Katastrophenakkumulation
Was ist Katastrophenakkumulation?
In der Versicherungsbranche bezieht sich der Begriff „Katastrophenkumulation“ auf die Gesamtschäden, die bezahlt werden müssten, wenn eine oder mehrere Katastrophen in einer ganzen Region eintreten würden. In diesem Sinne ist die Katastrophenkumulation eine Art Abschätzung potenzieller Schäden durch Katastrophen wie Erdbeben oder Unwetterereignisse.
Wie die Katastrophenakkumulation funktioniert
Das grundlegende Geschäftsmodell für Versicherungsunternehmen besteht darin, Prämien von einer großen Anzahl von Versicherungsnehmern einzuziehen, wobei die erhobenen Prämien hoch genug sind, um die Ansprüche zu decken, die wahrscheinlich gegen diese Policen geltend gemacht werden. Wenn die Ansprüche jedoch über das erwartete Niveau steigen, ist die Versicherungsgesellschaft möglicherweise nicht in der Lage, die Ansprüche durch die zuvor eingezogenen Versicherungsprämien zu finanzieren, was zu einem Verlust und einer möglichen Insolvenz führt.
Diese grundlegende Herausforderung ist besonders akut, wenn es um Katastrophenrisiken wie Erdbeben oder Wirbelstürme geht. Im Gegensatz zu den meisten Versicherungsverträgen, bei denen die Wahrscheinlichkeit, dass ein Versicherungsnehmer einen Anspruch geltend macht, nicht davon beeinflusst wird, ob ein zweiter oder dritter Versicherungsnehmer dies tut, können Katastrophen für Versicherer viel gefährlicher sein. Dies liegt daran, dass ein einzelnes Ereignis möglicherweise Versicherungsnehmer in einer ganzen Region betreffen und gleichzeitig zu einer Kaskade von Versicherungsansprüchen führen könnte. Aus Sicht des Versicherungsunternehmens ist dies eine Art „Worst-Case-Szenario“, da der Gesamtwert dieser Ansprüche die für diese Policen gesammelten Prämien bei weitem übersteigen könnte.
Um dieses Risiko zu managen, verfolgen Versicherungsunternehmen die potenziellen Verluste im Zusammenhang mit dieser Art von Katastrophen und gruppieren diese Schätzungen für jede Region oder für das Unternehmen als Ganzes. Versicherungsunternehmen bezeichnen diese laufende Summe als ihre Katastrophenkumulation, da es sich im Wesentlichen um die Kumulierung des Risikos einer potenziellen Katastrophe handelt. Zum Beispiel könnte ein Hausratversicherungsanbieter, der gegen Erdbeben versichert, seine Katastrophenkumulation für einen bestimmten Staat oder eine Stadt, die besonders erdbebengefährdet ist, verfolgen. Abhängig von der Höhe der Katastrophenkumulation, die sie verzeichnen, muss die Versicherungsgesellschaft möglicherweise ihre Versicherungsprämien erhöhen oder eine Rückversicherung abschließen,. um ihr Risiko zu steuern.
Beispiel aus der Praxis für Katastrophenakkumulation
Versicherungsunternehmen bewerten das mit der Zeichnung einer neuen Police verbundene Risiko, indem sie die potenzielle Schwere und Häufigkeit von Verlusten untersuchen. Der Schweregrad und die Häufigkeit variieren je nach Art der Gefahr, dem Risikomanagement und den vom Versicherten eingesetzten Minderungstechniken sowie anderen Faktoren wie der geografischen Lage. Die Wahrscheinlichkeit, dass eine Feuerversicherung einen Schaden erleidet, hängt beispielsweise davon ab, wie nah Gebäude beieinander liegen, wie weit die nächste Feuerwache entfernt ist und welche Brandschutzmaßnahmen das Gebäude getroffen hat.
Nach Berücksichtigung dieser Faktoren könnte die Versicherungsgesellschaft versuchen, ihr Worst-Case-Szenario abzuschätzen, indem sie ihren wahrscheinlichen maximalen Verlust (PML) berechnet. Beispielsweise könnte eine Versicherungsgesellschaft, die brandbedingten Risiken ausgesetzt ist, eine Tabelle erstellen, die die jährliche Gesamt-PML für Waldbrände über einen Zeitraum von 100 Jahren modelliert. Da Katastrophenereignisse von Natur aus selten sind, können lange Zeiträume wie diese erforderlich sein, um sicherzustellen, dass eine ausreichend große Anzahl vergangener Ereignisse in den Datensatz aufgenommen wird.
Höhepunkte
Abhängig von der Höhe der Katastrophenkumulation können sich Versicherungsunternehmen dafür entscheiden, Prämien zu erhöhen oder eine Rückversicherung abzuschließen.
Es wird von Versicherungsunternehmen verwendet, um ihre Risiken zu verwalten.
Ein Katastrophenkumul ist eine Schätzung des potenziellen Risikos, das ein Versicherungsunternehmen zu tragen hat, wenn in einer bestimmten Region eine oder mehrere Katastrophen eintreten.
