Passivo Circulante

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O que são Passivos Atuais?

Passivos circulantes são obrigações financeiras de curto prazo de uma empresa que vencem dentro de um ano ou dentro de um ciclo operacional normal. Um ciclo operacional, também conhecido como ciclo de conversão de caixa,. é o tempo que uma empresa leva para comprar estoque e convertê-lo em dinheiro das vendas. Um exemplo de passivo circulante é o dinheiro devido a fornecedores na forma de contas a pagar.

Entendendo o Passivo Circulante

Os passivos circulantes são normalmente liquidados usando ativos circulantes,. que são ativos que são usados em um ano. Os ativos circulantes incluem dinheiro ou contas a receber,. que é o dinheiro devido pelos clientes pelas vendas. A relação entre ativos circulantes e passivos circulantes é importante para determinar a capacidade contínua de uma empresa de pagar suas dívidas no vencimento.

As contas a pagar são normalmente uma das maiores contas de passivo circulante nas demonstrações financeiras de uma empresa e representam faturas de fornecedores não pagas. As empresas tentam combinar as datas de pagamento para que suas contas a receber sejam cobradas antes que as contas a pagar sejam devidas aos fornecedores.

Por exemplo, uma empresa pode ter prazos de 60 dias para o dinheiro devido ao seu fornecedor, o que resulta em exigir que seus clientes paguem dentro de um prazo de 30 dias. O passivo circulante também pode ser liquidado criando um novo passivo circulante, como uma nova obrigação de dívida de curto prazo.

Abaixo está uma lista dos passivos circulantes mais comuns encontrados no balanço patrimonial:

Contas a pagar
Dívida de curto prazo,. como empréstimos bancários ou papel comercial emitido para financiar operações
Dividendos pagáveis
Notas a pagar - a parte principal da dívida pendente
Parcela atual da receita diferida,. como pagamentos antecipados de clientes por trabalho não concluído ou ganho ainda
Vencimentos atuais da dívida de longo prazo
Juros a pagar sobre dívidas pendentes, incluindo obrigações de longo prazo
Imposto de renda devido no próximo ano

Às vezes, as empresas usam uma conta chamada " outros passivos circulantes " como um item de linha abrangente em seus balanços patrimoniais para incluir todos os outros passivos devidos dentro de um ano que não são classificados em outro lugar. As contas de passivo circulante podem variar de acordo com o setor ou de acordo com vários regulamentos governamentais.

Analistas e credores costumam usar o índice atual. O índice atual mede a capacidade de uma empresa de pagar suas dívidas ou obrigações financeiras de curto prazo. O índice, que é calculado dividindo o ativo circulante pelo passivo circulante, mostra o quão bem uma empresa administra seu balanço patrimonial para pagar suas dívidas e contas a pagar de curto prazo. Ele mostra aos investidores e analistas se uma empresa possui ativos circulantes suficientes em seu balanço patrimonial para satisfazer ou pagar sua dívida atual e outras contas a pagar.

O índice rápido é a mesma fórmula do índice atual, exceto que subtrai o valor dos estoques totais de antemão. O índice rápido é uma medida mais conservadora de liquidez,. pois inclui apenas os ativos circulantes que podem rapidamente ser convertidos em dinheiro para pagar os passivos circulantes.

Um número maior que um é ideal tanto para os índices atuais quanto para os rápidos, pois demonstra que há mais ativos circulantes para pagar as dívidas atuais de curto prazo. No entanto, se o número for muito alto, isso pode significar que a empresa não está alavancando seus ativos tão bem quanto poderia.

Embora os índices atuais e rápidos mostrem quão bem uma empresa converte seus ativos circulantes para pagar os passivos circulantes, é fundamental comparar os índices com empresas do mesmo setor.

A análise do passivo circulante é importante para investidores e credores. Os bancos, por exemplo, querem saber antes de conceder crédito se uma empresa está cobrando - ou sendo paga - suas contas a receber em tempo hábil. Por outro lado, o pagamento pontual das contas a pagar da empresa também é importante. Tanto o índice corrente quanto o índice rápido ajudam na análise da solvência financeira de uma empresa e no gerenciamento de seu passivo circulante.

Contabilidade do Passivo Circulante

Quando uma empresa determina que recebeu um benefício econômico que deve ser pago no prazo de um ano, deve registrar imediatamente uma entrada de crédito para um passivo circulante. Dependendo da natureza do benefício recebido, os contadores da empresa o classificam como ativo ou despesa,. que receberá o lançamento a débito.

