خطة الاستثمار المنهجي (SIP)

ما هي خطة الاستثمار المنهجية (SIP)؟

خطة الاستثمار المنتظمة (SIP) هي خطة يقوم فيها المستثمرون بدفع مدفوعات منتظمة ومتساوية في صندوق مشترك أو حساب تداول أو حساب تقاعد مثل 401 (ك). تسمح SIPs للمستثمرين بالادخار بانتظام بمبلغ أقل من المال مع الاستفادة من المزايا طويلة الأجل لمتوسط تكلفة الدولار ( DCA ). باستخدام استراتيجية DCA ، يشتري المستثمر استثمارًا باستخدام تحويلات دورية متساوية للأموال لبناء ثروة أو محفظة بمرور الوقت ببطء.

كيف تعمل SIPs

تقدم الصناديق المشتركة وشركات الاستثمار الأخرى للمستثمرين مجموعة متنوعة من خيارات الاستثمار بما في ذلك خطط الاستثمار المنتظمة. تمنح SIPs المستثمرين فرصة لاستثمار مبالغ صغيرة من المال على مدى فترة زمنية أطول بدلاً من الاضطرار إلى جمع مبالغ كبيرة دفعة واحدة. تتطلب معظم SIPs المدفوعات في الخطط على أساس ثابت - سواء كان ذلك أسبوعيًا أو شهريًا أو ربع سنويًا.

تسمح SIPs للمستثمرين باستخدام مبالغ صغيرة من المال مع فوائد حساب متوسط التكلفة بالدولار.

مبدأ الاستثمار المنهجي بسيط. يعمل على عمليات الشراء المنتظمة والدورية للأسهم أو وحدات الأوراق المالية لصندوق أو استثمار آخر. يتضمن متوسط تكلفة الدولار شراء نفس المبلغ الثابت بالدولار للأوراق المالية بغض النظر عن سعره في كل فترة زمنية دورية. نتيجة لذلك ، يتم شراء الأسهم بأسعار مختلفة وبكميات متفاوتة - على الرغم من أن بعض الخطط قد تسمح لك بتعيين عدد ثابت من الأسهم لشرائها. نظرًا لأن المبلغ المستثمر ثابت بشكل عام ولا يعتمد على أسعار الوحدة أو الأسهم ، ينتهي الأمر بالمستثمر بشراء عدد أقل من الأسهم عندما ترتفع أسعار الوحدات والمزيد من الأسهم عندما تنخفض الأسعار.

تميل SIPs إلى أن تكون استثمارات سلبية لأنه بمجرد أن تضع الأموال ، فإنك تستمر في الاستثمار فيها بغض النظر عن كيفية أدائها. لهذا السبب من المهم أن تراقب مقدار الثروة التي تراكمت في SIP الخاص بك. بمجرد أن تصل إلى مبلغ معين أو تصل إلى نقطة قريبة من تقاعدك ، قد ترغب في إعادة النظر في خططك الاستثمارية. قد يتيح لك الانتقال إلى إستراتيجية أو استثمار تتم إدارته بشكل فعال زيادة أموالك بشكل أكبر. لكن من الجيد دائمًا التحدث إلى مستشار أو خبير مالي لتحديد أفضل وضع لك.

إعتبارات خاصة

يجادل مناصرو DCA أنه مع هذا النهج ، فإن متوسط التكلفة لكل سهم من الأمن ينخفض بمرور الوقت. بالطبع ، يمكن أن تأتي الإستراتيجية بنتائج عكسية إذا كان لديك سهم يرتفع سعره بشكل مطرد و دراماتيكي. هذا يعني أن الاستثمار بمرور الوقت يكلفك أكثر مما لو اشتريت كل شيء مرة واحدة في البداية. بشكل عام ، عادةً ما تقلل DCA من تكلفة الاستثمار. كما تقل مخاطر استثمار مبلغ كبير من المال في الأمن.

نظرًا لأن معظم استراتيجيات DCA يتم وضعها وفقًا لجدول شراء تلقائي ، فإن خطط الاستثمار المنهجية تزيل إمكانية المستثمر لاتخاذ قرارات سيئة بناءً على ردود الفعل العاطفية لتقلبات السوق. على سبيل المثال ، عندما ترتفع أسعار الأسهم وتبلغ مصادر الأخبار عن تسجيل سجلات سوق جديدة ، يقوم المستثمرون عادة بشراء أصول أكثر خطورة.

في المقابل ، عندما تنخفض أسعار الأسهم بشكل كبير لفترة طويلة ، يندفع العديد من المستثمرين لتفريغ أسهمهم. الشراء بسعر مرتفع والبيع بسعر منخفض يتناقض بشكل مباشر مع متوسط تكلفة الدولار وممارسات الاستثمار السليمة الأخرى ، خاصة للمستثمرين على المدى الطويل.

