Serie 66 eksamen
Hva er Series 66?
Series 66 er en eksamen og lisens som er ment å kvalifisere enkeltpersoner som investeringsrådgiverrepresentanter eller verdipapiragenter. Series 66, også kjent som Uniform Combined State Law Examination, dekker emner som er relevante for å gi investeringsrådgivning og gjennomføre verdipapirtransaksjoner for kunder.
Fra desember 2018 hadde North American Securities Administrators Association (NASAA), som oppretter Series 66-eksamenen, oppdatert spørsmålene sine på grunn av nylige endringer i skattekoden. Spørsmål som bruker skattekoden for 2018 ble rullet ut i januar 2019.
Forstå Series 66
Series 66-sertifiseringen ble utviklet av NASAA basert på forespørsler fra industrien. Eksamenen administreres av Financial Industry Regulatory Authority (FINRA), som også er ansvarlig for behandling og formidling av testresultater. FINRAs Series 7 -eksamen er en nødvendighet for Series 66, noe som betyr at den må fullføres sammen med Series 66 før en kandidat kan søke om å registrere seg i en stat.
Det er ingen rekkefølge som Series 7 og Series 66 må tas. Personer som har bestått Series 7 kan ta Series 66 for å unngå å måtte ta den vanskeligere Series 65 eksamen.
Serie 66 eksamensstruktur
Eksamensinnholdet i Series 66 inkluderer 100 flervalgsspørsmål som scores og 10 forhåndsprøvespørsmål som ikke blir scoret. Kandidatene har maksimalt 150 minutter til å gjennomføre eksamen.
For å oppnå bestått poengsum må en kandidat svare riktig på 73 av de 100 spørsmålene som blir poengsumert. Eksamensansvarlig stiller med elektroniske kalkulatorer som kandidatene kan bruke, og dette er de eneste kalkulatorene som er tillatt i eksamenslokalet. En tørrslettemarkør og tavle følger med.
Hårde straffer pålegges alle som blir tatt for å jukse eller forsøke å jukse på Series 66-eksamenen.
Ingen studie- eller referansemateriale av noe slag er tillatt i eksamenslokalet, og det er strenge straffer for alle som blir tatt for å jukse eller forsøke å jukse. En persons arbeidsgiver kan registrere en kandidat til eksamen ved å fylle inn enten et skjema U4 eller skjema U-10 og betale eksamensavgiften på $165. FINRAs serie 66 informasjonsside har ytterligere detaljer.
Serie 66 eksamensinnhold
NASAA oppdaterer informasjon om eksamenens innhold og legger den ut på nettet. Fra og med mars 2019 er eksamensspørsmålene fordelt som følger:
Økonomiske faktorer og forretningsinformasjon (5%): Denne delen inneholder fem spørsmål om finansiell rapportering (som økonomiske nøkkeltall, SEC-innleveringer og årsrapporter), kvantitative metoder (som internrente og netto nåverdi ), og typer risiko (som markedsrisiko, rente, inflasjon, politisk risiko, likviditet og andre risikoer).
Kenskaper for investeringskjøretøy (20%): De 20 spørsmålene i denne delen inkluderer, men er ikke begrenset til: metoder som brukes til å verdsette rentepapirer, typer og egenskaper ved derivater, alternative investeringer og forsikringsbaserte verdipapirer. Produkter.
Kunde-/kundeinvesteringsanbefalinger og -strategier (30%): De 30 spørsmålene i denne delen inkluderer, men er ikke begrenset til: typer kunder (inkludert enkeltpersoner, bedrifter og truster og eiendom), kundeprofilering (inkludert økonomiske mål, nåværende finansiell status og risikotoleranse), kapitalmarkedsteori, porteføljestyringsstrategier, skattehensyn, pensjoneringsplanlegging, handelskontoer og resultatmåling.
Lover, forskrifter og retningslinjer, inkludert forbud mot uetisk forretningspraksis (45%): Denne delen inneholder 45 spørsmål om statlige og føderale verdipapirlovgivninger sammen med relaterte regler og forskrifter, etisk praksis og tillitsforpliktelser.
Høydepunkter
– Enkeltpersoner som ønsker å bli investeringsrådgiverrepresentanter eller verdipapiragenter må ta både serie 66 og serie 7 eksamener.
Series 66-eksamenen har 100 flervalgsspørsmål som gis poeng, og en kandidat må svare riktig på 73 av disse spørsmålene for å bestå.
Den omfattende eksamenen dekker emner som økonomiske faktorer, egenskapene til investeringsbiler, investeringsanbefalingsstrategier for klient/kunde og lover og forskrifter.
