Systemaattinen investointisuunnitelma (SIP)

Mikä on systemaattinen investointisuunnitelma (SIP)?

Systemaattinen sijoitussuunnitelma (SIP) on suunnitelma, jossa sijoittajat suorittavat säännöllisiä, yhtäläisiä maksuja sijoitusrahastoon, kaupankäyntitilille tai eläketilille, kuten 401(k). SIP-sopimusten avulla sijoittajat voivat säästää säännöllisesti pienemmällä rahamäärällä samalla, kun he hyötyvät dollarikustannusten keskiarvon (DCA) pitkän aikavälin eduista. Käyttämällä DCA-strategiaa sijoittaja ostaa sijoituksen käyttämällä määräajoin yhtäläisiä varojen siirtoja rakentaakseen varallisuutta tai salkkua ajan mittaan hitaasti.

Kuinka SIP:t toimivat

Sijoitusrahastot ja muut sijoitusyhtiöt tarjoavat sijoittajille erilaisia sijoitusvaihtoehtoja, mukaan lukien systemaattiset sijoitussuunnitelmat. SIP:t antavat sijoittajille mahdollisuuden sijoittaa pieniä rahasummia pidemmällä aikavälillä sen sijaan, että heidän täytyisi tehdä suuria kertasummia kerralla. Useimmat SIP:t vaativat maksuja suunnitelmiin johdonmukaisesti – olipa kyse viikoittain, kuukausittain tai neljännesvuosittain.

SIP:t antavat sijoittajille mahdollisuuden käyttää pienempiä rahasummia dollarikustannusten keskiarvon laskemisen eduilla.

Järjestelmällisen sijoittamisen periaate on yksinkertainen. Se toimii säännöllisissä ja määräajoissa rahaston tai muun sijoituksen osakkeiden tai arvopaperiosuuksien ostoissa. Dollarin kustannusten keskiarvon laskeminen tarkoittaa saman kiinteän dollarimääräisen arvopaperin ostamista sen hinnasta riippumatta joka jaksoittain. Tämän seurauksena osakkeita ostetaan eri hinnoilla ja eri määriä – vaikka joissakin suunnitelmissa voit määrittää kiinteän määrän osakkeita ostettaviksi. Koska sijoitettu määrä on yleensä kiinteä eikä riipu osuuksien tai osakkeiden hinnoista, sijoittaja ostaa vähemmän osakkeita osuuden hintojen noustessa ja enemmän osakkeita hintojen laskeessa.

SIP:t ovat yleensä passiivisia sijoituksia, koska kun laitat rahaa, jatkat sijoittamista siihen riippumatta siitä, miten se toimii. Siksi on tärkeää pitää silmällä, kuinka paljon varallisuutta keräät SIP:hen. Kun olet saavuttanut tietyn summan tai saavuttanut pisteen lähellä eläkettäsi, sinun kannattaa harkita uudelleen sijoitussuunnitelmiasi. Kun siirryt aktiivisesti hallinnoituun strategiaan tai sijoitukseen, voit kasvattaa rahaasi entistä enemmän. Mutta on aina hyvä idea keskustella taloudellisen neuvonantajan tai asiantuntijan kanssa sinulle parhaan tilanteen määrittämiseksi.

Erityisiä huomioita

DCA:n kannattajat väittävät, että tällä lähestymistavalla tietoturvan keskimääräinen osakekohtainen hinta laskee ajan myötä. Tietenkin strategia voi kostautua, jos sinulla on osake, jonka hinta nousee tasaisesti ja dramaattisesti. Tämä tarkoittaa, että ajan mittaan sijoittaminen maksaa sinulle enemmän kuin jos ostaisit kaikki kerralla heti alussa. Kaiken kaikkiaan DCA yleensä vähentää investointikustannuksia. Myös riski sijoittaa suuri määrä rahaa turvallisuuteen pienenee.

Koska useimmat DCA-strategiat perustuvat automaattiseen ostoaikatauluun, järjestelmälliset sijoitussuunnitelmat poistavat sijoittajan mahdollisuuden tehdä huonoja päätöksiä tunnereaktioiden perusteella markkinoiden vaihteluihin. Esimerkiksi kun osakekurssit nousevat ja uutislähteet raportoivat uusista markkinaennätyksistä, sijoittajat ostavat yleensä riskialttiimpia omaisuuseriä.

Sitä vastoin, kun osakekurssit laskevat dramaattisesti pitkäksi aikaa, monet sijoittajat kiirehtivät purkamaan osakkeitaan. Korkealla ostaminen ja halvalla myyminen on suorassa ristiriidassa dollarin kustannusten keskiarvon laskemisen ja muiden järkevien sijoituskäytäntöjen kanssa, erityisesti pitkäaikaisille sijoittajille.

