Форма SEC S-6

Что такое форма SEC S-6?

Форма SEC S-6 представляет собой заявление о первоначальной регистрации, поданное в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC), которое паевые инвестиционные фонды (UIT) используют для регистрации выпускаемых ими ценных бумаг.

Паевой инвестиционный траст — это тип инвестиционной компании,. которая предлагает инвесторам фиксированный портфель, как правило, акций и облигаций, в качестве выкупаемых паев на определенный период. Он предназначен для обеспечения прироста капитала и/или дохода в виде дивидендов для инвесторов. В отличие от взаимных фондов, UIT имеют установленную дату истечения срока действия в зависимости от того, какие инвестиции удерживаются в их портфеле, и когда портфель прекращает свое существование, инвесторы получают свою пропорциональную часть чистых активов UIT.

Понимание формы SEC S-6

Форма SEC S-6 также известна как Заявление о регистрации в соответствии с Законом о фондовых биржах 1933 года для паевых инвестиционных фондов (UIT). (Форма N-8B-2 предназначена для UIT, зарегистрированных в соответствии с Законом об инвестиционных компаниях 1940 года.) Поскольку паевые инвестиционные фонды предлагают инвесторам фиксированный портфель, обычно включающий стандартные акции и облигации на определенный период, все ценные бумаги должны быть зарегистрированы на SEC, чтобы иметь полный обзор корзины инвестиций и ценных бумаг.

Закон о фондовых биржах 1933 г., закон о «правде в отношении ценных бумаг», требует, чтобы эти регистрационные формы раскрывали важную информацию при регистрации ценных бумаг компании. Форма SEC S-6 помогает SEC достичь целей этого закона, требуя, чтобы инвесторы получали соответствующую информацию о предлагаемых ценных бумагах и запрещали мошенничество при продаже предлагаемых ценных бумаг. Таким образом, S-6 сродни проспекту, который требуется компаниям взаимных фондов.

Пятистраничная форма доступна на веб-сайте SEC, а Комиссия по ценным бумагам и биржам ведет полный список всех последних ценных бумаг, зарегистрированных этими UIT. За один месяц декабря 2020 года было подано 130 форм SEC S-6. Среди них были многочисленные записи от Fitzgerald Marketing & Communications, Invesco Unit Trusts, Guggenheim Defined Portfolios и других паевых инвестиционных фондов.

Пример заполнения формы SEC SEC

7 октября 2020 г. First Trust Portfolios LP подала в SEC форму S-6 для регистрации FT 8993, состоящего из «единого портфеля, известного как серия портфелей инновационных технологий FTP», который требует прироста капитала выше среднего. В форме First Trust обозначил элементы безопасности, в том числе следующие элементы:

• Таблица комиссий

• Отчет о чистых активах

• График инвестиций

• Информация об общей серии

• Портфолио

• Факторы риска

• Публичное размещение

• Распределение единиц

• Расходы и платежи

• Налоговый статус

• Права пайщиков

• Распределение доходов и капитала

• Информация о спонсоре, доверенном лице и оценщике

Особенности

• Форма SEC S-6 — это документ SEC, необходимый для регистрации и выпуска акций паевых инвестиционных фондов (UIT).

• Форма SEC S-6 детализирует соответствующую информацию, которая требуется инвестору UIT, аналогично проспекту взаимного фонда.

• UIT представляют собой объединенные инвестиции с установленными сроками действия и выпускаются посредством первичного публичного предложения инвесторам.