Agresif Yatırım Stratejisi

Agresif Yatırım Stratejisi Nedir?

, nispeten daha yüksek derecede risk alarak getirileri maksimize etmeye çalışan bir portföy yönetimi tarzını ifade eder . Ortalamadan daha yüksek getiri elde etme stratejileri, tipik olarak, anaparanın geliri veya güvenliğinden ziyade, ana yatırım hedefi olarak sermaye takdirini vurgular. Bu nedenle, böyle bir strateji, hisse senetlerinde önemli bir ağırlığa sahip bir varlık tahsisine sahip olacak ve muhtemelen tahvil veya nakde çok az tahsis edilecek veya hiç tahsis edilmeyecektir.

Agresif yatırım stratejilerinin genellikle daha küçük portföy boyutlarına sahip genç yetişkinler için uygun olduğu düşünülmektedir. Uzun bir yatırım ufku, piyasa dalgalanmalarının üstesinden gelmelerini sağladığından ve kişinin kariyerinin başlarındaki kayıpların sonrakilere göre daha az etkisi olduğundan, yatırım danışmanları, böyle bir strateji yalnızca küçük bir kesime uygulanmadıkça, genç yetişkinlerden başka kimse için uygun olduğunu düşünmezler. birinin yuva-yumurta tasarrufu. Bununla birlikte, yatırımcının yaşı ne olursa olsun, riske karşı yüksek tolerans, agresif bir yatırım stratejisi için mutlak bir ön koşuldur.

Anahtar Paketi

• Agresif yatırım, daha fazla getiri elde etmek için daha fazla risk kabul eder.

• Agresif portföy yönetimi, varlık seçimi ve varlık tahsisi dahil olmak üzere birçok stratejiden biri veya birkaçı yoluyla amaçlarına ulaşabilir.

• 2012 sonrası yatırımcı eğilimleri, agresif stratejiler ve aktif yönetimden pasif endeks yatırımına doğru bir tercih gösterdi.

Agresif Yatırım Stratejisini Anlama

, portföy içindeki hisse senetleri ve emtialar gibi yüksek ödüllü, yüksek riskli varlık sınıflarının göreli ağırlığına bağlıdır .

Örneğin, %75 hisse senedi, %15 sabit getirili ve %10 emtiadan oluşan bir varlık dağılımına sahip Portföy A, portföyün %85'i hisse senetleri ve emtialara göre ağırlıklandırıldığından oldukça agresif olarak kabul edilecektir. Ancak yine de %85 hisse senedi ve %15 emtia varlık dağılımına sahip Portföy B'den daha az agresif olacaktır.

Agresif bir portföyün öz sermaye bileşeni içinde bile, hisse senetlerinin bileşimi risk profili üzerinde önemli bir etkiye sahip olabilir. Örneğin, öz sermaye bileşeni yalnızca birinci sınıf hisse senetlerinden oluşuyorsa , portföyün yalnızca küçük sermayeli hisse senetleri tutmasından daha az riskli kabul edilecektir. Önceki örnekte durum böyleyse, Portföy B, ağırlığının %100'ü agresif varlıklarda olmasına rağmen, muhtemelen Portföy A'dan daha az agresif olarak kabul edilebilir.

Agresif bir yatırım stratejisinin bir başka yönü de tahsisle ilgilidir. Mevcut tüm parayı eşit olarak 20 farklı hisseye bölen bir strateji çok agresif bir strateji olabilir, ancak tüm parayı sadece 5 farklı hisseye eşit olarak bölmek daha agresif olacaktır.

Agresif Yatırım stratejileri, kısa bir süre içinde yüksek göreceli performans gösteren hisse senetlerini kovalamaya çalışan yüksek bir ciro stratejisini de içerebilir. Yüksek ciro, daha yüksek getiriler yaratabilir, ancak aynı zamanda daha yüksek işlem maliyetlerine neden olabilir, bu da düşük performans riskini artırır.

Agresif Yatırım Stratejisi ve Aktif Yönetim

Agresif bir strateji, muhafazakar bir "al ve tut" stratejisinden daha aktif bir yönetim gerektirir,. çünkü çok daha değişken olması muhtemeldir ve piyasa koşullarına bağlı olarak sık ayarlamalar gerektirebilir. Portföy tahsislerini hedef seviyelerine geri getirmek için daha fazla yeniden dengeleme gerekecektir. Varlıkların oynaklığı, tahsislerin orijinal ağırlıklarından önemli ölçüde sapmasına neden olabilir. Portföy yöneticisi tüm bu pozisyonları yönetmek için daha fazla personel gerektirebileceğinden, bu ekstra çalışma aynı zamanda daha yüksek ücretleri de beraberinde getirir.

Son yıllarda aktif yatırım stratejilerine karşı önemli bir geri dönüş yaşandı. Birçok yatırımcı, örneğin yöneticilerin düşük performansı nedeniyle varlıklarını hedge fonlarından çekmiştir. Bunun yerine, bazıları paralarını pasif yöneticilere yatırmayı seçti. Bu yöneticiler, stratejik rotasyon için genellikle endeks fonlarını yöneten yatırım stillerine bağlı kalırlar. Bu durumlarda, portföyler genellikle S&P 500 gibi bir piyasa endeksini yansıtır.