Obligación de Beneficios Proyectados (PBO)
驴Qu茅 es una obligaci贸n de beneficio proyectado (PBO)?
Una obligaci贸n por beneficios proyectados (PBO, por sus siglas en ingl茅s) es una medida actuarial de lo que una empresa necesitar谩 en el momento presente para cubrir futuros pasivos por pensiones. Esta medida se utiliza para determinar cu谩nto se debe pagar en un plan de pensiones de beneficio definido para satisfacer todos los derechos de pensi贸n que han ganado los empleados hasta esa fecha, ajustado por los aumentos salariales futuros esperados.
C贸mo funciona una obligaci贸n de beneficio proyectado (PBO)
Las empresas pueden proporcionar a los empleados una serie de beneficios, incluido un salario, cuando se retiran del trabajo. La Declaraci贸n de Normas de Contabilidad Financiera No. 87 del Consejo de Normas de Contabilidad Financiera (FASB) establece que las empresas deben medir y revelar sus obligaciones de pensiones, junto con el desempe帽o de sus planes, al final de cada per铆odo contable.
Una obligaci贸n de beneficios proyectados (PBO) es una de las tres formas de calcular los gastos o pasivos de las pensiones tradicionales de beneficios definidos: planes que tienen en cuenta los a帽os de servicio y el salario de los empleados para calcular los beneficios de jubilaci贸n.
PBO asume que el plan de pensi贸n no terminar谩 en un futuro previsible y se ajusta para reflejar la compensaci贸n esperada en los pr贸ximos a帽os. Como resultado, tiene en cuenta una serie de factores, incluidos los siguientes:
La vida 煤til restante estimada de los empleados
Supuestos aumentos de salario
Una previsi贸n de las tasas de mortalidad de los empleados
actuarios son responsables de establecer si los planes de pensiones est谩n subfinanciados. Estos profesionales calificados, que se especializan en la medici贸n y gesti贸n del riesgo y la incertidumbre, determinan los beneficios necesarios a trav茅s de un c谩lculo del valor presente .
Los actuarios son responsables de comparar los pasivos del plan de pensiones con sus activos. En general, proporcionan un desglose de lo siguiente:
Costos de servicio: El aumento en el valor presente de la obligaci贸n por beneficios definidos, resultante de que los empleados actuales obtengan un cr茅dito de otro a帽o por su servicio.
Costos de intereses: Los intereses anuales acumulados sobre el saldo insoluto de la PBO a medida que aumenta el tiempo de servicio de un empleado.
Ganancias o p茅rdidas actuariales: La diferencia entre los pagos de pensi贸n realizados por un empleador y el monto anticipado. Se produce una ganancia si la cantidad pagada es inferior a la esperada. Se produce una p茅rdida si la cantidad pagada es superior a la esperada.
Beneficios pagados: Las obligaciones se reducen cuando se pagan los beneficios.
establecer si una empresa tiene un plan de pensiones con fondos insuficientes comparando los activos del plan de pensiones (el fondo de inversi贸n denominado valor razonable de los activos del plan) con la PBO. Si el valor razonable de los activos del plan es menor que la obligaci贸n por beneficios, existe un d茅ficit de pensi贸n. La empresa est谩 obligada a divulgar esta informaci贸n en una nota al pie de p谩gina en su estado financiero anual 10-K .
PBO es uno de los tres enfoques que utilizan las empresas para medir y divulgar las obligaciones de pensi贸n. Las otras medidas son:
Obligaciones por beneficios acumulados (ABO) : a diferencia de PBO, las obligaciones por beneficios acumulados (ABO) se refieren al valor actual de los beneficios de jubilaci贸n obtenidos por los empleados utilizando los niveles de compensaci贸n actuales.
Obligaciones por beneficios adquiridos (VBO) : La parte de la obligaci贸n por beneficios acumulados que recibir谩n los empleados, independientemente de su participaci贸n continua en el plan de pensiones de la empresa.
Ejemplo de Obligaciones de Beneficios Proyectados (PBO)
En diciembre de 2018, el plan de pensiones de General Motors en EE. UU. ten铆a una PBO de $ 61,200 millones, con un valor razonable de los activos del plan de $ 56,100 millones. En otras palabras, esto significa que su plan estaba financiado en un 92% en ese momento.
Mientras tanto, la obligaci贸n de beneficios de Ford en EE. UU. en diciembre de 2018 fue de $ 42,3 mil millones, mientras que los activos de su plan ten铆an un valor razonable de $ 39,8 mil millones. Eso significa que el plan de Ford estaba financiado en un 94%, lo que es ligeramente mejor que el de General Motors.
Consideraciones Especiales
Aunque una PBO se clasifica como un pasivo en el balance general,. existen cr铆ticas considerables sobre si cumple con los criterios predefinidos para ser definida como tal. Estos criterios son la responsabilidad de entregar un activo a partir del resultado de las transacciones que tienen lugar en una fecha futura espec铆fica, la obligaci贸n de una empresa de entregar activos por el pasivo en alg煤n momento futuro y que la transacci贸n que resulte en el pasivo haya ya tuvo lugar.
Las p茅rdidas actuariales son tratadas de manera diferente por el Servicio de Impuestos Internos (IRS) y el FASB.
Reflejos
La obligaci贸n por beneficios proyectados (PBO) asume que el plan no terminar谩 en un futuro previsible y se ajusta para reflejar la compensaci贸n esperada en los pr贸ximos a帽os.
Una obligaci贸n por beneficios proyectados (PBO) es una medida actuarial de lo que una empresa necesitar谩 en el momento presente para cubrir futuros pasivos por pensiones.
Los actuarios son responsables de utilizar la obligaci贸n por beneficios proyectados (PBO) para calcular si los planes de pensi贸n est谩n subfinanciados o no.
