Formulário SEC 424A
O que é o Formulário 424A da SEC?
O Formulário 424A da SEC é um formulário de prospecto que uma empresa deve arquivar na Securities and Exchange Commission (SEC) se tiver feito alterações significativas em um prospecto arquivado anteriormente enviado como parte de sua declaração de registro.
O formulário 424A oferece alterações significativas aos registros S-1 ou S-2 originais de uma empresa, além de simplesmente preencher quaisquer espaços em branco deixados no S-1. Uma empresa deve fornecer cinco cópias de cada formulário de prospecto antes da data efetiva de registro da alteração .
Entendendo o Formulário SEC 424A
Um prospecto é um documento legal impresso que as empresas publicam antes de vender um título. O formulário fornece informações financeiras sobre a empresa e os títulos que ela está disponibilizando para venda, incluindo detalhes sobre objetivos de investimento, riscos e taxas .
Os prospectos são importantes documentos de divulgação que fornecem aos potenciais compradores e investidores informações importantes sobre a segurança financeira de uma empresa. Seu conteúdo normalmente inclui detalhes dos negócios da empresa, biografias de seus conselheiros e diretores, sua remuneração, demonstrações financeiras,. qualquer litígio pendente envolvendo a empresa e qualquer outra informação relevante relevante, incluindo uma listagem das propriedades materiais da empresa. Os prospectos também podem conter informações sobre ações, títulos,. fundos mútuos e outras participações de investimento de uma empresa.
Os arquivamentos iniciais são feitos com os formulários S-1 e S-2,. e o prospecto 424A é usado para alterar esses arquivamentos iniciais. De acordo com a SEC:
(a) Exceto conforme previsto no parágrafo (f) desta seção, cinco cópias de cada formulário de prospecto enviado ou dado a qualquer pessoa antes da data de vigência da declaração de registro que varie do formulário ou formulários de prospecto incluídos no declaração de registro conforme arquivada de acordo com § 230.402(a) deste capítulo deve ser arquivada como parte da declaração de registro até a data em que tal formulário de prospecto é enviado ou entregue a qualquer pessoa: Desde que, no entanto, apenas um formulário de prospecto que contém alterações substantivas ou adições a um prospecto previamente arquivado na Comissão como parte de uma declaração de registro precisam ser arquivados de acordo com este parágrafo (a).
O parágrafo f supramencionado estipula que essas regras não se aplicam a prospectos de uma empresa de investimento registrada sob o Investment Company Act de 1940,. exceto uma empresa de investimento fechada registrada . SEC Form 424B1, que cobre novas informações não incluídas em arquivamentos anteriores, e SEC Form 424B3, que é usado para revelar fatos ou eventos substantivos que surgiram após o arquivamento anterior sem alterar o prospecto na forma original.
Considerações Especiais
Nos Estados Unidos, qualquer empresa que deseje oferecer títulos para venda deve apresentar um prospecto à SEC. A SEC deve então declarar esta declaração de registro em vigor para que o emissor de títulos a use para finalizar as vendas de suas ofertas .
Um subscritor geralmente ajuda a preparar os prospectos e pode atuar como seu gerente emissor, distribuindo o prospecto aos acionistas e investidores interessados. Desde 1996, a SEC exige que os prospectos sejam arquivados em formato codificado em SGML para facilitar o upload para o banco de dados de coleta, análise e recuperação de dados eletrônicos (EDGAR), onde são disponibilizados ao público on-line .
O banco de dados EDGAR e bancos de dados semelhantes usados em outras nações permitem a ampla distribuição de prospectos e outros documentos de arquivamento da SEC.
Destaques
O Formulário 424A da SEC é um formulário de prospecto que uma empresa deve arquivar se fizer alterações significativas em um prospecto arquivado anteriormente enviado como parte de sua declaração de registro.
O formulário 424A oferece alterações significativas nos registros S-1 ou S-2 originais de uma empresa.
Uma empresa deve fornecer cinco cópias de cada formulário de prospecto antes da data efetiva de registro das alterações .
