Test di accumulazione del valore in contanti (CVAT)
Che cos'è il test di accumulo del valore in contanti (CVAT)?
Il test di accumulo del valore in contanti (CVAT) è un test per determinare se un prodotto finanziario può essere tassato come contratto assicurativo piuttosto che come investimento. Il test di accumulo del valore in contanti viene utilizzato per assicurarsi che il valore in contanti della polizza assicurativa non superi il valore attuale di tutti i pagamenti futuri dei premi sulla polizza.
Comprensione del test di accumulo del valore in contanti (CVAT)
Essere in grado di superare il test di accumulo del valore in contanti (CVAT) è incredibilmente importante per un assicurato e per l'assicuratore. Se un prodotto assicurativo non riesce a passare, non è più considerato un prodotto assicurativo ed è quindi tassato come un investimento.
Le polizze assicurative possono aumentare di valore su base fiscale differita, con i benefici in caso di morte esenti dall'imposta sul reddito. La maggior parte degli altri investimenti sono tassati come reddito ordinario,. il che significa che il mancato superamento del test comporterà un'aliquota fiscale più elevata.
Il metodo CVAT viene utilizzato quando un contraente non vuole essere limitato nell'importo dei premi che possono essere versati nella polizza e vuole massimizzare il beneficio di morte che può essere ricevuto. In alternativa, questo metodo può essere utilizzato quando l'assicurato prevede di versare una grossa somma in anticipo sulla polizza, ma desidera limitare il beneficio di morte iniziale.
Test di accumulazione della valutazione in contanti rispetto al test del premio delle linee guida (GPT)
Oltre al CVAT, un assicuratore ha la possibilità di progettare una polizza in modo che superi il test del premio della linea guida (GPT). Il GPT limita i premi che un assicurato paga in relazione al beneficio di morte, a differenza del CVA, che limita il valore in denaro relativo al beneficio di morte.
La differenza fondamentale tra questi due test è che CSAT limita il valore in denaro relativo al beneficio di morte, mentre GPT limita i premi pagati rispetto al beneficio di morte. Se una polizza assicurativa non supera uno di questi test, non viene considerata una polizza assicurativa sulla vita e tutti i vantaggi dell'imposta sul reddito vengono eliminati.
L'assicuratore deve indicare quale test verrà utilizzato alla data di emissione e, una volta emessa la polizza, l'assicuratore non può decidere di utilizzare l'altra opzione di test. La scelta del test può determinare quali saranno i premi della polizza, il valore in contanti e i vantaggi.
Esempio del test di accumulo del valore in contanti (CVAT)
Sotto un test CVAT, il valore di riscatto in contanti di una polizza di assicurazione sulla vita non può mai superare il premio unico netto che sarebbe richiesto per acquistare quegli stessi benefici futuri, con conseguenti vantaggi fiscali per l'assicurato.
Ecco un esempio: se una polizza vita intera di $ 150.000 per un 40enne sano ha un valore in contanti di $ 15.000, per essere idoneo a questo test il premio unico netto per questo importo di copertura a quell'età deve essere almeno $ 15.000. Se il premio unico è inferiore al valore di riscatto in contanti,. la polizza non passerà il CSAT e non si qualificherà come assicurazione sulla vita ma sarà considerata un prodotto di investimento che comporterà tasse più elevate.
È fondamentale per un assicurato capire la differenza del prodotto in quanto si riferirà direttamente al pagamento che il beneficiario riceve. Garantire che il prodotto finanziario si qualifichi come prodotto assicurativo garantirà che il beneficiario riceverà un pagamento maggiore quando la polizza verrà rivendicata.
Mette in risalto
Il CVAT viene utilizzato per verificare se il valore in contanti della polizza assicurativa non supera il valore attuale di tutti i futuri pagamenti dei premi sulla polizza.
Se il valore in contanti è superiore ai pagamenti futuri, il prodotto è considerato un prodotto di investimento, non un prodotto assicurativo.
L'importanza della determinazione è che i prodotti assicurativi sono dotati di molti vantaggi fiscali, inclusi i benefici in caso di morte che sono esenti da tasse.
Il test di accumulo del valore in contanti (CVAT) viene utilizzato per determinare se un prodotto finanziario debba essere tassato come prodotto assicurativo o come prodotto di investimento.
Gli assicuratori utilizzano anche il test del premio di linea guida (GPT), che limita i premi pagati all'indennità di morte mentre il CVAT limita il valore in contanti.
Se un prodotto finanziario non supera il test ed è considerato un prodotto di investimento, verrà tassato con un'aliquota fiscale più elevata; l'imposta ordinaria sul reddito o l'imposta sulle plusvalenze.