SIP ja DRIP

SIP:n lisäksi monet sijoittajat käyttävät omistustensa tuottoja ostaakseen lisää samaa arvopaperia osingon uudelleensijoitussuunnitelman (DRIP) kautta. Osinkojen uudelleensijoittaminen tarkoittaa, että osakkeenomistajat voivat ostaa osakkeita tai osia osakkeista jo omistamistaan julkisesti noteeratuista yhtiöistä. Sen sijaan, että lähettäisit sijoittajalle neljännesvuosittaisen osingoshekin, yritys, siirtoagentti tai välitysyritys käyttää rahaa ostaakseen lisää osakkeita sijoittajan nimissä. Osingon uudelleensijoitussuunnitelmat ovat myös automaattisia – sijoittaja määrittelee osinkojen käsittelyn, kun he perustavat tilin tai ostavat ensimmäisen kerran osakkeita – ja niiden avulla osakkeenomistajat voivat sijoittaa muuttuvia summia yritykseen pitkällä aikavälillä.

Yrityksen käyttämät DRIP-laitteet ovat provisiovapaita. Tämä johtuu siitä, että kaupan helpottamiseksi ei tarvita välittäjää. Jotkut DRIP-ohjelmat tarjoavat valinnaisia lisäosakkeiden käteisostoja suoraan yhtiöltä 1–10 %:n alennuksella ilman maksuja. Koska DRIP-rahastot ovat joustavia, sijoittajat voivat sijoittaa pieniä tai suuria rahasummia taloudellisesta tilanteestaan riippuen.

Systemaattisten investointisuunnitelmien edut ja haitat

Edut

SIP:t tarjoavat sijoittajille erilaisia etuja. Ensimmäinen ja ilmeisin etu on, että kun olet määrittänyt haluamasi sijoitettavan summan ja taajuuden, ei ole enää paljon tekemistä. Koska monet SIP:t rahoitetaan automaattisesti, sinun on vain varmistettava, että rahoitustilillä on tarpeeksi rahaa maksujesi kattamiseen. Sen avulla voit myös käyttää pienen määrän, jotta et tunne suuren kertasumman nostamisen vaikutuksia kerralla.

Koska käytät DCA:ta, siihen liittyy hyvin vähän tunteita. Tämä vähentää joitakin riskejä ja epävarmuutta, jota todennäköisesti koet muiden sijoitusten, kuten osakkeiden ja joukkovelkakirjojen, yhteydessä. Ja koska se vaatii kiinteän summan säännöllisin väliajoin, otat myös kurinalaisuutta käyttöön talouselämässäsi.

TTT

Haitat

Vaikka ne voivat auttaa sijoittajaa ylläpitämään vakaata säästämisohjelmaa, muodollisissa systemaattisissa sijoitussuunnitelmissa on useita ehtoja. Ne vaativat esimerkiksi usein pitkäaikaista sitoutumista. Tämä voi olla missä tahansa 10-25 vuotta. Vaikka sijoittajat voivat lopettaa suunnitelman ennen päättymispäivää, he voivat joutua maksamaan mojovia myyntikuluja – joskus jopa 50 % alkuperäisestä sijoituksesta, jos ensimmäisen vuoden aikana. Maksun puuttuminen voi johtaa suunnitelman purkamiseen.

Järjestelmällisten investointisuunnitelmien laatiminen voi myös olla kallista. Luomis- ja myyntimaksu voi olla jopa puolet ensimmäisen 12 kuukauden investoinneista. Sijoittajien tulee myös huomioida sijoitusrahastopalkkiot sekä säilytys- ja palvelumaksut tarvittaessa.

Reaalimaailman esimerkki systemaattisesta investointisuunnitelmasta

Useimmat meklarit ja sijoitusrahastoyhtiöt, kuten Vanguard Investments, Fidelity ja T. Rowe Price, tarjoavat SIP:itä, joiden avulla sijoittajat voivat osallistua melko pieniin summiin. Vaikka maksut voidaan suorittaa manuaalisesti, useimmat SIP:t on määritetty rahoittamaan automaattisesti joko kuukausittain, neljännesvuosittain tai missä tahansa sijoittajan valitsemassa ajanjaksossa. Tämä tarkoittaa, että sijoittajalla tulee olla rahamarkkina- tai muu likviditili rahoittaakseen järjestelmällisen sijoitussuunnitelmansa.

20. Rowe Price kutsuu SIP-tuotettaan automaattiseksi ostoksi. Tilin perustamiseen tehdyn alkuinvestoinnin jälkeen – yleensä 1 000 tai 2 500 dollaria, vaikka tämä yleensä vaihtelee tilin tyypin mukaan – sijoittajat voivat maksaa jopa 100 dollaria kuukaudessa. Se on saatavana sekä IRA:lle että verotettaville tileille, mutta vain sijoitusrahastojen ostamiseen, ei osakkeiden.

Maksut voidaan siirtää suoraan pankkitililtä, palkkasekistä tai vaikka sosiaaliturvasekistä. Yrityksen sivusto lupaa "Ei shekkejä kirjoitettavaksi tai sijoituskuittia postiin - me hoidamme kaiken."

Kohokohdat

• SIP:t toimivat dollari-kustannusten keskiarvon periaatteella.

• Useimmat välittäjät ja sijoitusrahastoyhtiöt tarjoavat SIP:itä.

• Systemaattinen sijoitussuunnitelma sisältää johdonmukaisen rahasumman sijoittamisen säännöllisesti ja yleensä samaan arvopaperiin.

• SIP vetää yleensä automaattisia nostoja rahoitustililtä ja saattaa vaatia laajennettuja sitoumuksia sijoittajalta.