeholder 45 spørgsmål om statslige og føderale værdipapirlove sammen med relaterede regler og forskrifter, etisk praksis og betroede forpligtelser.

##Højdepunkter

• Personer, der ønsker at blive investeringsrådgiverrepræsentanter eller værdipapiragenter, skal tage både Series 66 og Series 7 eksamener.

• Serie 66-eksamenen har 100 multiple-choice-spørgsmål, der bedømmes, og en kandidat skal besvare 73 af disse spørgsmål korrekt for at bestå.

• Den omfattende eksamen dækker emner som økonomiske faktorer, karakteristika for investeringsinstrumenter, investeringsanbefalingsstrategier for kunder/kunder og love og regler.