Projected Benefit Obligation (PBO)
Hva er en prosjektert fordelsforpliktelse (PBO)?
selskap vil trenge på det nåværende tidspunkt for å dekke fremtidige pensjonsforpliktelser . Denne måling brukes til å bestemme hvor mye som må innbetales til en ytelsesbasert pensjonsordning for å dekke alle pensjonsrettigheter som er opptjent av ansatte frem til denne datoen, justert for forventet fremtidig lønnsøkning.
Hvordan en prosjektert fordelsforpliktelse (PBO) fungerer
Bedrifter kan gi ansatte en rekke fordeler, inkludert lønn, når de går av med jobb. Financial Accounting Standards Board (FASB) Statement of Financial Accounting Standards No. 87 sier at selskaper skal måle og opplyse om sine pensjonsforpliktelser, sammen med ytelsen til sine ordninger, ved slutten av hver regnskapsperiode.
En anslått ytelsesforpliktelse (PBO) er en av tre måter å beregne utgifter eller forpliktelser på tradisjonell ytelsespensjon – ordninger som tar hensyn til ansattes tjenesteår og lønn for å beregne pensjonsytelser.
PBO legger til grunn at pensjonsordningen ikke vil opphøre i overskuelig fremtid og justeres for å reflektere forventet kompensasjon i årene fremover. Som et resultat tar den hensyn til en rekke faktorer, inkludert følgende:
Antatt gjenværende levetid for ansatte
Forutsatt lønnsøkning
En prognose for ansattes dødelighet
Aktuarer er ansvarlige for å fastslå om pensjonsordninger er underfinansiert. Disse kvalifiserte fagpersonene, som spesialiserer seg på måling og håndtering av risiko og usikkerhet, bestemmer fordelene som trengs gjennom en nåverdiberegning.
Aktuarer er ansvarlige for å sammenligne pensjonsordningens forpliktelser med dens eiendeler. Generelt gir de en oversikt over følgende:
Tjenestekostnader: Økningen i nåverdien av den ytelsesbaserte forpliktelsen, som følge av at nåværende ansatte får ytterligere ett års kreditt for sin tjeneste.
Rentekostnader: Den årlige renten akkumulert på den ubetalte saldoen til PBOen når en ansatts tjenestetid øker.
Aktuarmessige gevinster eller tap: Differansen mellom pensjonsutbetalingene fra en arbeidsgiver og det forventede beløpet. En gevinst oppstår hvis beløpet som betales er mindre enn forventet. Et tap oppstår dersom det utbetalte beløpet er høyere enn forventet.
Ytelser: Forpliktelsene reduseres ved utbetaling av stønad.
Å fastslå om et selskap har en underfinansiert pensjonsordning kan oppnås ved å sammenligne pensjonsmidler – investeringsfondet referert til som virkelig verdi av pensjonsmidler – med PBO. Dersom virkelig verdi av pensjonsmidlene er mindre enn ytelsesforpliktelsen, er det pensjonsunderskudd. Selskapet er pålagt å avsløre denne informasjonen i en fotnote i sin 10-K årsregnskap.
PBO er en av de tre tilnærmingene bedrifter bruker for å måle og avsløre pensjonsforpliktelser. De andre tiltakene er:
Akkumulerte ytelsesforpliktelser (ABO) : I motsetning til PBO, refererer akkumulerte ytelsesforpliktelser (ABO) til nåverdien av pensjonsytelser opptjent av ansatte ved bruk av gjeldende kompensasjonsnivåer.
Opptjente ytelsesforpliktelser (VBO) : Den delen av den akkumulerte ytelsesforpliktelsen som ansatte vil motta, uavhengig av deres fortsatte deltakelse i selskapets pensjonsordning.
Eksempel på prosjekterte fordelsforpliktelser (PBO)
I desember 2018 hadde General Motors amerikanske pensjonsplan en PBO på 61,2 milliarder dollar, med virkelig verdi av pensjonsmidlene på 56,1 milliarder dollar. Med andre ord betyr dette at planen var 92% finansiert på den tiden.
I mellomtiden var Fords amerikanske fordelsforpliktelse i desember 2018 42,3 milliarder dollar, mens pensjonsmidlene hadde en virkelig verdi på 39,8 milliarder dollar. Det betyr at Fords plan var 94% finansiert, noe som er litt bedre enn General Motors.
Spesielle hensyn
Selv om en PBO er klassifisert som en gjeld i balansen,. er det betydelig kritikk om hvorvidt den oppfyller de forhåndsdefinerte kriteriene for å bli definert som sådan. Disse kriteriene er ansvaret for å overgi en eiendel fra resultatet av transaksjonene som finner sted på et spesifisert fremtidig tidspunkt, forpliktelsen for et selskap til å overgi eiendeler for forpliktelsen på et fremtidig tidspunkt, og at transaksjonen som resulterer i forpliktelsen har allerede funnet sted.
Aktuarielle tap behandles forskjellig av Internal Revenue Service (IRS) og FASB.
##Høydepunkter
- Prosjektert ytelsesforpliktelse (PBO) forutsetter at ordningen ikke vil avsluttes i overskuelig fremtid og justeres for å reflektere forventet kompensasjon i årene fremover.
– En projisert ytelsesforpliktelse (PBO) er et aktuarmessig mål på hva en bedrift vil trenge på det nåværende tidspunkt for å dekke fremtidige pensjonsforpliktelser.
- Aktuarer er ansvarlige for å bruke den prosjekterte ytelsesforpliktelsen (PBO) for å beregne hvorvidt pensjonsordninger er underfinansiert eller ikke.
