Strategi Pelaburan Agresif

Apakah itu Strategi Pelaburan Agresif?

Strategi pelaburan yang agresif biasanya merujuk kepada gaya pengurusan portfolio yang cuba memaksimumkan pulangan dengan mengambil tahap risiko yang lebih tinggi. Strategi untuk mencapai pulangan yang lebih tinggi daripada purata biasanya menekankan peningkatan modal sebagai objektif pelaburan utama, dan bukannya pendapatan atau keselamatan prinsipal. Oleh itu, strategi sedemikian akan mempunyai peruntukan aset dengan wajaran yang besar dalam stok dan mungkin sedikit atau tiada peruntukan kepada bon atau tunai.

Strategi pelaburan yang agresif biasanya dianggap sesuai untuk orang dewasa muda dengan saiz portfolio yang lebih kecil. Oleh kerana ufuk pelaburan yang panjang membolehkan mereka mengatasi turun naik pasaran, dan kerugian pada awal kerjaya seseorang mempunyai kesan yang kurang berbanding kemudian, penasihat pelaburan tidak menganggap strategi ini sesuai untuk orang lain kecuali orang dewasa muda melainkan strategi sedemikian digunakan untuk sebahagian kecil sahaja. daripada simpanan telur sarang seseorang. Walau bagaimanapun, tidak kira umur pelabur, toleransi yang tinggi terhadap risiko adalah prasyarat mutlak untuk strategi pelaburan yang agresif.

Ambilan Utama

• Pelaburan yang agresif menerima lebih banyak risiko dalam mengejar pulangan yang lebih besar.

• Pengurusan portfolio yang agresif boleh mencapai matlamatnya melalui satu atau lebih daripada banyak strategi termasuk pemilihan aset dan peruntukan aset.

• Aliran pelabur selepas 2012 menunjukkan keutamaan daripada strategi agresif dan pengurusan aktif dan ke arah pelaburan indeks pasif.

Memahami Strategi Pelaburan Agresif

kelas aset ganjaran tinggi dan berisiko tinggi , seperti ekuiti dan komoditi,. dalam portfolio.

Sebagai contoh, Portfolio A yang mempunyai peruntukan aset sebanyak 75% ekuiti, 15% pendapatan tetap dan 10% komoditi akan dianggap agak agresif, kerana 85% daripada portfolio ditimbangkan kepada ekuiti dan komoditi. Walau bagaimanapun, ia masih kurang agresif berbanding Portfolio B, yang mempunyai peruntukan aset sebanyak 85% ekuiti dan 15% komoditi.

Walaupun dalam komponen ekuiti portfolio yang agresif, komposisi saham boleh mempunyai pengaruh yang ketara pada profil risikonya. Sebagai contoh, jika komponen ekuiti hanya terdiri daripada saham mewah,. ia akan dianggap kurang berisiko berbanding jika portfolio hanya memegang saham permodalan kecil. Jika ini berlaku dalam contoh terdahulu, Portfolio B boleh dikatakan kurang agresif daripada Portfolio A, walaupun ia mempunyai 100% beratnya dalam aset agresif.

Satu lagi aspek strategi pelaburan yang agresif mempunyai kaitan dengan peruntukan. Strategi yang hanya membahagikan semua wang yang ada secara sama rata kepada 20 saham berbeza boleh menjadi strategi yang sangat agresif, tetapi membahagikan semua wang secara sama rata kepada hanya 5 saham berbeza akan menjadi lebih agresif.

Strategi Pelaburan Agresif juga mungkin termasuk strategi pusing ganti yang tinggi, berusaha untuk mengejar saham yang menunjukkan prestasi relatif tinggi dalam tempoh masa yang singkat. Perolehan yang tinggi mungkin menghasilkan pulangan yang lebih tinggi, tetapi juga boleh memacu kos transaksi yang lebih tinggi, sekali gus meningkatkan risiko prestasi yang lemah.

Strategi Pelaburan Agresif dan Pengurusan Aktif

Strategi agresif memerlukan pengurusan yang lebih aktif daripada strategi "beli dan tahan" konservatif, kerana ia berkemungkinan jauh lebih tidak menentu dan mungkin memerlukan pelarasan yang kerap, bergantung pada keadaan pasaran. Lebih banyak pengimbangan semula juga diperlukan untuk mengembalikan peruntukan portfolio ke tahap sasaran mereka. Kemeruapan aset boleh menyebabkan peruntukan menyimpang dengan ketara daripada wajaran asalnya. Kerja tambahan ini juga mendorong yuran yang lebih tinggi kerana pengurus portfolio mungkin memerlukan lebih ramai kakitangan untuk menguruskan semua jawatan tersebut.

Tahun-tahun kebelakangan ini telah menyaksikan penolakan yang ketara terhadap strategi pelaburan aktif. Ramai pelabur telah mengeluarkan aset mereka daripada dana lindung nilai,. sebagai contoh, disebabkan oleh prestasi pengurus yang kurang baik. Sebaliknya, ada yang memilih untuk meletakkan wang mereka dengan pengurus pasif. Pengurus ini mematuhi gaya pelaburan yang sering menggunakan pengurusan dana indeks untuk putaran strategik. Dalam kes ini, portfolio sering mencerminkan indeks pasaran, seperti S&P 500.