Por exemplo, um grande fabricante de automóveis recebe uma remessa de sistemas de escapamento de seus fornecedores, com os quais deve pagar US$ 10 milhões nos próximos 90 dias. Como esses materiais não são imediatamente colocados em produção, os contadores da empresa registram uma entrada de crédito em contas a pagar e uma entrada de débito no estoque,. uma conta de ativos, de $ 10 milhões. Quando a empresa paga o saldo devido aos fornecedores, debita as contas a pagar e credita em dinheiro $ 10 milhões.

Suponha que uma empresa receba serviços de preparação de impostos de seu auditor externo, com quem deve pagar $ 1 milhão nos próximos 60 dias. Os contadores da empresa registram um lançamento de débito de $ 1 milhão na conta de despesas de auditoria e um lançamento de crédito de $ 1 milhão na outra conta do passivo circulante. Quando um pagamento de $ 1 milhão é feito, o contador da empresa faz um débito de $ 1 milhão na outra conta do passivo circulante e um crédito de $ 1 milhão na conta de caixa.

Exemplo de Passivo Circulante

Abaixo está um exemplo de passivo circulante usando o balanço patrimonial consolidado da Macy's Inc. (M) do relatório do 10º trimestre da empresa relatado em 03 de agosto de 2019.

Podemos ver que a empresa tinha US$ 6 milhões em dívidas de curto prazo para o período.
As contas a pagar foram divididas em duas partes, incluindo mercadorias a pagar totalizando US$ 1,674 bilhão e outras contas a pagar e passivos acumulados totalizando US$ 2,739 bilhões.
A Macy's tinha US$ 20 milhões em impostos a pagar.
O passivo total de agosto de 2019 foi de US$ 4,439 bilhões, quase inalterado em comparação com os US$ 4,481 bilhões do mesmo período contábil do ano anterior.

Destaques

Passivos circulantes são obrigações financeiras de curto prazo de uma empresa que vencem dentro de um ano ou dentro de um ciclo operacional normal.
O passivo circulante normalmente é liquidado com o ativo circulante, que é um ativo que se esgota dentro de um ano.
Exemplos de passivos circulantes incluem contas a pagar, dívidas de curto prazo, dividendos e títulos a pagar, bem como impostos de renda devidos.

PERGUNTAS FREQUENTES

O que é a relação atual?

Analistas e credores costumam usar o índice atual que mede a capacidade de uma empresa de pagar suas dívidas ou obrigações financeiras de curto prazo. O índice, que é calculado dividindo o ativo circulante pelo passivo circulante, mostra o quão bem uma empresa administra seu balanço patrimonial para pagar suas dívidas e contas a pagar de curto prazo. Ele mostra aos investidores e analistas se uma empresa possui ativos circulantes suficientes em seu balanço patrimonial para satisfazer ou pagar sua dívida atual e outras contas a pagar.

Quais são alguns passivos circulantes listados em um balanço patrimonial?

Os passivos circulantes mais comuns encontrados no balanço incluem contas a pagar, dívidas de curto prazo, como empréstimos bancários ou papéis comerciais emitidos para financiar operações, dividendos a pagar. títulos a pagar - a parte principal da dívida em aberto, parte atual da receita diferida, como pagamentos antecipados por clientes para trabalhos não concluídos ou ganhos ainda, vencimentos atuais de dívidas de longo prazo, juros a pagar sobre dívidas pendentes, incluindo obrigações de longo prazo e imposto de renda devido no ano seguinte. Às vezes, as empresas usam uma conta chamada "outros passivos circulantes" como um item de linha abrangente em seus balanços para incluir todos os outros passivos devidos dentro de um ano que não são classificados em outro lugar.

O que são ativos circulantes?

Os ativos circulantes representam todos os ativos de uma empresa que devem ser convenientemente vendidos, consumidos, usados ou esgotados por meio de operações comerciais padrão em um ano. Os ativos circulantes aparecem no balanço patrimonial de uma empresa e incluem caixa, equivalentes de caixa, contas a receber, estoque de ações, títulos negociáveis, passivos pré-pagos e outros ativos líquidos. Os passivos circulantes são normalmente liquidados com ativos circulantes.