Serie 57

Vad är Series 57?

Series 57, även känd som Securities Trader Representative Exam, är en undersökning som administreras av Financial Industry Regulatory Authority (FINRA ). Att klara Series 57-provet är ett krav för dem som vill bli professionella handlare av antingen aktier eller konvertibla skuldebrev.

Så fungerar serie 57

Syftet med Series 57-provet är att skydda allmänheten genom att säkerställa att professionella handlare uppfyller en erforderlig standard av professionell kunskap och kompetens. Utöver Series 57-provet måste potentiella handlare också klara SIE-provet (Securities Industry Essentials). När båda är slutförda, är nybörjarhandlare certifierade att bedriva handel på Nasdaq-börsen eller OTC- transaktioner, och kan även bedriva egen handelsverksamhet.

Series 57-provet är utformat för att återspegla den nuvarande tekniken och praxis hos professionella värdepappershandlare. Som sådan är dess frågor hämtade från intervjuer med verkliga utövare och handelsföretag som är verksamma inom området. Genom att kontinuerligt uppdatera Series 57-provet i ljuset av ny utveckling i branschen hoppas FINRA kunna säkerställa att de som klarar provet kommer att vara väl rustade att arbeta med allmänheten på ett både kompetent och etiskt sätt .

###Viktigt

För att ta Series 57-provet måste kandidater vara anslutna till och sponsrade av ett FINRA-medlemsföretag eller annan självreglerande organisation (SRO). Kandidaten måste också passera SIE för att bli registrerad som värdepappershandlare.

Series 57-provet har fått flera uppdateringar under året som återspeglar pågående förändringar i branschen. Den senaste väsentliga förändringen av provet skedde i januari 2017, då nya avsnitt om högfrekvent handel (HFT) lades till. Detta gjordes i kölvattnet av olika nyhetsartiklar som involverade oetiskt beteende från vissa HFT-företag. Den här förändringen påverkar bara nya serie 57-kandidater, medan de som klarade de tidigare versionerna av provet inte behöver testas på nytt på det nya materialet .

Exempel på serie 57

Dorothy är praktikant på ett finansiellt företag som erbjuder investeringsförvaltningstjänster för sina kunders konton. Under sin praktik lär Dorothy sig av företagets auktoriserade handlare och utvecklar ett intresse för handel med aktier och konvertibla skuldebrev. Hon blir också intresserad av algoritmiska handelstekniker, som HFT.

Som praktikant saknar Dorothy behörighet att ägna sig åt dessa typer av affärer direkt. För att hjälpa sin karriär vidare, bestämmer hon sig därför för att ta Series 57 och SIE-proven. För att klara Series 57 måste hon svara på 50 flervalsfrågor på 105 minuter och svara på minst 70 % av dem korrekt. Varje fråga har bara ett bästa svar, och de varierar i svårighetsgrad. Bland dem består 82 % av frågor om handelsaktiviteter, medan 18 % består av frågor om administrativa aktiviteter som att upprätthålla korrekta register och korrekt rapportering av affärer .

När hon har erhållit sina Series 57 och SIE-certifieringar kommer Dorothy att vara fri att utöva yrkesroller som handlare av aktier och konvertibla skuldebrev. Av denna anledning ser hon Series 57- och SIE-proven som en viktig språngbräda i hennes framtida karriär.

##Höjdpunkter

– Serie 57-provet är ett viktigt prov för ekonomiproffs.

• Series 57 administreras av FINRA och består av 50 flervalsfrågor. Dess ämne uppdateras regelbundet för att återspegla nya regulatoriska och tekniska förändringar som påverkar branschen

– Serie 57-provet är en förutsättning för dem som vill handla med aktier och konvertibla skuldebrev.