SIPs و DRIPs

بالإضافة إلى SIPs ، يستخدم العديد من المستثمرين الأرباح التي تولدها ممتلكاتهم لشراء المزيد من نفس الأمان ، من خلال خطة إعادة استثمار الأرباح (DRIP). إعادة استثمار أرباح الأسهم يعني أنه يجوز للمساهمين شراء الأسهم أو كسور الأسهم في الشركات المتداولة علنًا التي يمتلكونها بالفعل. بدلاً من إرسال شيك ربع سنوي إلى المستثمر لتوزيعات الأرباح ، تستخدم الشركة أو وكيل التحويل أو شركة السمسرة الأموال لشراء مخزون إضافي باسم المستثمر. خطط إعادة استثمار الأرباح هي أيضًا تلقائية - يحدد المستثمر معاملة توزيعات الأرباح عند إنشاء حساب أو شراء الأسهم لأول مرة - وتسمح للمساهمين باستثمار مبالغ متغيرة في شركة على مدى فترة طويلة.

التنقيط الذي تديره الشركة بدون عمولة. هذا لأنه لا يوجد وسيط مطلوب لتسهيل التجارة. تقدم بعض DRIPs عمليات شراء نقدية اختيارية لأسهم إضافية مباشرة من الشركة بخصم 1٪ إلى 10٪ بدون رسوم. نظرًا لأن DRIPs مرن ، فقد يستثمر المستثمرون مبالغ صغيرة أو كبيرة من المال ، اعتمادًا على وضعهم المالي.

مزايا وعيوب خطط الاستثمار المنهجية

مزايا

توفر SIPs للمستثمرين مجموعة متنوعة من الفوائد. الميزة الأولى والأكثر وضوحًا هي أنه بمجرد تحديد المبلغ الذي ترغب في استثماره والتكرار ، لن يكون هناك الكثير لتفعله. نظرًا لأن العديد من SIPs يتم تمويلها تلقائيًا ، عليك فقط التأكد من أن حساب التمويل به أموال كافية لتغطية مساهماتك. كما يسمح لك باستخدام مبلغ صغير حتى لا تشعر بآثار سحب مبلغ كبير دفعة واحدة.

نظرًا لأنك تستخدم DCA ، هناك القليل جدًا من المشاعر. هذا يقلل من بعض المخاطر وعدم اليقين التي من المحتمل أن تواجهها مع استثمارات أخرى مثل الأسهم والسندات. ونظرًا لأنه يتطلب مبلغًا ثابتًا على فترات منتظمة ، فأنت أيضًا تطبق بعض الانضباط في حياتك المالية.

TTT

سلبيات

على الرغم من أنها يمكن أن تساعد المستثمر في الحفاظ على برنامج ادخار ثابت ، إلا أن خطط الاستثمار المنتظمة الرسمية لها عدة شروط. على سبيل المثال ، غالبًا ما تتطلب التزامًا طويل الأجل. يمكن أن يكون هذا في أي مكان من 10 إلى 25 سنة. بينما يُسمح للمستثمرين بالخروج من الخطة قبل تاريخ الانتهاء ، فقد يتكبدون رسوم مبيعات ضخمة - تصل أحيانًا إلى 50٪ من الاستثمار الأولي إذا كان ذلك خلال السنة الأولى. يمكن أن يؤدي فقد الدفع إلى إنهاء الخطة.

يمكن أن يكون إنشاء خطط الاستثمار المنتظمة مكلفًا أيضًا. يمكن أن تصل رسوم الإنشاء والمبيعات إلى نصف استثمارات أول 12 شهرًا. أيضًا ، يجب على المستثمرين البحث عن رسوم الصناديق المشتركة ورسوم الحفظ والخدمة إن وجدت.

مثال واقعي لخطة استثمار منهجية

تقدم معظم شركات السمسرة وصناديق الاستثمار المشترك مثل Vanguard Investments و Fidelity و T. Rowe Price SIPs ، مما يسمح للمستثمرين بالمساهمة بمبالغ صغيرة جدًا. على الرغم من أنه يمكن إجراء الدفعات يدويًا ، إلا أنه يتم إعداد معظم SIPs ليتم تمويلها تلقائيًا إما شهريًا أو ربع سنويًا أو أي فترة يختارها المستثمر. هذا يعني أن المستثمر يجب أن يكون لديه سوق نقود أو حساب سائل آخر لتمويل خطته الاستثمارية المنتظمة.

يدعو T. Rowe Price منتج SIP للشراء التلقائي. بعد الاستثمار الأولي لإنشاء الحساب - بشكل عام 1000 دولار أو 2500 دولار ، على الرغم من أن هذا يختلف عادةً حسب نوع الحساب - يمكن للمستثمرين تقديم مساهمات لا تزيد عن 100 دولار شهريًا. وهي متاحة لكل من حسابات IRA والحسابات الخاضعة للضريبة ، ولكن فقط لشراء الصناديق المشتركة - وليس الأسهم.

يمكن تحويل المدفوعات مباشرة من حساب مصرفي أو شيك راتب أو حتى شيك ضمان اجتماعي. يعد موقع الشركة "بعدم كتابة شيكات أو إرسال قسائم استثمارية إلى البريد — فنحن نتعامل مع كل شيء."

يسلط الضوء

• تعمل SIPs على مبدأ حساب متوسط التكلفة بالدولار.

• تقدم معظم شركات السمسرة وصناديق الاستثمار المشترك SIPs.

• تتضمن خطة الاستثمار المنتظمة استثمار مبلغ ثابت من المال بانتظام ، وعادةً في نفس الورقة المالية.

• يسحب SIP عمومًا عمليات السحب التلقائية من حساب التمويل وقد يتطلب التزامات ممتدة من المستثمر.