Kedjebank

Vad är Chain Banking?

Kedjebanker är en form av bankstyrning som uppstår när en liten grupp människor kontrollerar minst tre oberoende chartrade banker. I allmänhet är de kontrollerande parterna majoritetsaktieägare eller chefer för sammankopplade direktorat. Kedjebanksverksamheten som en enhet har minskat tillsammans med en ökning av interstatlig bankverksamhet.

Förstå Chain Banking

Kedjebanker blev framträdande efter börskraschen 1929. De var populära eftersom de spred risken mellan grupper av banker, istället för att koncentrera den på en enda enhet. Enligt en rapport från 1931 utförd av en Federal Reserve-kommitté uppstod först kedjebankverksamhet i North Dakota, där en David H. Beecher köpte en bank 1884 och en annan 1887 .

Därefter blev denna form av bankägande populär i söder. Med start 1896 köpte Witham-organisationen en serie banker och kontrollerade nästan 200 banker i New York, New Jersey, Georgia och Florida trettio år senare .

En viktig anledning till att kedjebanksverksamheten slog rot i nordvästra och södra delstaterna är att de inte tillät bankkontor. New Jersey blev den första delstaten 1889 som skapade rättsliga prejudikat för etableringen av ett bolag som bildades enbart i syfte att hålla aktier i andra företag. Bankorganisationer och individer utnyttjade denna lag för att utöka sitt ägande av andra finansiella institutioner

Kedjebankverksamhet är inte som filialbankverksamhet,. som innebär att bedriva bankverksamhet (t.ex. ta emot insättningar eller göra lån) på anläggningar borta från en banks hemmakontor. Filialbanken har genomgått betydande förändringar sedan 1980-talet. Det skiljer sig också från koncernbanker.

Inom koncernbank finns flera affilierade banker under ett och samma bankholdingbolag. Inom kedjebanker fungerar tre eller flera banker självständigt utan de traditionella hindren för ett holdingbolag. Ett bankholdingbolag är ett moderbolag, aktiebolag eller kommanditbolag som äger tillräckligt mycket av den ursprungliga bankens röstandel för att kontrollera dess policy och förvaltning. Verksamheten hos separata banker inom kedjebanker överlappar inte varandra (som ibland sker i ett holdingbolag) så att intäkterna maximeras så mycket som möjligt.

Fördelar och nackdelar med Chain Banking

Den största fördelen med kedjebanker är att det begränsar risken för kunderna. Även om de är oberoende chartrade, är kedjebanker kopplade till varandra genom ett gemensamt ägande. Detta säkerställer att risken sprids mellan flera institut och är följaktligen hanterbar. De gör det också möjligt för stora bankorganisationer att nå ut till undertjänade eller små samhällen genom att ta en ägarandel i en bank som verkar inom det samhället.

Andra fördelar med kedjebanker inkluderar effektivisering av verksamheten genom stordriftsfördelar. Finansiella institutioner i ett kedjebankssystem kan ge lån till varandra på relativt slappa villkor. Det är också mindre konkurrens mellan banker inom samma kedjebankskoncern. Det är till exempel knappast troligt att banker från en koncern kommer att konkurrera om kunder från samma geografiska region.

Men mindre konkurrens och risk kan också ha en negativ effekt på banktjänster för en viss region eftersom det begränsar kundernas valmöjligheter. Genom att hämma konkurrens och risk kan kedjebankverksamheten också leda till centralisering av tjänster i händerna på utvalda aktörer. Sambanden mellan olika banker i ett kedjebankssystem gör att ett misslyckande i en bank kan orsaka problem i andra institut som är anslutna till den.

Kedjebank kontra interstatlig bankverksamhet

Interstate banking växte avsevärt i mitten av 1980-talet, en tid under vilken statliga lagstiftare antog nya lagar som gjorde det möjligt för bankholdingbolag att förvärva utomstatliga banker på ömsesidig basis med andra stater. Som nämnts ovan har ökningen av mellanstatlig bankverksamhet korrelerat med en nedgång i kedjebankverksamhet.

Interstate banking växte i tre faser. Den första började på 1980-talet med regionala banker, som bildades när mindre, oberoende banker gick samman för att skapa större banker. Efter detta tillät Riegle-Neal Interstate Banking and Branching Efficiency Act att banker som uppfyllde kapitalkraven kunde förvärva banker i vilken annan stat som helst efter den 29 september 1995. Dessa lagstiftningsakter resulterade i uppkomsten av rikstäckande mellanstatlig bankverksamhet.

Kedjebank och investeringsbank

Kedjebanker skiljer sig från investeringsbanker genom att investeringsbanker skapar kapital genom att teckna nya skuld- och aktierelaterade värdepapper, hjälpa till vid försäljning av värdepapper och underlätta sammanslagningar och förvärv, omorganisationer och mäklaraffärer, tillsammans med att ge vägledning till emittenter angående emissionen och placering av lager. Investmentbanker är till sin natur mellanstatliga (och internationella), med tanke på att många affärer, som investeringsbanker förmedlar, inkluderar investerare över hela världen.

Många investeringsbanksystem är dotterbolag till bulge bracket-företag som Goldman Sachs, Morgan Stanley, JPMorgan Chase, Bank of America och Deutsche Bank.

Exempel på Chain Banking

Kedjebanker blev en populär metod för att nå ut till landsbygdssamhällen i Mellanvästern under 1970-talet. Enligt oktober 1977 artikel i Economic Perspectives hade Iowa 30 kedjebanksorganisationer som kontrollerade 87 affärsbanker som mestadels var belägna på landsbygden. Tillsammans hade de cirka 1,2 miljarder dollar i kommersiella bankinlåning. Illinois hade 40 kedjebanksorganisationer som kontrollerade 197 affärsbanker, vilket uppgick till en femtedel av det totala antalet banker i staten. Dessa banker hade komplexa sammanflätade relationer med delade ledande befattningshavare och styrelseledamöter och lån gjorda till varandra.

Höjdpunkter

– Kedjebanker är en form av bankstyrning där individer eller en enhet tar kontroll över minst tre banker som är oberoende chartrade.

– Kedjebanker har minskat i popularitet i och med den snabba spridningen av mellanstatliga banktjänster.

– Det är inte som filialbanker eller koncernbanker eftersom banker inom ett sådant system är separatägda och inte är en del av samma enhet.