Ranking techniczny wykresów giełdowych (SCTR)

Co to jest ranking techniczny wykresów giełdowych (SCTR)?

Ranking techniczny StockCharts to ranking liczbowy dla poszczególnych akcji w różnych grupach — o dużej kapitalizacji (cap), o średniej kapitalizacji, o małej kapitalizacji, amerykańskich funduszach nielewarowanych i nieodwróconych funduszach giełdowych (ETF) oraz akcjach kanadyjskich —pokazuje ogólną siłę stada w oparciu o sześć wskaźników technicznych obejmujących różne ramy czasowe. Metoda rankingu nazywa się w skrócie SCTR (wymawiane „skuter”).

SCTR został stworzony przez Johna Murphy, analityka technicznego i autora, i jest dostępny na Stockcharts.com.

Klucz na wynos

• The Stockscharts Technical Rank (SCTR) przypisuje wartość od zera do 99,99, co pokazuje, jak akcje są oceniane pod względem siły technicznej.

• Ranking wykorzystuje przeszłe wyniki cenowe w oparciu o sześć kryteriów technicznych.

• Pozycja zerowa oznacza, że technicznie rzecz biorąc, akcje są najsłabsze w grupie. Pozycja 99,99 oznacza, że akcje zajmują najwyższe miejsce pod względem wydajności technicznej.

• Rosnący SCTR oznacza, że ceny akcji wykazują siłę w stosunku do analizowanej grupy akcji. Malejący SCTR wskazuje na pogorszenie relatywnych wyników cenowych.

Zrozumienie rankingu technicznego wykresów giełdowych (SCTR)

Inwestorzy wybierają grupę, którą chcą przeanalizować, która zawiera listę akcji w tej grupie uszeregowanych od zera do 99,99. Wynik 99,99 oznacza, że akcje notują wyjątkowo dobre wyniki w porównaniu do swoich konkurentów w oparciu o sześć kryteriów technicznych.

Zero to najsłabszy wynik, wskazujący, że z technicznego punktu widzenia akcje są znacznie gorsze od swoich konkurentów w grupie.

Niektórzy inwestorzy mogą chcieć kupować silne akcje lub akcje o rosnącym rankingu SCTR, jednocześnie sprzedając lub skracając akcje o słabym lub pogarszającym się rankingu SCTR. Opiera się to na kupowaniu lub sprzedawaniu względnej siły lub słabości.

Rosnący SCTR pokazuje, że akcje nabierają rozpędu w stosunku do swoich konkurentów. Oznacza to, że może obecnie zyskiwać na wartości lub że utrzymuje się lepiej lub nie spada tak bardzo, jak jego rówieśnicy. Spadający SCTR pokazuje, że akcje tracą impet w stosunku do swoich konkurentów. Cena może spadać lub może po prostu pozostawać w tyle za swoimi konkurentami.

Wszystkie wskaźniki w systemie rankingowym oparte są na cenie. W ten sposób SCTR pokazuje, w jaki sposób wyniki cenowe danej akcji porównują się z innymi.

Formuła SCTR obejmuje różne ramy czasowe, a akcje muszą uzyskać dobre wyniki w każdym z nich, aby otrzymać wysoki wynik. Największą wagę przywiązuje się do wskaźników długoterminowych, ponieważ trend długoterminowy jest siłą dominującą niż wahania krótkoterminowe.

Jest tworzony przy użyciu następującej formuły i wag:

• Wskaźniki długoterminowe (ważenie): Procent powyżej/poniżej 200-dniowej wykładniczej średniej ruchomej (EMA) (waga 30%) i 125-dniowej stopy zmian (ROC) (waga 30%).

• Wskaźniki średnioterminowe (ważenie): Procent powyżej/poniżej 50-dniowej EMA (15%) i 20-dniowa stopa zmian (15%).

• Wskaźniki krótkoterminowe (ważenie): Trzydniowe nachylenie histogramu procentowego oscylatora ceny podzielone przez trzy (5%) i względny wskaźnik siły (5%).

