StockCharts teknisk rangering (SCTR)

Hva er StockCharts teknisk rangering (SCTR)?

StockCharts Technical Rank er en numerisk rangering for individuelle aksjer i forskjellige grupper – storkapitalisering (cap), mid-cap, small-cap, amerikanske ikke-belånte og ikke-inverse børshandlede fond (ETF) og kanadiske aksjer — viser aksjens samlede styrke basert på seks tekniske indikatorer som dekker ulike tidsrammer. Rangeringsmetoden kalles for kort SCTR (uttales "scooter").

SCTR ble opprettet av John Murphy, en teknisk analytiker og forfatter, og er tilgjengelig på Stockcharts.com.

Key Takeaway

• Stockscharts Technical Rank (SCTR) tildeler en verdi på null til 99,99, som viser hvordan en aksje rangeres når det gjelder teknisk styrke.

• Rangeringen bruker tidligere prisytelse, basert på seks tekniske kriterier.

• En rangering på null indikerer at aksjen er den svakeste i gruppen, teknisk sett. En rangering på 99,99 indikerer at aksjen rangerer høyest når det gjelder teknisk ytelse.

• En økende SCTR betyr at aksjens prisutvikling viser styrke i forhold til aksjegruppen som analyseres. En synkende SCTR viser dårligere relativ prisytelse.

Forstå StockCharts Technical Rank (SCTR)

Investorer velger gruppen de ønsker å analysere, som gir en liste over aksjer innenfor den gruppen rangert fra null til 99,99. En poengsum på 99,99 betyr at aksjen gir ekstremt gode resultater sammenlignet med sine jevnaldrende basert på de seks tekniske kriteriene.

Null er den svakeste poengsummen, noe som indikerer at aksjen presterer sterkt dårligere enn sine jevnaldrende i gruppen, fra et teknisk perspektiv.

Noen tradere ønsker kanskje å kjøpe sterke aksjer, eller aksjer med økende SCTR-rangering, mens de selger eller shorter aksjer som har en svak eller dårligere SCTR-rangering . Dette er basert på kjøp eller salg av relativ styrke eller svakhet.

En stigende SCTR viser at aksjen tar fart mot sine jevnaldrende. Dette betyr at den kan øke i verdi for øyeblikket, eller at den holder seg bedre eller ikke faller like mye som sine jevnaldrende. En fallende SCTR viser at aksjen mister momentum mot sine jevnaldrende. Prisen kan synke, eller prisen kan ganske enkelt henge etter prisytelsen til sine jevnaldrende.

Alle indikatorene i rangeringssystemet er basert på pris. På denne måten avslører SCTR hvordan prisytelsen til en gitt aksje er sammenlignet med andre.

SCTR-formelen dekker ulike tidsrammer, og en aksje må score godt på alle for å få en høy poengsum. Langsiktige indikatorer legges mest vekt på, siden den langsiktige trenden er en mer dominerende kraft enn kortsiktige svingninger.

Den er laget ved hjelp av følgende formel og vekting:

• Langsiktige indikatorer (vekting): Prosent over/under 200-dagers eksponentielt glidende gjennomsnitt (EMA) (30 % vekt) og 125-dagers endringsrate (ROC) (30 % vekt).

• Middelstidsindikatorer (vekting): Prosent over/under 50-dagers EMA (15 %) og 20-dagers endringshastighet (15 %).

• Kortsiktige indikatorer (vekting): Tre-dagers helning av prosentpris oscillatorhistogram delt på tre (5%) og relativ styrkeindeks (5%).

SCTR sammenligner en aksje med sine jevnaldrende, ikke med en spesifikk referanseindeks som S&P 500-indeksen.

Eksempel på hvordan du bruker den tekniske rangeringen av aksjediagrammer

SCTR er et svært allsidig verktøy. Den kan brukes til å filtrere aksjer for å finne de som er veldig sterke. Dette vil hjelpe en trader som leter etter aksjer med mye oppsidemomentum.

Alternativt kan SCTR brukes til å finne aksjer som er svært svake, potensielt klar for en snuoperasjon, eller som kan gi en god investeringsmulighet. Bare fordi en aksje har falt i verdi, betyr det imidlertid ikke nødvendigvis at den er verdt å kjøpe.

En blanding av begge disse konseptene er å se etter aksjer som har hatt lave SCTR-rangeringer, men som er i bedring. Dette viser at aksjen nylig overgår sine jevnaldrende. I likhet med handelsdiagrammønstre kan tradere se etter breakouts i SCTR, for eksempel et trekk over en tidligere svinghøyde eller en bevegelse fra under 30 til over 30 eller 50 (eller et hvilket som helst ønsket nivå).

Følgende daglige diagram over Leggett & Platt (LEG) viser en rekke handler basert på ulike typer breakouts i SCTR. Noen ga gode inngangssignaler, mens andre ga dårlige inngangssignaler. Grønne piler representerer kjøpsoppføringer, og røde piler representerer korte oppføringer.

Legg merke til at en stigende SCTR ikke alltid indikerer en stigende aksjekurs. Dette er fordi en aksjes pris faktisk kan falle, men hvis aksjen faller mindre enn sine jevnaldrende, vil dens SCTR øke.

Det er flere måter å bruke SCTR på, og mange velger ganske enkelt å bruke den som et bekreftelsesverktøy. For eksempel, hvis de finner en aksje de ønsker å kjøpe, vil de se om SCTR øker. Hvis den ikke er det, betyr det at aksjen ennå ikke presterer like bra som sine jevnaldrende, og muligens er en annen aksje i gruppen sterkere og derfor et bedre kjøp. Å kjøpe før SCTR begynner å øke betyr at traderen forventer at aksjen begynner å prestere bedre, noe den kanskje gjør eller ikke.

Forskjellen mellom StockCharts teknisk rangering og relativ styrke

SCTR går utover å sammenligne en aksje med en annen eller sammenligne en aksje med en indeks, noe som relativ styrke gjør. SCTR-rangeringen viser hvor sterk en aksje er, basert på de tekniske kriteriene, kontra en gruppe andre aksjer. Relativ styrke kan vise deg at én aksje gir bedre resultater enn S&P 500 -indeksen, men SCTR viser hvordan den overavkastningen er sammenlignet med andre aksjer. Det er rangeringsfunksjonen som gjør SCTR unik.

Begrensninger for StockCharts tekniske rangering

SCTR-verdien kan endres raskt. En aksje som ser sterk ut, for eksempel med en 99 SCTR, kan få sin rangering kuttet i løpet av en dag til nesten null ved et stort salg. Derfor er SCTR en etterslepende rangeringsmetode. Den viser tidligere resultater, men indikerer ikke fremtidig ytelse.

Som nevnt kan SCTR noen ganger være lurende. Det er et rangeringssystem, så en aksje kan faktisk falle i pris, men fortsatt ha en stigende SCTR. Dette betyr ikke nødvendigvis at det er et godt kjøp. SCTR brukes best sammen med andre former for analyse, for eksempel prishandling , tekniske indikatorer eller diagrammønstre.