Hisse Başına Net Varlık Değeri - NAVPS

Hisse Başına Net Varlık Değeri Nedir – NAVPS?

yatırım fonunun,. borsada işlem gören bir fonun (ETF) veya kapalı uçlu bir fonun hisse başına değerini temsil eden net varlık değeri için bir ifadedir . Fon veya şirketin toplam net aktif değerinin , mevcut hisse sayısına bölünmesiyle hesaplanır ve hisse başına defter değeri olarak da bilinir.

Hisse Başına Net Varlık Değeri Formülü – NAVPS

$\begin &\text{Hisse Başına Net Varlık Değeri} = \frac{ \text }{ \text{Önemli Hisseler} }\ &\textbf \ &\text = \text{Varlıklar} - \text{Yükler} \ \end$

Hisse Başına Net Varlık Değeri Nasıl Hesaplanır – NAVPS

Hisse başına net aktif değeri (NAVPS), net aktif değerinin mevcut hisse sayısına bölünmesiyle hesaplanır.

NAVPS Size Ne Söylüyor?

ABD Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu'na (SEC) kayıtlı bu tür fonların hisseleri net varlık değerleri üzerinden itfa edildiğinden , genellikle açık uçlu veya yatırım fonlarıyla ilgili olarak kullanılır.

Yukarıdaki hisse başına net varlık değeri (NAVPS) formülüne istinaden varlıklar, fon yatırımlarının toplam piyasa değerini, nakit ve nakit benzerlerini,. alacakları ve tahakkuk eden geliri içerir. Yükümlülükler, toplam kısa vadeli ve uzun vadeli yükümlülüklere ve ayrıca personel maaşları, kamu hizmetleri ve diğer işletme giderleri gibi tahakkuk eden tüm giderlere eşittir. Yönetim giderleri, dağıtım ve pazarlama giderleri, transfer acentesi ücretleri, saklama ve denetim ücretlerinin tümü dahil edilebileceğinden, toplam gider sayısı büyük olabilir.

Hisse Başına Net Varlık Değerinin Nasıl Kullanılacağına İlişkin Örnek – NAVPS

Ödenmemiş 7,5 milyon hisseye sahip bir yatırım fonu düşünün, 500 milyon dolar yatırım, 15 milyon dolar nakit, 1,5 milyon dolar alacak ve 250.000 dolar tahakkuk eden gelir var. Yükümlülüklere gelince, fonun kısa vadeli borçları 20 milyon dolar ve uzun vadeli borçları 5 milyon dolar. Fon, 35.000 ABD Doları tahakkuk eden işletme giderlerine ve 15.000 ABD Doları tahakkuk eden diğer giderlere sahiptir. Varlıklar, yükümlülükler ve NAVPS şu şekilde hesaplanır:

$\begin \text =& \ \ $500.000.000 + $15.000.000 + $1.500.000 \ \phantom{\text{Varlıklar =}} &+ \ $250.000 = \516.750.000 $\ \text{Yükler} =& \ \ 20.000.000 $ + $5.000.000 + \35.000$ \ \phantom{\text{Yükümlülükler} =} &+ \ \$15.000 = \25,050.000$ \ \text =& \ \frac{ \516.750.000$ - \25,050.000$ }{ 7.500.000 } \ =& \ \frac{ $491.700.000 }{ 7.500.000 } = $65.56 \ \end{hizalanmış}$