Formularz SEC 424A
Co to jest formularz SEC 424A?
SEC Form 424A to formularz prospektu, kt贸ry firma musi z艂o偶y膰 w Komisji Papier贸w Warto艣ciowych i Gie艂d (SEC), je艣li dokona艂a istotnych zmian w uprzednio z艂o偶onym prospekcie z艂o偶onym jako cz臋艣膰 o艣wiadczenia rejestracyjnego .
Formularz 424A oferuje znacz膮ce zmiany w oryginalnych zg艂oszeniach firmy S-1 lub S-2, wykraczaj膮ce poza zwyk艂e wype艂nienie wszelkich pustych miejsc pozostawionych na S-1. Firma musi dostarczy膰 pi臋膰 kopii ka偶dego formularza prospektu przed dat膮 wej艣cia w 偶ycie rejestracji zmiany .
Zrozumienie formularza SEC 424A
Prospekt to drukowany dokument prawny, kt贸ry firmy publikuj膮 przed sprzeda偶膮 papieru warto艣ciowego. Formularz zawiera informacje finansowe o firmie i papierach warto艣ciowych, kt贸re udost臋pnia do sprzeda偶y, w tym szczeg贸艂y dotycz膮ce cel贸w inwestycyjnych, ryzyk i op艂at .
Prospekty s膮 wa偶nymi dokumentami informacyjnymi, kt贸re dostarczaj膮 potencjalnym nabywcom i inwestorom wa偶nych informacji na temat bezpiecze艅stwa finansowego firmy. Ich zawarto艣膰 zazwyczaj zawiera szczeg贸艂y dotycz膮ce dzia艂alno艣ci firmy, biografie jej dyrektor贸w i cz艂onk贸w kierownictwa, ich wynagrodzenia, sprawozdania finansowe,. wszelkie tocz膮ce si臋 sprawy s膮dowe z udzia艂em firmy oraz wszelkie inne istotne informacje, w tym wykaz posiadanych przez firm臋 istotnych zasob贸w maj膮tkowych. Prospekty mog膮 r贸wnie偶 zawiera膰 informacje o akcjach firmy, obligacjach,. funduszach powierniczych i innych inwestycjach.
Wst臋pne zg艂oszenia s膮 sk艂adane na formularzach S-1 i S-2,. a prospekt 424A s艂u偶y do zmiany tych wst臋pnych zg艂osze艅.锘匡豢 Zgodnie z SEC:
(a) Z wyj膮tkiem przypadk贸w przewidzianych w punkcie (f) niniejszego paragrafu, pi臋膰 kopii ka偶dej formy prospektu wys艂anego lub przekazanego dowolnej osobie przed dat膮 wej艣cia w 偶ycie o艣wiadczenia rejestracyjnego, kt贸re r贸偶ni si臋 od formy lub form prospektu zawartych w o艣wiadczenie rejestracyjne z艂o偶one zgodnie z 搂 230.402 (a) niniejszego rozdzia艂u nale偶y z艂o偶y膰 jako cz臋艣膰 o艣wiadczenia rejestracyjnego nie p贸藕niej ni偶 w dniu pierwszego wys艂ania lub przekazania takiej formie prospektu dowolnej osobie: Pod warunkiem jednak, 偶e tylko formularz prospektu, kt贸ry zawiera istotne zmiany lub uzupe艂nienia prospektu wcze艣niej z艂o偶onego w Komisji jako cz臋艣膰 o艣wiadczenia rejestracyjnego, nale偶y z艂o偶y膰 zgodnie z niniejszym ust臋pem (a).
Powy偶szy punkt f stanowi, 偶e zasady te nie maj膮 zastosowania do prospekt贸w emisyjnych firmy inwestycyjnej zarejestrowanej na podstawie ustawy o sp贸艂kach inwestycyjnych z 1940 r., innej ni偶 zarejestrowana zamkni臋ta firma inwestycyjna. Formularz SEC 424B1, kt贸ry obejmuje nowe informacje nieuwzgl臋dnione w poprzednich zg艂oszeniach, oraz formularz SEC 424B3, kt贸ry s艂u偶y do ujawnienia istotnych fakt贸w lub zdarze艅, kt贸re mia艂y miejsce po poprzednim zg艂oszeniu, bez zmiany prospektu w oryginalnej formie.
Uwagi specjalne
W Stanach Zjednoczonych ka偶da firma, kt贸ra chce oferowa膰 papiery warto艣ciowe do sprzeda偶y, musi z艂o偶y膰 prospekt emisyjny w SEC. SEC musi nast臋pnie og艂osi膰, 偶e niniejsze o艣wiadczenie rejestracyjne jest skuteczne, aby emitent papier贸w warto艣ciowych m贸g艂 go u偶y膰 do sfinalizowania sprzeda偶y swoich ofert .
Subemitent zazwyczaj pomaga w przygotowaniu prospekt贸w i mo偶e pe艂ni膰 funkcj臋 mened偶era emituj膮cego, rozprowadzaj膮c prospekt w艣r贸d akcjonariuszy i zainteresowanych inwestor贸w. Od 1996 r. SEC wymaga, aby prospekty by艂y sk艂adane w formacie zakodowanym w SGML w celu 艂atwego przesy艂ania do bazy danych Electronic Data Gathering, Analysis and Retrieval (EDGAR), gdzie s膮 one udost臋pniane publicznie online .
Baza danych EDGAR i podobne bazy danych wykorzystywane w innych krajach pozwalaj膮 na szerok膮 dystrybucj臋 prospekt贸w i innych dokument贸w SEC.
Przegl膮d najwa偶niejszych wydarze艅
SEC Form 424A to formularz prospektu, kt贸ry firma musi z艂o偶y膰, je艣li dokona istotnych zmian w uprzednio z艂o偶onym prospekcie z艂o偶onym jako cz臋艣膰 o艣wiadczenia rejestracyjnego.
Formularz 424A zawiera znacz膮ce zmiany w oryginalnych dokumentach firmy S-1 lub S-2.
Firma musi dostarczy膰 pi臋膰 kopii ka偶dego formularza prospektu przed dat膮 wej艣cia w 偶ycie zmian .