SCTR porównuje akcje do swoich konkurentów, a nie do konkretnego benchmarku, takiego jak indeks S&P 500.

Przykład korzystania z rankingu technicznego wykresów giełdowych

SCTR to bardzo wszechstronne narzędzie. Może być używany do filtrowania zapasów w celu znalezienia tych, które są bardzo mocne. Pomogłoby to traderowi, który szuka akcji z dużą dynamiką wzrostu.

Alternatywnie, SCTR może być użyty do znalezienia akcji, które są bardzo słabe, potencjalnie gotowe do zwrotu lub które mogą stanowić dobrą okazję do inwestowania w wartości . Jednak tylko dlatego, że wartość akcji spadła, niekoniecznie oznacza, że warto ją kupić.

Połączenie obu tych koncepcji polega na poszukiwaniu akcji, które mają niskie rankingi SCTR, ale które poprawiają się. To pokazuje, że akcje ostatnio wyprzedzają swoich konkurentów. Podobnie jak w przypadku formacji na wykresach, inwestorzy mogą obserwować wybicia w SCTR, takie jak ruch powyżej wcześniejszego swingu lub ruch z poniżej 30 do powyżej 30 lub 50 (lub dowolnego pożądanego poziomu).

Poniższy dzienny wykres Leggett & Platt (LEG) pokazuje liczbę transakcji opartych na różnych typach wybić w SCTR. Niektóre dały dobre sygnały wejścia, podczas gdy inne dały słabe sygnały wejścia. Zielone strzałki oznaczają wpisy kupna, a czerwone strzałki oznaczają wpisy krótkie.

Zauważ, że rosnący SCTR nie zawsze wskazuje na wzrost kursu akcji. Dzieje się tak dlatego, że cena akcji może w rzeczywistości spaść, ale jeśli cena akcji spadnie mniej niż jej odpowiednicy, jej SCTR wzrośnie.

Istnieje wiele sposobów wykorzystania SCTR, a wiele z nich po prostu decyduje się na użycie go jako narzędzia potwierdzającego. Na przykład, jeśli znajdą akcje, które chcą kupić, będą sprawdzać, czy SCTR rośnie. Jeśli tak nie jest, oznacza to, że akcje nie osiągają jeszcze tak dobrych wyników, jak ich odpowiednicy, i prawdopodobnie inna akcja w grupie jest silniejsza, a zatem lepszy zakup. Kupowanie, zanim SCTR zacznie rosnąć, oznacza, że inwestor spodziewa się, że akcje zaczną osiągać lepsze wyniki, co może, ale nie musi.

Różnica między pozycją techniczną wykresów giełdowych a siłą względną

SCTR wykracza poza porównywanie jednej akcji z drugą lub porównywanie akcji z indeksem, co robi względna siła. Ranking SCTR pokazuje, jak silna jest akcja, w oparciu o kryteria techniczne, w porównaniu z grupą innych akcji. Względna siła może pokazać, że jedna akcja ma lepsze wyniki niż indeks S&P 500,. ale SCTR pokazuje, w jaki sposób ta przewaga wypada w porównaniu z innymi akcjami. Jest to funkcja rankingowa, która sprawia, że SCTR jest wyjątkowy.

Ograniczenia rangi technicznej wykresów giełdowych

Wartość SCTR może się szybko zmieniać. Akcje, które wyglądają na mocne, powiedzmy z 99 SCTR, mogą mieć w ciągu jednego dnia obniżoną rangę prawie do zera przy dużej wyprzedaży. Dlatego SCTR jest metodą rankingu opóźnionego. Pokazuje wyniki z przeszłości, ale nie wskazuje na wyniki w przyszłości.

Jak wspomniano, SCTR może czasami wprowadzać w błąd. Jest to system rankingowy, więc akcje mogą faktycznie spadać, ale nadal mają rosnący SCTR. Nie musi to oznaczać, że jest to dobry zakup. SCTR najlepiej wykorzystywać w połączeniu z innymi formami analizy, takimi jak akcja cenowa,. wskaźniki techniczne lub formacje wykresów.