SEC Formu 424A
SEC Form 424A Nedir?
kayıt beyanının bir parçası olarak daha önce dosyalanmış bir izahnamede önemli değişiklikler yapması durumunda Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu'na (SEC) dosyalaması gereken bir izahname formudur .
S-1 veya S-2 başvurularında yalnızca S-1'de bırakılan boşlukları doldurmanın ötesinde önemli değişiklikler sunar . Bir şirket, değişikliğin geçerli kayıt tarihinden önce her bir izahname formunun beş kopyasını sağlamalıdır .
SEC Form 424A'yı Anlama
İzahname , şirketlerin bir menkul kıymeti satmadan önce yayınladıkları basılı bir yasal belgedir . Form, yatırım hedefleri, riskler ve ücretlerle ilgili ayrıntılar da dahil olmak üzere şirket ve satışa sunduğu menkul kıymetler hakkında finansal bilgiler sağlar .
İzahnameler, potansiyel alıcılara ve yatırımcılara bir şirketin finansal güvenliği hakkında önemli bilgiler veren önemli açıklama belgeleridir. İçerikleri tipik olarak şirketin işinin ayrıntılarını, yöneticilerinin ve görevlilerinin biyografilerini, tazminatlarını, mali tablolarını,. şirketle ilgili bekleyen davaları ve şirketin maddi mülklerinin bir listesi de dahil olmak üzere diğer ilgili maddi bilgileri içerir. İzahnameler ayrıca bir şirketin hisse senetleri, tahviller,. yatırım fonları ve diğer yatırım varlıkları hakkında bilgi içerebilir.
S-2 formları ile yapılır ve bu ilk başvuruları değiştirmek için 424A prospektüsü kullanılır. SEC'e göre :
(a) Bu bölümün (f) bendinde belirtilenler dışında, tescil beyannamesinin yürürlüğe girdiği tarihten önce herhangi bir kişiye gönderilen veya verilen izahnamenin her şeklinin beş nüshası, bu izahnamede yer alan form veya formlardan farklı olarak, Bu bölümün 230.402(a) maddesi uyarınca dosyalanan tescil beyanı, bu izahname formunun herhangi bir kişiye ilk gönderildiği veya verildiği tarihten daha geç olmamak üzere kayıt beyanının bir parçası olarak dosyalanacaktır: Ancak, Daha önce bir kayıt beyanının bir parçası olarak Komisyon'a sunulan bir izahnamede esaslı değişiklikleri veya ilaveleri içeren izahnamenin bu (a) paragrafı uyarınca dosyalanması gerekir .
Yukarıda belirtilen f paragrafı, bu kuralların , kayıtlı bir kapalı uçlu yatırım şirketi dışında , 1940 Yatırım Şirketi Yasası kapsamında kayıtlı bir yatırım şirketinin izahnameleri için geçerli olmadığını belirtir. Önceki başvurularda yer almayan yeni bilgileri kapsayan SEC Form 424B1 ve izahnameyi orijinal haliyle değiştirmeden önceki dosyalamadan sonra ortaya çıkan önemli gerçekleri veya olayları ortaya çıkarmak için kullanılan SEC Form 424B3.
Özel Hususlar
Amerika Birleşik Devletleri'nde, satış için menkul kıymetler teklif etmek isteyen herhangi bir şirket SEC'e bir izahname sunmalıdır. SEC, daha sonra menkul kıymet ihraççısının tekliflerinin satışını sonuçlandırmak için kullanabilmesi için bu kayıt beyanını yürürlüğe koymalıdır .
Bir sigortacı genellikle izahnamelerin hazırlanmasına yardımcı olur ve izahnameyi hissedarlara ve ilgili yatırımcılara dağıtarak ihraç müdürü olarak hizmet edebilir. 1996'dan beri SEC, prospektüslerin Elektronik Veri Toplama, Analiz ve Erişim (EDGAR) veri tabanına kolayca yüklenmesi için SGML kodlu biçimde dosyalanmasını şart koşuyor ve burada halka çevrimiçi olarak sunuluyor .
EDGAR veri tabanı ve diğer ülkelerde kullanılan benzer veri tabanları, prospektüslerin ve diğer SEC dosyalama belgelerinin yaygın bir şekilde dağıtılmasına izin verir.
Öne Çıkanlar
SEC Form 424A, bir şirketin, kayıt beyanının bir parçası olarak sunulmuş olan daha önce dosyalanmış bir izahnamede önemli değişiklikler yapması halinde dosyalaması gereken bir izahname formudur.
Form 424A, bir şirketin orijinal S-1 veya S-2 başvurularında önemli değişiklikler sunar.
Bir şirket, değişikliklerin geçerli kayıt tarihinden önce her bir izahname formunun beş kopyasını sağlamalıdır .
