SEC eyðublað 424A

Hvað er SEC Form 424A?

SEC eyðublað 424A er lýsingueyðublað sem fyrirtæki verður að leggja fram hjá verðbréfaeftirlitinu (SEC) ef það hefur gert verulegar breytingar á áður innrituðu útboðslýsingu sem lögð er fram sem hluti af skráningaryfirlýsingu sinni.

Eyðublað 424A býður upp á verulegar breytingar á upprunalegum S-1 eða S-2 umsóknum fyrirtækis umfram það að fylla út eyðurnar sem eftir eru á S-1. Fyrirtæki verður að leggja fram fimm afrit af hverju lýsingueyðublaði áður en breytingin tekur gildi .

Skilningur á SEC eyðublaði 424A

Lýsing er prentað lagaskjal sem fyrirtæki gefa út áður en verðbréf eru seld. Eyðublaðið veitir fjárhagslegar upplýsingar um fyrirtækið og verðbréfin sem það gerir aðgengileg til sölu, þar á meðal upplýsingar um fjárfestingarmarkmið, áhættu og þóknun .

Lýsingar eru mikilvæg upplýsingaskjöl sem gefa mögulegum kaupendum og fjárfestum mikilvægar upplýsingar um fjárhagslegt öryggi fyrirtækis. Innihald þeirra inniheldur venjulega upplýsingar um viðskipti félagsins, ævisögur stjórnarmanna þess og yfirmanna, launakjör þeirra, reikningsskil,. hvers kyns yfirvofandi málaferli sem tengjast félaginu og allar aðrar mikilvægar upplýsingar, þar á meðal skráningu á mikilvægum eignum félagsins. Lýsingar geta einnig innihaldið upplýsingar um hlutabréf, skuldabréf,. verðbréfasjóði og aðra fjárfestingareign fyrirtækis.

Fyrstu umsóknir eru gerðar með eyðublöðum S-1 og S-2 og 424A útboðslýsingin er notuð til að breyta þessum fyrstu umsóknum. Samkvæmt SEC:

(a) Nema eins og kveðið er á um í f-lið þessa hluta, fimm afrit af hvers kyns útboðslýsingum send eða gefin hverjum aðila fyrir gildistökudag skráningaryfirlýsingarinnar sem er frábrugðin því formi eða formum lýsingarinnar sem er að finna í skráningaryfirlit eins og það er lagt fram samkvæmt § 230.402(a) þessa kafla skal lagt inn sem hluti af skráningaryfirlitinu eigi síðar en þann dag sem slíkt eyðublað lýsingar er fyrst sent eða gefið einhverjum einstaklingi: Að því tilskildu þó að aðeins eyðublað lýsingu sem inniheldur efnislegar breytingar frá eða viðbætur við lýsingu sem áður hefur verið lögð inn hjá framkvæmdastjórninni sem hluti af skráningaryfirlýsingu þarf að leggja fram samkvæmt a-lið þessari .

Í fyrrnefndri f-lið er kveðið á um að reglur þessar eigi ekki við um útboðslýsingar fjárfestingarfélags sem skráð er samkvæmt lögum um fjárfestingarfélög frá 1940,. önnur en skráð lokað fjárfestingarfélag. Svipuð skjöl og SEC Form 424A eru m . SEC eyðublað 424B1, sem nær yfir nýjar upplýsingar sem ekki eru innifaldar í fyrri skráningum, og SEC eyðublað 424B3, sem er notað til að sýna efnislegar staðreyndir eða atburði sem komu upp eftir fyrri skráningu án þess að breyta lýsingunni í upprunalegu formi.

Sérstök atriði

Í Bandaríkjunum verða fyrirtæki sem vilja bjóða verðbréf til sölu að leggja fram lýsingu til SEC. SEC verður síðan að lýsa þessari skráningaryfirlýsingu í gildi til að útgefandi verðbréfa geti notað hana til að ganga frá sölu á tilboðum sínum .

Söluaðili mun venjulega hjálpa til við að undirbúa lýsingarnar og getur starfað sem útgáfustjóri þeirra og dreift lýsingunni til hluthafa og áhugasamra fjárfesta. Frá árinu 1996 hefur SEC krafist þess að útboðslýsingar séu lagðar inn á SGML-kóðaðu formi til að auðvelda upphleðslu í gagnagrunn rafrænnar gagnaöflunar, greiningar og endurheimts (EDGAR), þar sem þær eru gerðar aðgengilegar almenningi á netinu .

EDGAR gagnagrunnurinn, og svipaðir gagnagrunnar sem notaðir eru í öðrum þjóðum, gera kleift að dreifa útboðslýsingum og öðrum SEC skráningarskjölum víða.

##Hápunktar

SEC eyðublað 424A er útboðslýsingaeyðublað sem fyrirtæki verður að leggja fram ef það gerir verulegar breytingar á áður innritaðri útboðslýsingu sem lögð er fram sem hluti af skráningaryfirlýsingu þess.
Eyðublað 424A býður upp á verulegar breytingar á upprunalegum S-1 eða S-2 umsóknum fyrirtækisins.
Fyrirtæki verður að leggja fram fimm eintök af hverju eyðublaði fyrir lýsingu áður en breytingarnar taka gildi skráningardag .