Nitelikli İpotek
Nitelikli İpotek Nedir?
Nitelikli bir ipotek, 2010 yılında kabul edilen önemli bir mali reform mevzuatı olan Dodd-Frank Wall Street Reformu ve Tüketici Koruma Yasası kapsamında borç veren koruması ve ikincil piyasa ticareti için belirli gereksinimleri karşılayan bir ipotektir .
Dodd-Frank Wall Street Reformu ve Tüketiciyi Koruma Yasası'nın hükümleri, hem borçluları hem de mali sistemi, 2007'deki yüksek faizli ipotek krizine katkıda bulunan riskli kredi uygulamalarından korumayı amaçlamaktadır. Birincil ve ikincil piyasalarda, Kanun'un amacı, ipoteklerin daha büyük finansal sistemde yarattığı genel riski azaltmaktı.
Nitelikli İpotekler Nasıl Çalışır?
Nitelikli bir ipotek almaya hak kazanmak için, borçluların yerine getirmesi gereken belirli şartlar vardır. Bu gereksinimler, borçlunun ipoteklerini (gelirlerine, varlıklarına ve borçlarına göre) geri ödeme kabiliyetinin bir analizine dayanmaktadır. Bu parametreler, borçlunun vergi öncesi gelirin %43'ünü aşan aylık borç ödemeleri almamış olmasını gerektirir; borç verenin puan ve oluşturma ücretlerinde %3'ten fazla ücret talep etmemiş olması; ve kredinin, negatif amortisman, balon ödeme veya sadece faizli ipotek gibi koşullarla riskli veya yüksek fiyatlı bir kredi olarak verilmemiş olması .
Kanunda belirtilen belirli düzenlemelere uyan borç verenler için, nitelikli ipotekler onlara belirli ek yasal korumalar sağlayabilir. Nitelikli ipotek kuralları uyarınca, “ güvenli liman ” hükümleri, kredi verenleri, kendilerine bir ipotek verildiğini iddia eden sıkıntılı borçlular tarafından açılan davalara karşı korur , borç verenin geri ödeyebileceklerine inanmak için hiçbir nedeni yoktur.
Ayrıca kredilerini ikincil piyasada satmak isteyen borç verenler için teşvikler sağlarlar (çünkü nitelikli ipotek kredileri yapılandırılmış ürün anlaşmalarında sigortacılara daha çekici gelir). Nitelikli ipotek ihraç eden borç verenler, bunları ikincil piyasada Fannie Mae ve Freddie Mac gibi kuruluşlara daha kolay satabilir. Devlet destekli bu iki kuruluş, çoğu ipotek satın alır ve bu da bankaların ek krediler vermesi için sermayeyi serbest bırakır.
Nitelikli ipotek kuralları, birincil piyasada verilen kredilerin kalitesinin iyileştirilmesine yardımcı olmak için geliştirilmiştir (ve bu, nihayetinde ikincil piyasada ticaret için kullanılabilir hale gelebilir). Yeni oluşturulan ipoteklerin çoğu, borç verenler tarafından ikincil ipotek piyasasına satılmaktadır. İkincil ipotek piyasasında, yeni oluşturulan ipotekler ipoteğe dayalı menkul kıymetler halinde paketlenir ve emeklilik fonları, sigorta şirketleri ve hedge fonları gibi yatırımcılara satılır. Yalnızca belirli nitelikli ipotekler ikincil piyasada satılmaya uygundur.
Özel Hususlar
Nitelikli ipotek kurallarının birkaç istisnası vardır. Bir istisna, 100.000 ABD Dolarının altındaki krediler için puan ve oluşturma ücretlerinin %3'ü aşabilmesidir (aksi takdirde, borç verenler bu tür kredileri vermek için yeterince tazmin edilemeyebilir ve bu daha küçük ipotekler kullanılamaz hale gelebilir).
Ayrıca, nitelikli ipotek düzenlemeleri, kredi verenlerin kalitesiz ipotekler vermesine izin verir. Ancak, bu kredilerin ikincil ipotek piyasasına satışını sınırlayan ve kredi verenler için daha az yasal koruma sağlayan kurallar vardır.
Öne Çıkanlar
2010 yılında kabul edilen ve nitelikli ipotekleri düzenleyen kuralları oluşturan Dodd-Frank Wall Street Reformu ve Tüketiciyi Koruma Yasası'nın hükümleri, hem borçluları hem de finansal sistemi, subprime'a katkıda bulunan riskli ipotek kredisi uygulamalarından korumayı amaçlamaktadır. 2007 mortgage krizi
Nitelikli bir ipotek, Dodd-Frank Wall Street Reformu ve Tüketici Koruma Yasası kapsamında borç verenin korunması ve ikincil piyasa ticareti için belirli gereksinimleri karşılayan bir ipotektir.
Nitelikli bir ipotek almaya hak kazanabilmek için borçluların belirli gereksinimleri karşılaması gerekir; bu gereksinimler, bir borçlunun ipoteklerini geri ödeme kabiliyetini belirlemeye yöneliktir.
