现金价值累积测试 (CVAT)

个人理财保险

什么是现金价值累积测试 (CVAT)？

现金价值累积测试 (CVAT) 是一项测试，用于确定金融产品是否可以作为保险合同而非投资来征税。现金价值累积测试用于确保保单的现金价值不超过保单未来所有保费支付的现值。

了解现金价值累积测试 (CVAT)

能够通过现金价值累积测试 (CVAT) 对投保人和保险公司来说都非常重要。如果保险产品未能通过，则不再被视为保险产品，因此像投资一样被征税。

保险单可以在延税的基础上增值，死亡抚恤金免征所得税。大多数其他投资作为普通收入征税，这意味着未能通过测试将导致更高的税率。

当投保人不想限制能够支付给保单的保费金额并希望最大化可以获得的身故赔偿时，使用 CVAT 方法。或者，当保单持有人计划将大笔金额预先存入保单但希望限制初始身故赔偿时，可以使用此方法。

现金估值累积测试与指南溢价测试 (GPT)

除 CVAT 外，保险公司还可以选择设计保单以使其通过指导性保费测试(GPT)。 GPT 限制投保人支付的与身故赔偿相关的保费，与 CVAT 不同，CVAT 限制了与身故赔偿相关的现金价值。

这两个测试之间的基本区别在于，CVAT 限制了相对于死亡抚恤金的现金价值，而 GPT 限制了相对于死亡抚恤金支付的保费。如果保险单未通过这些测试中的任何一个，则它不被视为人寿保险单，并且所有所得税优惠都将被取消。

保险公司必须说明在签发日期将使用哪种测试，并且一旦保单签发，保险公司就不能决定使用其他测试选项。测试的选择可以确定保费、现金价值和利益将是多少。

现金价值累积测试 (CVAT) 示例

在 CVAT 测试下，人寿保险单的现金退保价值可能永远不会超过购买相同未来福利所需的净单期保费，从而为保单持有人带来税收优惠。

举个例子：如果 40 岁健康人的 150,000 美元终身寿险保单的现金价值为 15,000 美元，则要符合此测试的资格，该年龄的此承保金额的净单期保费必须至少为 15,000 美元。如果单期保费低于现金退保价值，该保单将无法通过 CVAT 并且不符合人寿保险的资格，但将被视为会产生更高税收的投资产品。

对于投保人来说，了解产品的差异至关重要，因为它直接关系到受益人收到的赔付。确保金融产品符合保险产品的资格将保证受益人在保单索赔时获得更大的赔付。

＃＃强调

CVAT 用于测试保单的现金价值是否不超过保单所有未来保费支付的现值。
如果现金价值高于未来付款，则该产品被视为投资产品，而非保险产品。
确定的重要性在于保险产品具有许多税收优惠，包括免税的死亡抚恤金。
现金价值累积测试 (CVAT) 用于确定金融产品是否应作为保险产品或投资产品征税。
保险公司还使用指南保费测试 (GPT)，它限制支付给身故保险金的保费，而 CVAT 限制现金价值。
如果金融产品未通过测试并被确定为投资产品，则将按更高的税率征税；普通所得税或资本利得税。